KONEen tilinpäätös 2011 26. tammikuuta 2012 Toimitusjohtaja Matti Alahuhta
Q4 2011: Hyvää kehitystä haastavassa ympäristössä Q4/2011 Q4/2010 Historiallinen muutos Vertailukelpoinen muutos Saadut tilaukset Me 1 098,8 1 006,3 9,2% 9,3% Tilauskanta Me 4 348,2 3 597,8 20,9% 19,3% Liikevaihto Me 1 588,8 1 488,8 6,7% 6,9% Liikevoitto Me 233,0 227,3 2,5% Liikevoitto % 14,7 15,3 Rahavirta (ennen rahoituseriä ja veroja) Me 212,5 195,1 2 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011
2011: Ennätysvuosi saaduissa tilauksissa ja hyvää kokonaiskehitystä epävarmassa ympäristössä Saadut tilaukset Tilauskanta Liikevaihto Liikevoitto Liikevoitto Rahavirta (ennen rahoituseriä ja veroja) Tulos/osake Me Me Me Me % e 2011 4 465,1 4 348,2 5 225,2 725,1 13,9 819,8 2,52 1) 2010 3 809,0 3 597,8 4 986,6 696,4 14,0 857,2 2,10 Historiallinen muutos 17,2% 20,9% 4,8% 4,1% Vertailukelpoinen muutos 17,8% 19,3% 5,4% Osinko 1,40 2) 0,90 1) Laimentamaton, ottaen huomioon kertaluonteisen voiton liittyen GiantKONEesta aiemmin omistetun osuuden uudelleenarvostukseen. Tämä kertaluonteinen voitto poislukien laimentamaton tulos/osake on 2,30 euroa. 2) Hallituksen ehdotus yhtiökokoukselle. 3 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011
Q4 2011 Saadut tilaukset: Kasvua kaikilla maantieteellisillä alueilla 1400 MEUR 1200 1000 800 600 400 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 200 0 Q1 Q2 Q3 Q4 4 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011
Q4 2011 Liikevaihto: Erittäin vahvaa kasvua Aasian ja Tyynenmeren alueella MEUR 1800 1600 1400 1200 1000 800 600 400 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 200 0 Q1 Q2 Q3 Q4 5 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011
Q4 2011 Liikevoitto: Hitaampaa kasvua nousseista materiaali- ja Aasian työvoimakustannuksista sekä kiristyneestä hintakilpailusta johtuen MEUR 250 200 150 100 50 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 0 Q1 Q2 Q3 Q4 Note : Operating income excluding one-time items 6 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011
2011: Liikevaihdon maantieteellinen jakauma kehittyi tasapainoisemmaksi Liikevaihto liiketoiminnoittain Liikevaihto markkinaalueittain 27 % (21 %) 46 % (46 %) 54 % (54 %) 55 % (58 %) 18 % (21 %) Palvelut Uudet laitteet EMEA Amerikka Aasian ja Tyynenmeren alue 7 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011 (2010 luvut suluissa)
2011 Liikevaihto markkina-aluettain: Aasian ja Tyynenmeren alueen osuus kasvoi 27 prosenttiin Liikevaihto markkina-alueittain 2005-2011, MEUR CAGR,% 4 603 4 744 4 987 5 225 8,3 3 242 66% 22% 12% 3 601 65% 22% 13% 4 079 65% 21% 14% 65% 19% 16% 62% 21% 17% 58% 21% 21% 55% 18% 27% 5,1 5,3 23,2 2005* 2006 2007 2008 2009 2010 2011 EMEA Amerikka Aasian ja Tyynenmeren alue 8 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011 *) 2005 luvut ovat pro forma -lukuja
Q4 2011 EMEA: Vaihteleva ja epävarma markkinaympäristö Uusien laitteiden markkinat Keski- ja Pohjois-Euroopassa markkina oli vakaa. Etelä-Euroopassa markkina oli heikko. Lähi-idässä markkina kasvoi Saudi-Arabiassa. Venäjällä markkinan kasvu jatkui. Modernisointimarkkinat Kasvoivat Keski- ja Pohjois-Euroopassa ja laskivat Etelä-Euroopassa. Huoltomarkkinat Kehittyivät hyvin, mutta hintakilpailu pysyi tiukkana. 9 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011
Q4 2011 Amerikka: Asteittainen elpyminen matalalta tasolta jatkui uusien laitteiden markkinalla Uusien laitteiden markkinat Yhdysvalloissa markkinan asteittainen elpyminen jatkui. Aktiviteetin taso vaihteli huomattavasti alueittain ja kaupungeittain. Kanadassa markkina pysyi vakaana hyvällä tasolla. Meksikossa markkinan kasvu jatkui. Modernisointimarkkinat Melko vakaat markkinat. Huoltomarkkinat Kehittyivät hyvin, mutta hintakilpailu pysyi voimakkaana. 10 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011
Q4 2011 Aasian ja Tyynenmeren alue: Nopea kasvu jatkui, mutta hitaampana kuin aiemmin vuoden aikana Kiinassa kasvu jatkui kaikilla muilla paitsi infrastruktuurisegmentillä, mutta kasvu oli aiempaa hitaampaa. Intiassa markkina kasvoi hieman. Kasvu oli selvästi hitaampaa kuin ensimmäisellä vuosipuoliskolla rahoitusrajoitteista johtuen. Australiassa markkina laski päätöksenteon hidastuttua. Kaakkois-Aasiassa markkinat pysyivät vahvoina. Hyvä kehitys jatkui. Uusien laitteiden markkinat Modernisointimarkkinat Kasvu jatkui Australiassa ja muilla markkinoilla. Huoltomarkkinat 11 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011
2011: KONE eteni hyvin vaativassa ympäristössä Erittäin vahvaa kasvua saaduissa tilauksissa. Vahvaa etenemistä tärkeimmillä kasvumarkkinoilla Aasian ja Tyynenmeren alueella. Investoinnit tulevaisuuden kasvuun: Aasian ja Tyynenmeren alue, tuotekehitys ja prosessikehitys. Hyvää kehitystä laadussa ja tuottavuudessa. Saatujen tilausten ja liikevaihdon kasvu modernisointiliiketoiminnassa. Huoltokanta ylitti 850 000 huollossa olevaa hissiä ja liukuporrasta. 12 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011
KONEesta GiantKONEen enemmistöomistaja markkinaosuus kasvoi sekä Kiinassa että globaalisti KONE kasvatti omistusosuuttaan GiantKONEesta 40 prosentista 80 prosenttiin. Yrityskauppa saatettiin loppuun ja GiantKONE konsolidoitiin tytäryhtiönä 1.12.2011. GiantKONE on yksi suurimmista kiinalaisista hissija liukuporrasyhtiöistä. Avainluvut 2011: Saadut tilaukset: 342 miljoonaa euroa Liikevaihto: 247 miljoonaa euroa Liikevoittoprosentti: noin 11% Henkilöstön lukumäärä: noin 2000 KONEella on osto-optio ja Giant Holdingsilla vastaavasti myyntioptio jäljellä olevalle 20 prosentin osuudelle. 13 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011
GiantKONEen konsolidoinnin taloudelliset vaikutukset Konsolidoinnin taloudelliset vaikutukset vuonna 2011: 63 miljoonan euron kertaluonteinen voitto liittyen aiemmin omistetun 40 prosentin osuuden uudelleenarvostamiseen, kirjattu osuuteen osakkuusyhtiöiden tuloksesta. Pieni negatiivinen vaikutus KONEen liikevoittoon neljännellä vuosineljänneksellä. Konsolidoinnin taloudelliset vaikutukset vuonna 2012: GiantKONEen vaikutuksen KONEen liikevoittoon vuonna 2012 odotetaan olevan marginaalinen aineettomien hyödykkeiden poistoista johtuen. 14 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011
Hyvää etenemistä kehitysohjelmissamme Asiakaskokemus Osallistuva henkilöstö Innovatiiviset People Flow TM -ratkaisut Johtajuus palveluissa Erinomaisuus läpi toimitusketjun 15 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011
Pitkän aikavälin tavoitteemme ovat ennallaan Kasvu Markkinoita nopeampi kasvu Kannattavuus Liikevoitto 16% Rahavirta Tehokkaampi käyttöpääoman kierto 16 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011
Markkinanäkymät 2012 Aasian ja Tyynenmeren alueen uusien laitteiden markkinoiden kasvun odotetaan jatkuvan, mutta selvästi hitaammin kuin vuonna 2011. Uusissa laitteissa Keski- ja Pohjois-Euroopan markkinoiden odotetaan pysyvän suhteellisen vakaina tai heikkenevän hieman, ja Etelä- Euroopan markkinoiden odotetaan laskevan jo heikolta tasolta. Pohjois-Amerikan uusien laitteiden markkinan odotetaan elpyvän asteittain matalalta tasolta. Modernisointimarkkinoiden odotetaan olevan suunnilleen samalla tasolla kuin vuonna 2011 tai kasvavan hieman. Huoltomarkkinoiden hyvän kehityksen odotetaan jatkuvan. 17 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011
Liiketoimintanäkymät 2012 KONEen liikevaihdon arvioidaan kasvavan 8-13 % vertailukelpoisin valuuttakurssein verrattuna vuoteen 2011. Liikevoiton (EBIT) arvioidaan olevan 730 790 miljoonaa euroa, olettaen että valuuttojen muuntokurssit eivät eroa merkittävästi vuoden 2012 alun tilanteesta. 18 KONE Oyj 26. tammikuuta 2012 Tilinpäätös 2011