Ei julkaistavaksi tai levitettäväksi, kokonaan tai osittain, suoraan tai välillisesti Yhdysvalloissa, Australiassa, Kanadassa, Hongkongissa, Japanissa, Uudessa-Seelannissa, Etelä-Afrikassa tai Singaporessa. 28/04/2016 Tokmanni Group Oyj:n listautumisannin lopulliseksi merkintähinnaksi on asetettu 6,70 euroa osakkeelta Tokmanni Group Oyj ( Tokmanni tai Yhtiö ) julkistaa tänään tuloksen liittyen sen listautumisantiin ( Listautumisanti ) ja osakkeidensa listaamiseen Nasdaq Helsinki Oy:n ( Nasdaq Helsinki ) pörssilistalle. Listautumisanti herätti vahvaa kiinnostusta suomalaisten ja kansainvälisten institutionaalisten sijoittajien sekä suomalaisten yksityishenkilöiden keskuudessa. Listautumisanti ylimerkittiin selvästi. Listautumisanti lyhyesti Lopulliseksi merkintähinnaksi ( Lopullinen merkintähinta ) on asetettu 6,70 euroa osakkeelta, mikä vastaa noin 394 miljoonan euron markkina-arvoa Tokmannille. Listautumisanti koostuu 9 227 621 olemassa olevasta osakkeesta, jotka Yhtiön nykyinen pääomistaja Cidron Disco S.à r.l. ( Cidron, viime kädessä Nordic Capital Fund VII:n 1 yhdessä muiden mukana olevien yhteissijoitusyritysten kanssa omistama yhtiö) ja tietyt muut Yhtiön olemassa olevat osakkeenomistajat ovat tarjonneet ostettavaksi sekä 14 319 880 uudesta osakkeesta ( Uudet osakkeet ) jotka Yhtiö on tarjonnut merkittäväksi. Kattaakseen mahdollisen ylikysyntätilanteen Listautumisannin yhteydessä, Cidron on myöntänyt lisäosakeoption ostaa enintään 3 532 124 olemassa olevaa lisäosaketta, edustaen enintään 15 prosenttia Listautumisannissa tarjottavista osakkeista. Mikäli lisäosakeoptio käytetään kokonaisuudessaan, Listautumisanti koostuu yhteensä 27 079 625 osakkeesta, mikä vastaa 46 prosenttia Tokmannin osakkeista. Olettaen, että lisäosakeoptio käytetään kokonaisuudessaan, Listautumisannin koko on noin 181 miljoonaa euroa Yhtiö saa noin 96 miljoonan euron bruttovarat tarjoamalla Uusia osakkeita merkittäväksi ( Osakeanti ) Listautumisannin yhteydessä. Yhtiö odottaa käyttävänsä Osakeannista saamansa varat osakaslainojen pääoman ja kertyneiden korkojen takaisinmaksuun Listautumisannin toteuttamisen jälkeen. Osakaslainojen takaisinmaksun lisäksi Tokmanni myös uudelleenrahoittaa lainansa rahoituslaitoksilta matalammilla koroilla aikaisempiin lainoihin nähden. Tästä johtuen Tokmanni odottaa, että sen korkokulut laskevat jatkossa merkittävästi viime vuosiin verrattuna. Vuonna 2015 osakaslainojen korot olivat 6,9 1 Nordic Capital Fund VII viittaa Nordic Capital Alpha, L.P.:hen ja Nordic Capital VII Beta, L.P.:hen, joiden vastuunalaisena yhtiömiehenä toimii Nordic Capital VII Limited
miljoonaa euroa ja rahoituslaitoksilta nostettujen lainojen korkokulut olivat 10,2 miljoonaa euroa. Listautumisannin toteuttamisen jälkeen, Cidron tulee jäämään Tokmannin suurimmaksi osakkeenomistajaksi ja sen odotetaan omistavan noin 42 prosenttia osakkeista, Rockers Tukun odotetaan omistavan noin 8 prosenttia ja Yhtiön hallituksen ja johdon jäsenien odotetaan omistavan yhteensä noin 4 prosenttia, olettaen kussakin tapauksessa, että lisäosakeoptio käytetään kokonaisuudessaan. Olettaen, että lisäosakeoptio käytetään kokonaisuudessaan, yhteensä 26 031 048 osaketta allokoidaan institutionaalisille sijoittajille Suomessa ja kansainvälisesti ( Instituutioanti ) ja 1 048 577 osaketta allokoidaan yksityishenkilöille ja yhteisöille Suomessa ( Yleisöanti ) ja Tokmannin vakituisille työntekijöille ( Henkilöstöanti ). Henkilöstöannin lopullinen merkintähinta on 10 prosenttia alhaisempi kuin Lopullinen merkintähinta, eli 6,03 euroa osakkeelta. Yleisöannissa ja Henkilöstöannissa annetut osakkeet odotetaan rekisteröitävän kaupparekisteriin 28.4.2016, minkä jälkeen Yhtiön osakkeiden kokonaislukumäärä tulee olemaan 45 597 449 osaketta. Institutionaalisille sijoittajille allokoidut osakkeet odotetaan rekisteröitävän kaupparekisteriin 3.5.2016, minkä jälkeen Yhtiön osakkeiden kokonaislukumäärä tulee olemaan 58 868 752 osaketta. Yleisöannissa ja Henkilöstöannissa annettujen osakkeiden odotetaan kirjattavan hyväksytyn sitoumuksen antaneiden sijoittajien arvo-osuustileille ensimmäisenä pankkipäivänä hinnoittelun jälkeen, eli 29.4.2016. Instituutioannissa osakkeiden odotetaan olevan valmiina toimitettaviksi maksua vastaan arviolta 3.5.2016 Euroclear Finlandin kautta. Kaupankäynnin Tokmannin osakkeilla odotetaan alkavan Nasdaq Helsingin pre-listalla arviolta 29.4.2016 ja Nasdaq Helsingin pörssilistalla arviolta 3.5.2016. Osakkeiden kaupankäyntitunnus on TOKMAN. Goldman Sachs International vakauttamisjärjestäjänä voi lain sallimissa rajoissa 30 päivän ajan osakkeiden kaupankäynnin alkamisesta Nasdaq Helsingissä (minkä odotetaan olevan 29.4.2016 28.5.2016 välisenä ajanjaksona) suorittaa toimenpiteitä, jotka vakauttavat, ylläpitävät tai muuten vaikuttavat osakkeiden hintaan. Goldman Sachs International ja Nordea Pankki Suomi Oyj toimivat Listautumisannin pääjärjestäjinä ( Pääjärjestäjät ). BofA Merrill Lynch ja Carnegie Investment Bank AB, Suomen sivukonttori, toimivat Listautumisannin järjestäjinä (yhdessä Pääjärjestäjien kanssa, Järjestäjät ). Sundling Wärn Partners toimii Tokmannin ja sen pääomistajien taloudellisena neuvonantajana. Heikki Väänänen, toimitusjohtaja kommentoi: Olen hyvin iloinen vahvasta mielenkiinnosta Tokmannia kohtaan, jota olemme nähneet sekä kotimaisten että kansainvälisten sijoittajien keskuudessa. Mielestäni tämä on osoitus siitä, että usko Tokmanniin ja sen tulevaisuudennäkymiin on vahva. Listautumisen myötä meillä on mahdollisuus tarjota asiakkaillemme entistä vahvempi arvolupaus. Mittavana, julkisena yhtiönä neuvottelukykymme odotetaan paranevan entisestään ja oletamme pystyvämme tarjoamaan asiakkaillemme entistä mielenkiintoisemman valikoiman pysyvästi edulliseen hintaan sekä hyvän
asiointikokemuksen myymälöissämme. Tämän odotetaan tukevan yhtiön kannattavaa kasvua tulevaisuudessa. Listautumisen myötä Tokmanni siirtyy sen seuraavaan kehitysvaiheeseen ja haluankin kiittää kaikkia uusia osakkeenomistajia, jotka ovat tämän mahdollistaneet. Robert Furuhjelm, osakas, NC Advisory Oy, Nordic Capital rahastojen neuvonantaja ja Tokmannin hallituksen jäsen kommentoi: Tokmanni on hyvin asemoitunut hyötyäkseen vahvasta fiksun ostamisen trendistä Suomessa ja se toimii maanlaajuisesti. Viimeisien vuosien aikana Yhtiön johto on vienyt Tokmannia merkittävästi eteenpäin ja se on nyt valmis jatkamaan kehitystään listattuna yhtiönä. Olen ylpeä Tokmannista ja Nordic Capital aikoo tukea yhtiön kehitystä jatkossakin. Tokmanni lyhyesti Tokmanni on Suomen suurin halpakauppa myymälöiden määrällä ja liikevaihdolla mitattuna. Vuonna 2015 Tokmannin liikevaihto oli 755 miljoonaa euroa ja sillä oli keskimäärin noin 3 200 työntekijää. Tokmanni on Suomen ainoa valtakunnallinen halpakauppa, ja sillä oli eri puolilla Suomea 156 myymälää 31.12.2015. Tokmanni toteutti vuosina 2013 2015 perusteellisen brändin yhdenmukaistamisen, jossa kaikki Tokmannin myymälät koottiin Tokmanni-brändin alle. Yhdenmukaistamisohjelma saatiin päätökseen lokakuussa 2015. TNS Gallupin syksyllä 2015 Tokmannin tilauksesta tekemän kyselytutkimuksen mukaan noin 42 prosenttia suomalaisista aikuisista käy Tokmannin myymälässä vähintään kerran kuukaudessa. Tokmannin arvolupaus yhdistää houkuttelevan, laajan ja edullisen tuotevalikoiman hyvään asiointikokemukseen myymälässä. Tokmanni tarjoaa asiakkailleen laajan tuotevalikoiman kuudessa tuoteryhmässä: kodin puhdistus ja henkilökohtainen hygienia; elintarvikkeet; pukeutuminen; työkalut ja sähkötarvikkeet; koti, sisustus ja puutarha; sekä vapaa-aika ja kodintekniikka. Tokmannin tuotevalikoima sisältää johtavien valmistajien brändituotteita, Tokmannin omien merkkien tuotteita, lisensoitujen tuotemerkkien tuotteita ja merkittömiä tuotteita. Tokmanni käyttää kustannustehokasta toimintamallia ja keskittyy tehokkuuteen koko arvoketjussa tehtaasta kuluttajalle saakka. Tokmanni pyrkii säilyttämään edullisen kustannuspohjansa keskitetyllä hankintatoiminnalla ja tehokkaalla toimitusketjulla. Tokmanni hallinnoi varastoaan keskitetysti Mäntsälässä sijaitsevasta jakelukeskuksestaan. Myös Tokmannin pääkonttori sijaitsee Mäntsälässä. Lisätietoja antaa Heikki Väänänen, toimitusjohtaja, Puh. 020 728 6044 Sixten Hjort, talous- ja hallintojohtaja, Puh. 020 728 6043 Joséphine Mickwitz, sijoittajasuhteet, Puh. 020 728 6535 Tärkeitä tietoja Tämän tiedotteen sisältämät tiedot on tarkoitettu ainoastaan taustatiedoiksi, eikä tietojen ole tarkoitettu olevan tyhjentäviä tai aukottomia. Kenenkään ei tule luottaa missään tarkoituksessa
tässä tiedotteessa esitettyihin tietoihin tai niiden tarkkuuteen, kohtuullisuuteen tai täydellisyyteen. Tämän tiedotteen sisältämät tiedot saattavat muuttua. Tätä tiedotetta tai tässä esitettyjä tietoja ei ole tarkoitettu julkaistavaksi tai levitettäväksi, kokonaan tai osittain, suoraan tai välillisesti, Yhdysvaltoihin, Australiaan, Kanadaan, Hongkongiin, Japaniin, Uuteen-Seelantiin, Etelä-Afrikkaan tai Singaporeen tai muuhunkaan maahan, missä näin toimiminen rikkoisi kyseisen maan lainsäädäntöä. Tämä tiedote ei ole direktiivin 2003/71/EY (direktiivi muutoksineen mukaan lukien kaikki kyseiseen direktiiviin soveltuvat asianomaisessa Euroopan talousalueen jäsenvaltiossa tehdyt implementointitoimenpiteet, Esitedirektiivi ) mukainen esite. Esitedirektiivin mukaisesti laadittu ja Finanssivalvonnan hyväksymä esite on julkaistu, ja se on saatavilla Yhtiöltä sekä muista esitteessä mainituista paikoista. Sijoittajien ei tule merkitä tai ostaa arvopapereita, joihin tämä tiedote viittaa, elleivät he tee sitä esitteeseen sisältyviin tietoihin perustuen. Tämä tiedote ei sisällä eikä ole tarjous arvopapereiden myymiseksi eikä pyyntö ostotarjouksen tekemiseksi Yhdysvalloissa. Arvopapereita, joihin tässä tiedotteessa viitataan, ei saa tarjota tai myydä Yhdysvalloissa, ellei niitä ole rekisteröity Yhdysvaltain vuoden 1933 arvopaperilain (muutoksineen) mukaisesti tai ellei rekisteröintivelvollisuudesta ole poikkeusta. Yhtiö ei aio rekisteröidä tai tarjota arvopapereita yleisölle Yhdysvalloissa. Tämä tiedote on suunnattu ainoastaan: (A) Euroopan talousalueen jäsenvaltioissa oleville henkilöille, jotka ovat "kokeneita sijoittajia" Esitedirektiivin artiklan 2(1)(e) mukaisesti ("Kokeneet sijoittajat"); (B) Yhdistyneessä Kuningaskunnassa Kokeneille sijoittajille, jotka ovat (i) henkilöitä, joilla on ammattimaista kokemusta sijoitustoimintaan liittyvistä asioista ja jotka ovat vuoden 2000 rahoituspalvelu- ja markkinalain (Financial Services and Markets Act 2000) (Financial Promotion) vuoden 2005 määräyksen (muutoksineen) ("Määräys") artiklan 19(5) "sijoitusalan ammattilaisten" määritelmän mukaisia henkilöitä; tai (ii) Määräyksen artiklan 49 mukaisia yhtiöitä, joilla on korkea varallisuusasema (high net worth entities); ja (C) muille henkilöille, joille asiakirja voidaan laillisesti tiedottaa (kaikki tällaiset henkilöt jäljempänä "Asiaankuuluvat tahot"). Kaikki tähän tiedotteeseen liittyvä sijoitustoiminta on tarkoitettu ainoastaan Asiankuuluvien tahojen saataville. Kenenkään, joka ei ole Asiaankuuluva taho, ei tule toimia tämän asiakirjan perusteella tai luottaa sen sisältöön. Järjestäjät tai mikään niiden lähipiiritahoista, hallituksen jäsenistä, johtajista/toimihenkilöistä, työntekijöistä, neuvonantajista tai edustajista eivät hyväksy minkäänlaista vastuuta tai anna mitään nimenomaisia tai epäsuoria takuita tai vakuutuksia tässä tiedotteessa olevien tietojen totuudenmukaisuuteen, täsmällisyyteen tai täydellisyyteen liittyen (tai liittyen siihen, onko mitään tietoja jätetty pois tiedotteesta) tai mihin tahansa Yhtiöön, sen tytäryhtiöihin tai osakkuusyhtiöihin liittyvään kirjallisessa, suullisessa, visuaalisessa tai sähköisessä muodossa annettuihin ja miten tahansa välitettyihin ja saatavilla oleviin tietoihin liittyen tai mihin tahansa tämän tiedotteen tai sen tai sen sisällön käyttämisestä tai muutoin sen yhteydessä miten tahansa syntyvään vahinkoon liittyen.
Järjestäjät toimivat yksinomaan Yhtiön, eivätkä kenenkään muun tässä tiedotteessa mainittuun transaktioon yhteydessä olevan tahon puolesta, eivätkä katso ketään muuta henkilöä (oli tällainen henkilö sitten tämän tiedotteen vastaanottaja tai ei) asiakkaakseen transaktion yhteydessä eivätkä ne ole vastuussa asiakkailleen tarjoaman asiakassuojan, järjestämisestä tai neuvojen antamisesta kenellekään muille henkilöille koskien tämän tiedotteen sisältöä tai muuta tässä tiedotteessa viitattua transaktiota. Järjestäjät eivät ole vahvistaneet tämän tiedotteen sisältöä. Tämä tiedote ei ole Listautumisantia koskeva suositus. Arvopapereiden hinta ja arvo tai niistä saatavat tulot voivat sekä laskea että nousta. Aiempi tuloskehitys ei anna viitteitä tulevasta tuloskehityksestä. Tässä tiedotteessa tai missä tahansa Listautumisantiin liittyvässä asiakirjassa annettuja tietoja ei tule pitää ohjeena tulevasta kehityksestä. Listautumisen toteutumisesta Nasdaq Helsingissä ei ole varmuutta ja taloudellista päätöksentekoa ei tulisi perustaa Yhtiön suunniteltuun listautumiseen tässä vaiheessa. Potentiaalisten sijoittajien tulisi kääntyä neuvonantajiensa puoleen hankkiakseen tietoja Listautumisannin sopivuudesta sijoituskohteeksi. Kukin Järjestäjistä ja mikä tahansa niiden lähipiiritahoista voivat sijoittajina omaan lukuunsa toimiessaan ostaa osakkeita ja tässä ominaisuudessa pitää hallussaan, ostaa, myydä, tarjoutua myymään tai muutoin käydä kauppaa omaan lukuunsa tällaisilla osakkeilla tai muilla Yhtiön arvopapereilla tai niihin liittyvillä sijoituksilla Listautumisannin yhteydessä tai muutoin. Tämän mukaisesti lopulliseen listalleottoesitteeseen, kun se on julkaistu, sisältyvät viittaukset osakkeisiin, joita tarjotaan, hankitaan, myydään tai joilla muutoin käydään kauppaa, tulee katsoa sisältävän Järjestäjille tai mille tahansa niiden lähipiiritahoista tehtävän tarjouksen, myynnin, hankinnan tai kaupankäynnin niiden toimiessa sijoittajina omaan lukuunsa. Lisäksi tietyt Järjestäjät tai niiden lähipiiritahot voivat tehdä rahoitusjärjestelyjä ja vaihtosopimuksia (swap), minkä vuoksi nämä Järjestäjät tai niiden lähipiiritahot voivat aika ajoin hankkia, omistaa tai luovuttaa osakkeita. Mikään Järjestäjistä ei aio julkistaa minkään tällaisen sijoituksen tai transaktion laajuutta muutoin kuin siinä laajuudessa, mitä lakisääteiset velvollisuudet edellyttävät. Järjestäjät tai kukaan niiden tytäryhtiöistä, lähipiiritahoista, edustajista tai neuvonantajista tai näiden lähipiiritahoista, hallituksen jäsenistä, johtajista/toimihenkilöistä, työntekijöistä tai muista tahoista eivät suoraan tai epäsuorasti anna mitään takuita tai vakuutuksia tämän tiedotteen tietojen tai siihen sisältyvien lausumien oikeellisuudesta, täydellisyydestä tai todenperäisyydestä eivätkä hyväksy mitään vastuuta tällaisista tiedoista tai lausumista. Järjestäjät tai niiden hallituksen jäsenet, johtajat/toimihenkilöt, työntekijät tai lähipiiritahot tai muut tahot eivät vastaavasti hyväksy mitään lakiin, sopimukseen tai muuhun perustuvaa vastuuta mistään virheistä, laiminlyönneistä tai epätäsmällisyyksistä sellaisessa tiedossa tai lausunnoissa tai mistään tappiosta, kulusta tai vahingosta, joka on kärsitty tai syntynyt mistä tahansa aiheutuen suoraan tai välillisesti mistä tahansa tämän tiedotteen tai sen sisällön käytöstä tai muutoin tähän tiedotteeseen liittyen. Tulevaisuutta koskevat lausumat Tässä tiedotteessa käsitellyt asiat saattavat olla tulevaisuutta koskevia lausumia. Tulevaisuutta koskevat lausumat eivät ole historiallisia tosiseikkoja ja ne voidaan tunnistaa sanoista, kuten uskoa, odottaa, olettaa, aikoa, arvioida, tulla, saattaa, jatkua, pitäisi ja
vastaavista ilmaisuista. Tässä tiedotteessa olevat tulevaisuutta koskevat lausumat perustuvat erilaisiin oletuksiin, joista monet vuorostaan perustuvat oletuksiin. Vaikka Tokmanni uskoo, että nämä oletukset olivat antamisensa ajankohtana perusteltuja, niihin luonnostaan liittyy merkittäviä tunnettuja ja tuntemattomia riskejä, epävarmuustekijöitä, satunnaisuuksia ja muita tärkeitä tekijöitä, joita on vaikeaa tai mahdotonta ennakoida ja jotka ovat sen vaikutusmahdollisuuksien ulkopuolella. Tällaiset riskit, epävarmuustekijät, satunnaisuudet ja muut tärkeät tekijät saattavat aiheuttaa sen, että toteutuneet tapahtumat eroavat olennaisesti odotuksista, jotka on ilmaistu, suoraan tai epäsuorasti, tämän tiedotteen tulevaisuutta koskevissa lausumissa. Yksikään lausuma tässä tiedotteessa ei ole tarkoitettu tulosennusteeksi. Yhtiö, Järjestäjät ja niiden lähipiiritahot nimenomaisesti toteavat, että ne eivät ota vastuuta tai anna sitoumusta julkaista päivityksiä tai korjauksia mihinkään tässä tiedotteessa oleviin tulevaisuutta koskeviin lausumiin uuden tiedon, tulevaisuuden kehityksen tai muun johdosta. Tämän tiedotteen tiedot, näkemykset ja tulevaisuutta koskevat lausumat ilmaisevat ainoastaan tämän tiedotteen päivämäärän mukaista asiantilaa, ja ne voivat muuttua ilman eri ilmoitusta.