1 SAMPO PANKKI OYJ OSAVUOSIKATSAUS 1.1. - 30.6.2007 9.8.2007 SAMPO PANKKI -KONSERNI TAMMI KESÄKUUSSA 2007 Konsernirakenteen muutokset Danske Bank A/S osti 1.2.2007 Sampo Pankin koko osakekannan. Tässä yhteydessä Baltian maissa toimivat pankit siirrettiin suoraan Danske Bankin konsolidointiryhmään. Sijoituspalveluyhtiöt jatkoivat Sampo Pankin omistuksessa. Mandatum & Co Oy:n liiketoiminta myytiin Danske Bankin Helsingin sivukonttorille 2.5.2007. Venäjällä pankkitoimintaa harjoittava ZAO Danske Bank (ent. ZAO Profibank) jatkoi Sampo Pankin tytäryhtiönä. Baltian tytärpankkien sekä Mandatum & Co Oy:n myyntivoitto ja tulos esitetään tuloslaskelmassa erillisenä eränä lopetetuissa toiminnoissa. Konsernirakenteen muutokset vaikuttavat lukujen vertailukelpoisuuteen. Tulos Sampo Pankki -konsernin voitto ennen veroja tammi-kesäkuulta oli 582,0 miljoonaa euroa (176,3). Luku sisältää lopetettujen toimintojen myynnistä saatuja tuottoja yhteensä 460,6 miljoonaa euroa. Oman pääoman tuottoprosentti ennen veroja oli 79,8 prosenttia (34,3). Kulu-tuotto -suhde parani 28,3 prosenttiin (56,7). Jatkuvien toimintojen nettokorkotuotot kasvoivat 183,2 miljoonaan euroon (157,5) luotonannon kasvaessa. Nettopalkkiotuotot nousivat 125,2 miljoonaan euroon (120,0). Jatkuvien toimintojen liiketoiminnan kulut nousivat 254,6 miljoonaan euroon (194,2). Kulujen kasvu (ilman saamisten arvonalentumisia) oli 33,6 miljoonaa euroa. Tämä johtui suurelta osin integraatiokulujen kasvusta. Jatkuvien toimintojen voitto ennen veroja tammi kesäkuulta oli 121,4 miljoonaa euroa (162,0). Tase Lainat ja muut saamiset kasvoivat 1 309,1 miljoonaa euroa vuoden 2006 lopusta ja olivat 22 868,6 miljoonaa euroa (21 559,5). Baltian pankkien lainat ja saamiset vuoden 2006 lopussa olivat 2 553,3 miljoonaa euroa. Luottolaatu säilyi vakaana. Luottojen ja saamisten arvonalentumisia kirjattiin 21,9 miljoonalla eurolla (-4,7). Arvonalentumisten kirjauskäytäntöä muutettiin. Maaliskuussa kirjattiin yhteensä 17,0 miljoonaa euroa kertaluonteisia arvonalentumisia. Talletukset laskivat 7 prosenttia vuoden 2006 lopusta (12 598,1) ja olivat 11.680,1 miljoona euroa. Baltian pankkien talletukset vuoden 2006 lopussa oli 1 150,0 miljoonaa euroa. Integraatio Sampo Pankin integroiminen osaksi Danske Bank -konsernia etenee suunnitellusti. Tekninen integraatio on tarkoitus toteuttaa pääsiäiseen 2008 mennessä. Toimintojen integroinnin odotetaan maksavan noin 200 miljoonaa euroa, josta 70 miljoonan euron arvioidaan toteutuvan vuonna 2007. Vakavaraisuus Sampo Pankki -konsernin vakavaraisuus oli 11,7 prosenttia ja ensisijaisten omien varojen suhde riskipainotettuihin saamisiin oli 9,2 prosenttia. Vakavaraisuuteen luettavat omat varat olivat kesäkuun lopussa yhteensä 1 903,7 miljoonaa euroa (2 123,9). Konsernin riskipainotetut saamiset olivat 16 298,3 miljoonaa euroa (17 847,3). Tilikauden aikana kertynyttä voittoa ei ole luettu ensisijaisiin omiin varoihin. Sampo Pankki lunasti kesäkuussa toissijaisiin varoihin luettavan 150 miljoonan euron debentuurilainan.
2 Luottoluokitukset Luottoluokitukset nousivat Sampo Pankin siirryttyä yrityskaupalla Danske Bankin omistukseen 1.2.2007. Moody s nosti 2.2.2007 Sampo Pankki Oyj:n A1 pitkän luokituksen Aa2 luokkaan vakain näkymin. Moody s muutti luokitusmetodologiaansa kevään aikana, jonka seurauksena Sampo Pankin luokitus ensin nostettiin Aaa luokkaan 23.2.2007 ja laskettiin 10.4.2007 Aa1 luokkaan. Standard & Poor's nosti 7.2.2007 Sampo Pankki Oyj:n luokitukset AA-/A-1+ luokkaan vakain näkymin. Hallinto Danske Bank A/S:n hankittua Sampo Pankki Oyj:n koko osakekannan, 1.2.2007 pidetyssä ylimääräisessä yhtiökokouksessa pankin hallitukseen valittiin Peter Straarup (puheenjohtaja), Sven Lystbæk (varapuheenjohtaja), Ilkka Hallavo, Lars Stensgaard Mørch, Thomas Mitchell ja Maarit Näkyvä. Hallitus nimitti pankin toimitusjohtajaksi 1.2.2007 Ilkka Hallavon ja toimitusjohtajan sijaiseksi Maarit Näkyvän. Sampo Pankki Oyj:n tilintarkastajana on ollut Keskuskauppakamarin hyväksymä tilintarkastusyhteisö Ernst & Young Oy, päävastuullisena tilintarkastajana Kunto Pekkala, KHT. Katsauskauden jälkeiset tapahtumat Mandatum Pankkiiriliike Oy:n liiketoiminta myytiin Danske Bankin Helsingin sivukonttorille 1.7.2007. Koko vuoden näkymät Sampo Pankki -konsernin alkuvuoden tulokseen sisältyy merkittäviä kertaluonteisia eriä, erityisesti myyntivoitto Baltian pankeista. Tämän vuoksi koko vuoden tuloksen arvioidaan muodostuvan poikkeuksellisen suureksi. Myös kertaluonteisista eristä oikaistun toiminnallisen tuloksen odotetaan säilyvän hyvänä vuonna 2007. Helsingissä, 9. elokuuta 2007 SAMPO PANKKI OYJ Hallitus SAMPO PANKKI -KONSERNIN AVAINLUVUT 1-6/2007 1-6/2006 Tuotot yhteensä Milj. 842 396 Kulut yhteensä Milj. 238 225 Saamisten arvonalentumiset Milj. 22-5 Voitto ennen veroja *) Milj. 582 176 Kulu-tuotto -suhde % 28,3 56,7 Tase kauden päättyessä Milj. 25 845 26 627 Oma pääoma kauden päättyessä Milj. 1 737 1 114 Oman pääoman tuotto ennen veroja % 79,8 34,3 Vakavaraisuus % 11,7 10,9 Henkilöstön määrä (FTE) kauden lopussa 3 284 4 165
3 KONSERNIN TULOSLASKELMA Milj. Liite 1-6/2007 1-6/2006 Muutos Jatkuvat toiminnot Korkotuotot 2 527,4 379,3 148,1 Korkokulut -344,2-221,8-122,4 Arvopaperi- ja valuuttatoiminnan nettotuotot 43,7 33,1 10,6 Palkkiotuotot 170,1 158,3 11,8 Palkkiokulut -44,9-38,3-6,6 Sijoitustoiminnan nettotuotot 7,1 30,9-23,8 Liiketoiminnan muut tuotot 16,8 14,7 2,1 Liiketoiminnan tuotot yhteensä 375,9 356,2 19,7 Henkilöstökulut -99,0-90,2-8,8 Liiketoiminnan muut kulut -134,2-109,3-24,8 Saamisten arvonalentumiset -21,4 5,3-26,7 Liiketoiminnan kulut yhteensä -254,6-194,2-60,3 Kauden voitto ennen veroja 121,4 162,0-40,6 Verot -30,8-40,7 9,9 Kauden voitto jatkuvista toiminnoista 90,6 121,3-30,7 Lopetetut toiminnot Kauden voitto ennen veroja 1 460,6 14,3 446,3 Verot -2,2-0,8-1,4 Kauden voitto lopetetuista toiminnoista 458,4 13,5 444,9 Kauden voitto yhteensä 549,0 134,9 414,2 josta Emoyhtiön omistajien osuus 544,6 124,9 Vähemmistöosuus 4,4 9,9
4 KONSERNITASE Milj. Liite 6/2007 12/2006 Varat Käteiset varat 239,8 1 722,2 Kaupankäyntivarat 1 411,2 1 791,5 Käypään arvoon tulosvaikutteisesti kirjattavat rahoitusvarat 584,6 588,1 Lainat ja muut saamiset 3 22 868,6 21 559,5 Sijoitukset 4 38,2 353,4 Aineettomat hyödykkeet 34,9 64,7 Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet 86,2 89,9 Muut varat 572,9 453,6 Verosaamiset 8,6 4,1 Varat yhteensä 25 845,1 26 626,9 Velat Kaupankäyntivelat 707,8 507,4 Velat luottolaitoksille ja asiakkaille 12 262,4 13 255,6 Liikkeeseen lasketut velkakirjat 10 126,4 10 649,1 Muut velat 1 004,7 1 013,8 Verovelat 6,6 4,0 Velat yhteensä 24 107,8 25 429,9 Oma pääoma Osakepääoma 106,0 106,0 Rahastot 272,1 268,6 Kertyneet voittovarat 1 353,2 808,6 Emoyhtiön omistajien osuus 1 731,4 1 183,2 Vähemmistöosuus 5,9 13,7 Oma pääoma yhteensä 1 737,3 1 196,9 Oma pääoma ja velat yhteensä 25 845,1 26 626,9
5 KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOSLASKELMA Arvon- Vähem- Osake- Vara- muutos- Voitto- mistön Milj. pääoma rahasto rahasto varat Yhteensä osuus Yhteensä Oma pääoma 1.1.2006 106,0 271,1 1,8 622,0 1 001,0 16,7 1 017,7 Rahavirran suojaukset: - omaan pääomaan tilikaudella 0,0 0,0 0,0 merkitty määrä -0,8-0,8-0,8 - tuloslaskelmaan siirretty määrä Myytävissä olevat rahoitusvarat: 12,1 12,1 12,1 - käyvän arvon muutos -4,9-4,9-4,9 - tuloslaskelmaan siirretty määrä Muuntoerot 124,9 124,9 9,9 134,9 Tilikauden voitto Kaudella kirjatut tuotot ja kulut yhteensä 6,5 124,9 131,4 9,9 141,4 Osingonjako -50,0-50,0-10,2-60,2 Oma pääoma 30.6.2006 106,0 271,1 8,3 697,0 1 082,4 16,5 1 099,0 Oma pääoma 1.1.2007 106,0 271,1-2,5 808,6 1 183,2 13,7 1 196,9 Rahavirran suojaukset: - omaan pääomaan tilikaudella merkitty määrä 0,0 0,0 0,0 - tuloslaskelmaan siirretty määrä 0,0 0,0 0,0 Myytävissä olevat rahoitusvarat: - käyvän arvon muutos 2,8 2,8 2,8 - tuloslaskelmaan siirretty määrä 0,8 0,8 0,8 Muuntoerot 0,0 0,0 0,0 Tilikauden voitto 544,6 544,6 4,4 549,0 Kaudella kirjatut tuotot ja kulut yhteensä 3,5 544,6 548,1 4,4 552,6 Osingonjako 0,0-12,2-12,2 Osakekannustimet 0,1 0,1 0,1 Oma pääoma 30.6.2007 106,0 271,1 1,0 1 353,2 1 731,4 5,9 1 737,3 KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA Milj. 1-6/2007 1-6/2006 Kauden alun rahavarat 1 815 1 394 Liiketoiminnan rahavirta -1 520-837 Investointien rahavirta 440-26 Rahoituksen rahavirta -430 1 241 Kauden lopun rahavarat 305 1 771 Lopetettujen toimintojen osuus nettokassavirroista 1-6/2007 1-6/2006 Liiketoiminnan rahavirta 30 49 Investointien rahavirta 0-2 Rahoituksen rahavirta -24 15 Rahavirrat yhteensä 6 62 Rahavirtalaskelmassa esitetään kauden rahavirrat jaoteltuina liiketoiminnan, investointien sekä rahoituksen rahavirtoihin. Laskelma on laadittu epäsuoralla esittämistavalla. Liiketoiminnan rahavirta sisältää varsinaisen liiketoiminnan rahavirrat. Rahavirrat sijoituksista tytär- ja osakkuusyhtiöihin sekä aineellisiin ja aineettomiin sijoituksiin esitetään investointien rahavirrassa. Rahoituksen rahavirrassa esitetään rahavirrat, jotka johtuvat toiminnan rahoittamisesta oman tai vieraan pääoman ehdoin. Rahavarat sisältävät käteiset varat ja vaadittaessa maksettavat saamiset luottolaitoksilta.
6 LIITETIEDOT TILINPÄÄTÖKSEN LAATIMISPERIAATTEET Sampo Pankki -konsernin tilinpäätös on laadittu noudattaen EU:n hyväksymien IFRS-standardien kirjaamis- ja arvostusperiaatteita. Osavuosikatsauksen tiedot eivät ole tilintarkastettuja. Osavuosikatsauksen laatimisperiaatteet ja laskentamenetelmät ovat olennaisilta osin samat kuin tilinpäätöksen 2006. Tilinpäätös 2006 on luettavissa Sampo Pankin Internet-sivuilta http://www.sampopankki.fi. SEGMENTTI-INFORMAATIO Sampo Pankki -konsernin segmenttiraportointi perustuu pankin sisäiseen liiketoiminta-aluejakoon ja organisaatiorakenteeseen vuonna 2007. Pankkiliiketoiminto Suomessa ja muut toiminnat pitää sisällään vuoden 2006 tilinpäätöksessä raportoidut segmentit henkilöasiakkaat, yritys- ja yhteisöasiakkaat, markets-toiminnot sekä muut. Uutena raportoitavana segmenttinä esitetään integraatiokulut. Itä-Euroopan pankkitoiminta esitetään lopetettuna toimintona, ja siihen liittyvä myyntivoitto ja toiminnallinen tulos sisältyvät konsernin lukuihin. Segmenttien välinen hinnoittelu perustuu käypiin markkinahintoihin. Konsernitilinpäätöksessä segmenttien väliset liiketapahtumat sekä saamiset ja velat on eliminoitu. KONSERNIN TULOS 1.1.2007-30.6.2007 Pankkiliiketoiminthoito Omaisuuden- ja Suomessa ja sijoitusrahastot Integraatio Eliminoinnit Konserni Milj. muut toiminnat Suomessa Korkotuotot, netto 181,8 0,6 0,8 183,2 Muut tuotot, netto 200,6 30,9-0,1-38,7 192,8 Tuotot yhteensä 382,4 31,5-0,1-37,9 375,9 Liiketoiminnan kulut yhteensä -214,5-8,5-13,7 3,5-233,2 Saamisten arvonalentumiset -21,4-21,4 Kauden voitto jatk. toim. ennen veroja 146,5 22,9-13,7-34,4 121,4 Myyntivoitto lopetetuista toiminnoista 460,6 KONSERNIN VARAT JA VELAT SEGMENTEITTÄIN 30.6.2007 Varat yhteensä 26 406 51-612 25 845 josta lainat ja muut saamiset 23 104 35-271 22 869 Velat yhteensä 24 566 27-486 24 108 josta velat luottolaitoksille ja asiakkaille 12 538-275 12 262
7 KONSERNIN TULOS 1.1.2006-30.6.2006 Pankkiliiketoiminthoito Omaisuuden- ja Suomessa ja sijoitusrahastot Integraatio Eliminoinnit Konserni Milj. muut toiminnat Suomessa Korkotuotot, netto 154,8 0,3 2,4 157,5 Muut tuotot, netto 194,1 27,6-22,9 198,8 Tuotot yhteensä 348,8 27,9-20,4 356,2 Liiketoiminnan kulut yhteensä -192,5-10,2 3,2-199,5 Saamisten arvonalentumiset 5,3 5,3 Kauden voitto jatk. toim. ennen veroja 161,5 17,7-17,2 162,0 Kauden voitto lop. toim. ennen veroja 14,3 KONSERNIN VARAT JA VELAT 30.6.2006 Varat yhteensä 26 919 47-1 369 25 598 josta lainat ja muut saamiset 21 618 27-1 000 20 646 Velat yhteensä 25 632 27-1 175 24 484 josta velat luottolaitoksille ja asiakkaille 14 340-1 000 13 340 MUUT LIITETIEDOT 1 LOPETETUT TOIMINNOT Milj. Baltian tytärpankkien tuloslaskelma 1-6/2007 1-6/2006 Korkotuotot, netto 4,7 22,7 Arvopaperi- ja valuuttatoiminnan nettotuotot 1,7 4,2 Palkkiotuotot, netto 1,9 6,5 Sijoitustoiminnan nettotuotot 0,2 0,7 Liiketoiminnan muut tuotot 0,1 1,0 Liiketoiminnan tuotot yhteensä 8,6 35,1 Henkilöstökulut -2,0-10,7 Liiketoiminnan muut kulut -1,9-12,0 Saamisten arvonalentumiset -0,5-0,6 Liiketoiminnan kulut yhteensä -4,4-23,4 Myyntivoitto 452,3 11,7 Mandatum & Co Oy:n tuloslaskelma 1-6/2007 1-6/2006 Korkotuotot, netto 0,1 0,0 Arvopaperi- ja valuuttatoiminnan nettotuotot 0,0 0,0 Palkkiotuotot, netto 1,3 5,0 Liiketoiminnan muut tuotot 8,3 0,1 Liiketoiminnan tuotot yhteensä 9,7 5,1 Henkilöstökulut -1,0-1,3 Liiketoiminnan muut kulut -0,4-1,2 Liiketoiminnan kulut yhteensä -1,4-2,5 Myyntivoitto 8,3 2,6
8 2 KORKOTUOTOT, NETTO Milj. 1-6/2007 1-6/2006 Korkotuotot yhteensä 520,0 359,8 Korkokulut yhteensä -336,8-202,3 Korkotuotot, netto 183,2 157,5 Korkokate Korkotuotot, netto 183,2 157,5 Korot arvopaperi- ja valuuttatoiminnan nettotuotoissa 33,1 28,2 Korot sijoitustoiminnan nettotuotoissa 3,8 0,1 Yhteensä 220,2 185,8 3 LAINAT JA MUUT SAAMISET Milj. 6/2007 12/2006 Saamiset luottolaitoksilta Talletukset 3 018,0 206,9 Muut luotot 303,0 268,6 Yhteensä 3 321,1 475,5 Saamiset asiakkailta Tuotteittain Asuntoluotot 9 165,9 9 685,0 Kulutusluotot 968,8 920,4 Muut henkilöasiakasluotot 1 780,8 1 757,3 Rahoitusleasingsaamiset 605,3 937,1 Markkinarahaluotot 18,1 15,0 Muut yritysluotot 7 039,0 7 791,2 Arvonalentumistappiot -30,3-22,2 Yhteensä 19 547,6 21 083,9 Lainat ja muut saamiset yhteensä 22 868,6 21 559,5 4 SIJOITUKSET Milj. 6/2007 12/2006 Rahoitusvarat Eräpäivään asti pidettävät sijoitukset - 61,2 Myytävissä olevat arvopaperit 27,6 279,6 Yhteensä 27,6 340,8 Muut varat Sijoitukset osakkuusyhtiöissä 10,6 12,6 Yhteensä 10,6 12,6 5 EHDOLLISET VELAT JA SITOUMUKSET Milj. 6/2007 12/2006 Taseen ulkopuoliset sitoumukset Takaukset ja pantit 2 311,9 2 653,7 Käyttämättömät luottojärjestelyt 3 695,3 4 092,6 - alkuperäinen maturiteetti alle 1 v 607,7 652,8 - alkuperäinen maturiteetti yli 1 v 3 087,7 3 439,8 Muut peruuttamattomat sitoumukset 0,1 0,1 Yhteensä 6 007,3 6 746,5 Sampo Pankki -konserni on toistuvasti osallisena erilaisissa oikeusjutuissa. Konserni ei odota tulevien päätösten vaikuttavan taloudelliseen asemaansa.