OSAKEANNIN EHDOT Osakeannin yleiset ehdot Yleiskuvaus Siili Solutions Oyj ( Yhtiö ) tarjoaa merkittäväksi alustavasti enintään 500 000 Yhtiön uutta osaketta ( Tarjottavat Osakkeet ) yksityishenkilöille ja yhteisöille Suomessa ( Yleisöanti ) ja institutionaalisille sijoittajille Suomessa ja kansainvälisesti ( Instituutioanti ) (yhdessä Osakeanti ). Yhtiön osakkeet, mukaan lukien Tarjottavat Osakkeet, tuottavat jokainen yhden (1) äänen yhtiökokouksessa, sen jälkeen, kun Tarjottavat Osakkeet on merkitty Kaupparekisteriin. Tarjottavat Osakkeet vastaavat alustavasti enintään noin 8,3 prosenttia Yhtiön osakkeista ("Osakkeet") ja Osakkeiden tuottamasta äänimäärästä ennen Osakeantia ja noin 7,6 prosenttia Osakeannin jälkeen edellyttäen, että kaikki alustavasti tarjotut Tarjottavat Osakkeet merkitään. Yleisö- ja Instituutioannin ehdot koostuvat tässä esitettyjen yleisten ehtojen lisäksi Yleisöannin erityisistä ehdoista sekä Instituutioannin erityisistä ehdoista, jotka on esitetty jäljempänä. Yhtiö tulee hakemaan osakkeidensa listaamista Nasdaq Helsinki Oy:n ( Helsingin Pörssi ) pörssilistalle ( Listautuminen ). Osakeannin toteutuminen on ehdollinen Listautumisen toteutumiselle. Yhtiön osakkeet ovat olleet noteerattuna Helsingin Pörssin First North -markkinapaikalla vuodesta 2012 lähtien. Osakeannin pääjärjestäjänä toimii Alexander Corporate Finance Oy ("Alexander tai "Pääjärjestäjä"). Merkintäpaikkoina toimivat Pääjärjestäjä ja Invesdor Oy. Osakeanti Yhtiön varsinainen yhtiökokous valtuutti 23.3.2016 Yhtiön hallituksen laskemaan liikkeeseen enintään 1 170 000 Yhtiön uutta osaketta yhdessä tai useammassa erässä. Valtuutus sisältää oikeuden poiketa osakkeenomistajan merkintäetuoikeudesta. Yhtiön hallitus päätti 30.3.2016 yhtiökokouksen antaman valtuutuksen nojalla alustavasti Osakeannista. Tarjottavat Osakkeet tarjotaan osakkeenomistajien merkintäetuoikeudesta poiketen, koska Osakeannista saatavat varat on tarkoitus käyttää Yhtiön strategian mukaisen kasvun edistämiseen ja toiminnan laajentamiseen, jonka lisäksi Osakeanti vahvistaa Yhtiön omavaraisuutta ja laajentaa Yhtiön omistajapohjaa. Siten merkintäetuoikeudesta poikkeamiseen on Yhtiön kannalta painava taloudellinen syy. Hyväksytystä Tarjottavan Osakkeen merkinnästä Yhtiölle suoritettu maksu merkitään kokonaisuudessaan sijoitetun vapaan oman pääoman rahastoon. Tämän johdosta Yhtiön osakepääoma ei nouse Osakeannin yhteydessä. Osakeannin seurauksena Yhtiön osakkeiden lukumäärä voi nousta enintään 6 543 044 osakkeeseen. Mikäli Listautuminen ei toteudu ja/tai Osakeannissa ei saavuteta riittävää määrää Tarjottavien Osakkeiden merkintöjä, Osakeantia ei toteuteta. Järjestämissopimus Pääjärjestäjä toimii Listautumisen ja Osakeannin Pääjärjestäjänä erillisen järjestämissopimuksen nojalla.katso lisätietoja kohdasta "Listautumisen järjestäminen". Järjestämissopimus on ehdollinen tietyille tavanomaisille ehdoille. Merkintähinta Kunkin Yleisöannissa ja Instituutioannissa Tarjottavan Osakkeen merkintähinta on 7,25 euroa.
Tarjottavien Osakkeiden merkintähinta vastaa noin 1,4 prosentin alennusta verrattuna Yhtiön osakkeen vaihdolla painotettuun, 24.3.2016 irronneella osingolla oikaistuun keskikurssiin 20 kaupankäyntipäivän aikana (29.2.2016 29.3.2016) ennen osakeantipäätöstä. Merkintähinta vastaa noin 4,6 prosentin alennusta verrattuna Yhtiön osakkeen päätöskurssiin (7,60 euroa) osakeantipäätöstä edeltäneenä kaupankäyntipäivänä 29.3.2016. Merkintäaika Yleisöannin merkintäaika alkaa 4.4.2016 kello 9.30 ja päättyy 15.4.2016 kello 16.30, ellei merkintäaikaa keskeytetä tai pidennetä. Instituutioannin merkintäaika alkaa 4.4.2016 kello 9.30 ja päättyy 4.4.2016 kello 16.30, ellei merkintäaikaa keskeytetä tai pidennetä. Yhtiön ja sen suomalaisten tytäryhtiöiden hallitusten jäsenet sekä henkilöstö ja näiden lähipiiri (katso Allokaatioperiaatteet ) voivat osallistua Osakeantiin vain merkintäajan ensimmäisenä päivänä 4.4.2016. Ylikysyntätilanteessa Yhtiöllä on oikeus Yleisöannin ja Instituutioannin keskeyttämiseen aikaisintaan 8.4.2016 kello 16.30. Yleisöanti ja Instituutioanti voidaan keskeyttää toisistaan riippumatta. Instituutioanti ja Yleisöanti voidaan molemmat keskeyttää, vaikka toisen osalta ei ole ylikysyntätilannetta. Mahdollinen keskeyttäminen julkistetaan pörssitiedotteella välittömästi keskeyttämisen jälkeen. Yhtiön hallituksella on oikeus pidentää Osakeannin merkintäaikaa. Instituutioannin ja Yleisöannin merkintäaikoja voidaan pidentää toisistaan riippumatta. Merkintäajan pidentämistä koskeva pörssitiedote, josta ilmenee Osakeannin merkintäajan uusi päättymisajankohta, julkistetaan viimeistään Yleisöannin tai Instituutioannin merkintäajan yllä esitettyinä arvioituina päättymispäivinä. Esitteen täydentäminen ja oikeus merkintäsitoumuksen peruuttamiseen Osakeannissa annettua sitoumusta merkitä Tarjottavia Osakkeita ("Sitoumus") ei voi muuttaa tai peruuttaa muutoin kuin Arvopaperimarkkinalaissa määritellyissä tilanteissa. Arvopaperimarkkinalain mukaan laadittua esitettä tulee täydentää tietyissä tilanteissa, kuten sellaisten esitteen virheiden tai puutteiden tai olennaisten uusien tietojen johdosta, joilla saattaa olla olennaista merkitystä sijoittajalle. Jos esitettä täydennetään, on sijoittajille, jotka ovat sitoutuneet ostamaan tai merkitsemään arvopapereita ennen oikaisun tai täydennyksen julkistamista, annettava oikeus peruuttaa merkintänsä määräajassa, joka on vähintään kaksi (2) pankkipäivää siitä, kun oikaisu tai täydennys on julkaistu. Perumisoikeuden edellytyksenä on lisäksi, että virhe, puute tai olennainen uusi tieto on käynyt ilmi ennen arvopaperien toimittamista sijoittajille. Mahdollisen Sitoumuksen peruutuksen tulee koskea peruutettavan Sitoumuksen kattamaa osakemäärää kokonaisuudessaan. Mikäli esitettä täydennetään, täydennys julkistetaan pörssitiedotteella. Kyseisessä pörssitiedotteessa julkistetaan tiedot myös sijoittajien Sitoumuksen peruuttamisoikeudesta. Menettely Sitoumusta peruutettaessa Jos sijoittaja haluaa edellä kuvatun Esitteen täydentämisestä aiheutuvan peruuttamisoikeutensa nojalla peruuttaa merkintänsä, Sitoumus tulee peruuttaa asetetun määräajan kuluessa seuraavasti: - Kun Sitoumus on annettu fyysisessä merkintäpaikassa, peruuttamisesta tulee ilmoittaa kirjallisesti sille merkintäpaikalle, jossa Sitoumus on annettu. - Kun Sitoumus on annettu Pääjärjestäjän internetpalvelun kautta, peruutus tulee tehdä Pääjärjestäjän toimipisteessä osoitteessa Pohjoisesplanadi 37 A, 00100 Helsinki tai toimittamalla tieto kirjallisesti Sitoumuksen peruuttamisesta sähköpostilla, mihin tulee pyytää tarkemmat ohjeet etukäteen Pääjärjestäjän merkintäpisteestä puhelimitse 010 292 5810. - Kun Sitoumus on annettu Invesdor Oy:n internetpalvelun kautta, peruutus tulee tehdä Invesdor Oy:n toimipisteessä osoitteessa Hiilikatu 3, 00180 Helsinki tai toimittamalla tieto kirjallisesti Sitoumuksen peruuttamisesta sähköpostilla, mihin tulee pyytää tarkemmat ohjeet etukäteen Invesdor Oy:n merkintäpisteestä puhelimitse 020 735 2590.
Mahdollinen Sitoumuksen peruuttaminen koskee Sitoumusta kokonaisuudessaan. Peruuttamiseen oikeuttavan ajanjakson päätyttyä peruuttamisoikeutta ei enää ole. Mikäli Sitoumus peruutetaan, merkintäpaikka palauttaa Tarjottavista Osakkeista maksetun määrän Sitoumuksessa ilmoitetulle pankkitilille. Varat palautetaan mahdollisimman pian peruuttamisen jälkeen, arviolta viiden (5) pankkipäivän sisällä merkintäpaikalle annetusta peruuttamisilmoituksesta. Mikäli sijoittajan pankkitili on eri rahalaitoksessa kuin merkintäpaikan, palautettavat varat maksetaan suomalaiselle pankkitilille rahalaitosten välisen maksuliikenteen aikataulun mukaisesti arviolta viimeistään kaksi (2) pankkipäivää myöhemmin. Palautettaville varoille ei makseta korkoa. Osakeannin ehdollisuus ja oikeus peruuttaa Osakeanti Osakeannin toteuttaminen on ehdollinen Listautumisen toteutumiselle. Yhtiön hallitus voi myös päättää olla toteuttamatta Osakeantia Listautumisen toteutumisesta riippumatta koska tahansa ennen Osakeannin toteuttamista muun muassa markkinatilanteen tai Yhtiön taloudellisen aseman tai Yhtiön liiketoiminnan olennaisen muutoksen johdosta. Jos hallitus päättää peruuttaa Osakeannin, maksettu Merkintähinta palautetaan merkitsijöille arviolta viiden (5) pankkipäivän kuluttua hallituksen päätöksestä Sitoumuksessa ilmoitetulle pankkitilille. Mikäli merkitsijän pankkitili on eri rahalaitoksessa kuin merkintäpaikan, palautettavat varat maksetaan suomalaiselle pankkitilille rahalaitosten välisen maksuliikenteen aikataulun mukaisesti arviolta viimeistään kaksi (2) pankkipäivää myöhemmin. Palautettaville varoille ei makseta korkoa. Osakeantia koskevat päätökset ja Tarjottavien Osakkeiden allokaatio Yhtiön hallitus päättää arviolta 18.4.2016 Osakeannin toteuttamisesta, Tarjottavien Osakkeiden lopullisesta määrästä ja jakautumisesta Yleisöannin ja Instituutioannin välillä sekä Tarjottavien Osakkeiden allokaatiosta ja Osakeannissa annettujen Sitoumusten ja merkintätarjousten hyväksymisestä kokonaan tai osittain. Yleisöannissa Tarjottavien Osakkeiden vähimmäismäärä on kuitenkin vähintään 20 prosenttia Osakeannissa Tarjottavista Osakkeista tai, jos Sitoumuksia annetaan Yleisöannissa tätä vähemmän, Yleisöannissa annettujen Sitoumusten kokonaismäärä. Yhtiön hallitus päättää menettelystä yli- ja alikysyntätilanteissa ja voi myös päättää olla toteuttamatta Osakeantia. Osakeannin lopputulos julkistetaan pörssitiedotteella ja Yhtiön verkkosivuilla osoitteessa www.siili.com/osakeanti2016 arviolta 18.4.2016. Osakeannin toteuttaminen on ehdollinen Listautumisen toteutumiselle. Allokaatioperiaatteet Ylikysyntätilanteessa Yhtiön hallitus päättää menettelystä ja Sitoumukset voidaan hyväksyä kokonaan tai osittain tai ne voidaan myös hylätä. Yhtiö pyrkii hyväksymään Yleisöannissa annetut Sitoumukset kokonaan 100 Tarjottavaan Osakkeeseen saakka per sijoittaja ja jakamaan tämän määrän ylittävältä osalta Tarjottavia Osakkeita Sitoumusten täyttämättä olevien määrien keskinäisessä suhteessa. Instituutioannissa annettujen merkintätarjousten hyväksymisestä päättää hallitus erikseen Pääjärjestäjän ehdotuksen mukaisesti. Keskinäinen Työeläkevakuutusyhtiö Elo ( Elo ) on antanut Osakeantiin liittyen merkintäsitoumuksen, jolla Elo on sitoutunut merkitsemään Osakeannissa uusia osakkeita vähintään miljoonalla eurolla. Katso Instituutioannin erityiset ehdot - Allokaatioperiaatteet Osakeannissa ei järjestetä erillistä henkilöstöantia, vaan Yhtiön hallituksen jäsenet ja henkilökunta ja näiden Arvopaperimarkkinalain 12 luvun 4 :n mukainen lähipiiri voivat merkitä Tarjottavia Osakkeita merkintäajan ensimmäisen päivän aikana. Muilta osin heihin sovelletaan Osakeannin ehtoja. Tarjottavien Osakkeiden kirjaaminen arvo-osuustileille Sijoittajalla on oltava arvo-osuustili suomalaisessa tai Suomessa toimivassa tilinhoitajayhteisössä ja hänen on ilmoitettava arvo-osuustilinsä numero merkinnän yhteydessä. Tarjottavat Osakkeet kirjataan sijoittajien arvo-osuustileille arviolta 22.4.2016. Omistus- ja osakasoikeudet
Tarjottavat Osakkeet tuottavat samat oikeudet kuin muut Yhtiön osakkeet ja ne tuottavat oikeuden osinkoon ja muihin varojenjakoon sekä muihin osakkeisiin liittyviin oikeuksiin Yhtiössä sen jälkeen, kun Tarjottavat Osakkeet on rekisteröity Kaupparekisteriin arviolta 22.4.2016. Tarjottaviin Osakkeisiin liittyviä oikeuksia voi käyttää, kun Osakkeet on kirjattu sijoittajan arvo-osuustilille. Kaupankäynti Yhtiön osakkeilla Ennen Listautumisen toteutumista Yhtiön osakkeet ovat kaupankäynnin kohteena First North - markkinapaikalla. Yhtiö jättää listalleottohakemuksen Helsingin Pörssille Yhtiön osakkeiden ottamiseksi kaupankäynnin kohteeksi Helsingin Pörssin ylläpitämällä pörssilistalla. Kaupankäynnin Yhtiön osakkeilla odotetaan alkavan Helsingin Pörssin pörssilistalla arviolta 25.4.2016. Yhtiön osakkeiden kaupankäyntitunnus on SIILI ja ISIN-koodi FI4000043435. Varainsiirtovero ja toimenpidemaksut Tarjottavien Osakkeiden liikkeelle laskemisen tai merkinnän yhteydessä ei peritä varainsiirtoveroa. Tilinhoitajat voivat periä hinnastonsa mukaisen maksun arvo-osuustilin ylläpitämisestä ja osakkeiden säilyttämisestä. Tarjottavien Osakkeiden tarjoaminen muualla kuin Suomessa Eräiden maiden säännökset saattavat asettaa rajoituksia Osakeantiin osallistumiselle. Lisätietoja Tarjottavien Osakkeiden tarjoamista koskevista rajoituksista on esitetty Esitteen kohdassa Tärkeitä tietoja Esitteestä. Yhtiön hallituksella on oikeus hylätä mikä tahansa Tarjottavien Osakkeiden merkintä, jonka Yhtiön hallitus katsoo olevan lain, säännöksen tai määräyksen vastainen. Saatavilla olevat asiakirjat Osakeyhtiölain 5 luvun 21 :n mukaiset asiakirjat ovat merkintäajan saatavilla Yhtiön toimipisteessä Porkkalankatu 24, 00180 Helsinki. Muut seikat Osakeantiin liittyvistä muista seikoista ja käytännön toimenpiteistä päättää Yhtiön hallitus. Sovellettava laki Osakeantiin sovelletaan Suomen lakia. Osakeannista mahdollisesti aiheutuvat erimielisyydet ratkaistaan toimivaltaisessa tuomioistuimessa Suomessa. Yleisöannin erityiset ehdot Tarjottavat Osakkeet Yleisöannissa tarjotaan alustavasti enintään 350 000 Tarjottavaa Osaketta yksityishenkilöiden ja yhteisöjen merkittäväksi Suomessa. Tarjottavien Osakkeiden määrä voi olla enemmän tai vähemmän kuin tässä esitetty määrä. Tarjottavia Osakkeita voidaan siirtää Instituutio- ja Yleisöannin välillä riippuen muun muassa Tarjottavien Osakkeiden kysynnän jakautumisesta Instituutio- ja Yleisöannin välillä. Yleisöannissa Tarjottavien Osakkeiden vähimmäismäärä on kuitenkin vähintään 20 prosenttia Osakeannissa Tarjottavista Osakkeista tai, jos Sitoumuksia annetaan Yleisöannissa tätä vähemmän, Yleisöannissa annettujen Sitoumusten kokonaismäärä. Keskinäinen Työeläkevakuutusyhtiö Elolle, joka on antanut Osakeantiin liittyen merkintäsitoumuksen, annetaan kuitenkin etusija muihin sijoittajiin nähden vähintään 500 000 euron määrään asti Tarjottavia Osakkeita. Osallistumisoikeus
Yleisöannin Sitoumuksen tulee koskea vähintään 100 ja enintään 6 999 Tarjottavaa Osaketta. Saman sijoittajan yhdessä tai useammassa merkintäpaikassa antamat Sitoumukset yhdistetään yhdeksi Sitoumukseksi, johon sovelletaan edellä mainittua enimmäismäärää. Yleisöannissa Tarjottavat Osakkeet tarjotaan yksityishenkilöiden ja yhteisöjen merkittäväksi Suomessa. Yleisöantiin voivat osallistua sijoittajat, joiden pysyvä osoite tai kotipaikka on ETA-jäsenvaltiossa ja jotka antavat Sitoumuksensa Suomessa. Pääjärjestäjällä ja Yhtiöllä on oikeus hylätä Sitoumus osittain tai kokonaan, ellei sitä ole tehty näiden ehtojen mukaisesti. Merkinnän tekeminen ja merkintävarausmaksun maksaminen Merkintäpaikkana toimii Pääjärjestäjä sekä Invesdor Oy. Yleisöannissa merkinnän voi tehdä seuraavin tavoin: Pääjärjestäjän internetpalvelussa www.alexander.fi/siili Invesdor Oy:n internetpalvelussa www.invesdor.com/siili Pääjärjestäjän toimipisteessä osoitteessa Pohjoisesplanadi 37 A, 00100 Helsinki tai Invesdor Oy:n toimipisteessä osoitteessa Hiilikatu 3, 00180 Helsinki arkisin klo 9.30 16.30. Merkitsijän on todistettava henkilöllisyytensä merkintää tehtäessä. Yhteisön merkintää tekevän henkilön on lisäksi osoitettava merkintään liittyvä toimivaltuus. Merkinnän maksu tulee tehdä merkintälomakkeessa annettujen ohjeiden mukaisesti merkintälomakkeessa ilmoitetulle pankkitilille. Sitoumus katsotaan annetuksi, kun sijoittaja on tehdessään merkinnän merkintäpaikan toimipisteessä tai merkintäpisteessä toimittanut tai jättänyt merkintäpaikkaan allekirjoitetun merkintälomakkeen merkintäpaikan ohjeiden mukaisesti tai tehdessään merkinnän internetpalvelun kautta vahvistanut merkintänsä pankkitunnuksillaan, sekä maksanut merkintävarausmaksun. Osakekohtainen merkintävarausmaksu on Merkintähinta. Merkintäpaikalle toimitettavalla merkintälomakkeella tehtävän merkinnän maksu tulee suorittaa välittömästi merkintälomakkeen toimittamisen jälkeen merkintälomakkeessa annettujen ohjeiden mukaisesti merkintälomakkeessa ilmoitetulle tilille. Internetpalvelussa tehtävän merkinnän maksu suoritetaan merkintää tehtäessä verkkopankkitunnuksilla. Yhtiön hallituksella on oikeus hylätä Sitoumus, mikäli merkinnän maksu ei ole merkintälomakkeessa ilmoitetulla pankkitilillä merkintäajan päättyessä. Yleisöannissa annettu Sitoumus on sitova, eikä sitä voi muuttaa ja sen peruuttaminen on mahdollista vain edellä kohdassa " Esitteen täydentäminen ja oikeus merkintäsitoumuksen peruuttamiseen" mainituissa tilanteissa ja yksilöidyllä tavalla. Merkintää tehtäessä on otettava huomioon mahdolliset merkintäpaikan antamat tarkemmat ohjeet. Yhtiön hallituksen jäsenten sekä henkilöstön ja näiden lähipiirin (katso Allokaatioperiaatteet ) Sitoumuksia ottaa vastaan Pääjärjestäjä. Merkintöjen hyväksyminen Hyväksytyistä Sitoumuksista lähetetään vahvistusilmoitus sähköpostitse merkintäsitoumuksen antaneille sijoittajille arviolta 18.4.2016. Sitoumus on vahvistusilmoituksesta ja sen vastaanottamisesta riippumatta sitova. Tilanteessa, jossa annetun Sitoumuksen mukaisia merkintöjä on hylätty tai leikattu, sekä hylättyjen että leikattujen merkintöjen määrää vastaava Merkintähinta palautetaan sijoittajille Sitoumuksessa ilmoitetulle pankkitilille arviolta viiden (5) pankkipäivän kuluessa Yhtiön hallituksen allokaatiopäätöksestä. Mikäli sijoittajan pankkitili on eri rahalaitoksessa kuin merkintäpaikan, palautettavat varat maksetaan suomalaiselle pank-
kitilille rahalaitosten välisen maksuliikenteen aikataulun mukaisesti arviolta viimeistään kaksi (2) pankkipäivää myöhemmin. Palautettavalle Merkintähinnalle ei makseta korkoa. Instituutioannin erityiset ehdot Tarjottavat Osakkeet Instituutioannissa tarjotaan alustavasti 150 000 Tarjottavaa Osaketta institutionaalisille sijoittajille Suomessa ja kansainvälisesti. Tarjottavien Osakkeiden määrä voi olla enemmän tai vähemmän kuin tässä esitetty määrä. Tarjottavia Osakkeita voidaan siirtää Instituutio- ja Yleisöannin välillä riippuen muun muassa Tarjottavien Osakkeiden kysynnän jakautumisesta Instituutio- ja Yleisöannin välillä. Keskinäinen Työeläkevakuutusyhtiö Elolle, joka on antanut Osakeantiin liittyen merkintäsitoumuksen, annetaan kuitenkin etusija muihin sijoittajiin nähden vähintään 500 000 euron määrään asti Tarjottavia Osakkeita. Tarjottavia Osakkeita tarjotaan Instituutioannissa Yhdysvaltojen ulkopuolella institutionaalisille sijoittajille Yhdysvaltain vuoden 1933 arvopaperilain nojalla annetun Regulation S -säännöstön mukaisesti. Tarjottavia Osakkeita ei ole rekisteröity eikä niitä tulla rekisteröimään Yhdysvaltain vuoden 1933 arvopaperilain mukaisesti, eikä niitä saa tarjota tai myydä Yhdysvalloissa. Lisätietoja Tarjottavien Osakkeiden tarjoamista koskevista rajoituksista on kohdassa "Tärkeitä tietoja Esitteestä". Osallistumisoikeus Instituutioantiin voivat osallistua sijoittajat, joiden merkintätarjous käsittää vähintään 7 000 Tarjottavaa Osaketta. Pääjärjestäjällä ja Yhtiöllä on oikeus hylätä merkintätarjous osittain tai kokonaan, ellei sitä ole tehty näiden ehtojen mukaisesti. Merkintäsitoumus Keskinäinen Työeläkevakuutusyhtiö Elo ( Elo ) on antanut Osakeantiin liittyen merkintäsitoumuksen, jolla Elo on sitoutunut merkitsemään Osakeannissa uusia osakkeita vähintään miljoonalla eurolla. Elon sitoumus on ehdollinen ainoastaan sille, että Yhtiö allokoi Elolle uusia Osakkeita Osakeannissa vähintään 500 000 eurolla. Yhtiö on sitoutunut allokoimaan Elolle kyseistä euromäärää vastaavan määrän Tarjottavia Osakkeita Osakeannissa. Elo ei saa korvausta sitoumuksestaan. Elon sitoumusta ei ole taattu pankkitakauksella, sulkutilillä, vakuudella tai muulla vastaavalla järjestelyllä. Elon merkintäsitoumuksen vähimmäismäärä on noin 27,6 prosenttia Tarjottavien Osakkeiden kokonaismäärästä. Merkintäpaikat lnstituutioannissa institutionaalisten sijoittajien merkintätarjouksia ottaa vastaan Pääjärjestäjä sen toimipisteessä Pohjoisesplanadi 37 A, 00100 Helsinki, puh 010 292 5810. Tarjottavien Osakkeiden maksaminen ja merkintöjen hyväksyminen Institutionaaliset sijoittajat maksavat hyväksyttyä merkintätarjousta vastaavat Tarjottavat Osakkeet Pääjärjestäjän antamien ohjeiden mukaan siten, että maksu on Yhtiön tilillä viimeistään arviolta 20.4.2016 kello 16.30. Yhtiöllä on oikeus tarvittaessa vaatia merkintätarjousta annettaessa tai ennen merkintätarjouksen hyväksymistä tarjouksen antajalta selvitys tämän kyvystä maksaa tarjousta vastaavat Tarjottavat Osakkeet tai tarjousta vastaavaa määrää suoritettavaksi etukäteen. Maksettava määrä on tällöin Merkintähinta kerrottuna merkintätarjouksen mukaisella Tarjottavien Osakkeiden määrällä. Mahdollisesti palautettaville erille ei makseta korkoa. Mahdolliset maksujen palautukset tapahtuvat arviolta viidentenä (5) pankkipäivänä Tarjottavien Osakkeiden allokoinnin jälkeen, arviolta 25.4.2016.
Hyväksytyistä merkintätarjouksista toimitetaan sähköpostitse vahvistusilmoitus tai niistä ilmoitetaan sijoittajille muulla tavalla niin pian, kuin käytännössä on mahdollista Tarjottavien Osakkeiden allokoimisen jälkeen, arviolta 18.4.2016.