Comptel Oyj Osavuosikatsaus 1Q / 2000 18.4.2000
Liikevaihto kasvoi 65%, 82,0 (49,8) Mmk Liikevoitto kasvoi 116%, 29,3 (13,6) Mmk Tulos rahoituserien jälkeen kasvoi 110%, 31,3 (14,9) Mmk Osakekohtainen tulos kasvoi 89%, 0,21 (0,11) markkaa/osake Vertailukelpoinen tilauskanta kasvoi 65% (vrt. Q1-99) Yhtiö säilytti globaalin markkinajohtajuuden mediaattorimarkkinoilla ja GPRS toimitukset ovat käynnistyneet 2
Uusia merkittäviä partnerisopimuksia Geneva, Xacct, Portal,... Uusien tuotteiden asiakastoimitukset käynnistyneet Useita uusia merkittäviä MDS -toimitussopimuksia Optio-ohjelman piiriin koko henkilöstö Omistus Arcus Softwaressa yli 20% 3
Mmk Kotimaa Vienti 250 200 150 100 50 0 143 78 30 68 74 46 89 28 22 36 1997 1998 1999 1Q-99 1Q-00 4
Mmk Liikevaihto Liikevoitto 90,0 80,0 70,0 60,0 50,0 40,0 30,0 20,0 10,0 0,0 82,0 71,3 60,1 49,9 50,5 28,5 29,3 22,0 13,7 15,5 1Q-99 2Q-99 3Q-99 4Q-99 1Q-00 5
EPS EBITDA% 0,12 0,10 0,10 50 % 40 % 0,08 0,06 0,04 0,03 0,03 30 % 20 % 0,02 0,02 0,02 10 % 0,00 1997 1998 1999 Q1-99 Q1-00 0 % 6
Vientitoiminta kasvoi edelleen ja yhtiö sai uusia MDS-lisenssitoimituksia. Tilaaja- ja liikennemääriin pohjautuvat lisenssitulot kasvoivat. Lisenssitulojen kasvu oli voimakasta, erityisesti matkapuhelinoperaattoreiden osalta Vienti kasvoi 63 % ja oli 46 miljoonaa markkaa Kulurakenne on hallinnassa eikä luottotappioita 7
Kauden lopussa 500 450 400 350 300 265 339 282 364 250 200 150 204 1997 1998 1999 Q1-99 Q1-00 8
Lisäpanostukset kansainväliseen liiketoimintaan Yhdysvaltain ja Aasian markkinoiden kasvupotentiaalin hyödyntäminen Kuala Lumpurin edustustosta tytäryhtiö Markkinointiyhteistyön aloittaminen Logican kanssa Japanissa MDS-liiketoiminta yhden johtajan alaisuuteen (Jorma Heinonen) Yhtiökokouksen päätökset Uusi hallitus: Matti Mattheiszen (pj), Erik Anderson (vpj.), Ann-Maj Majuri-Ahonen, Gunnulf Mårtenson ja Vesa Silaskivi Osakkeen split (1:5), uusi optio-ohjelma 9
TJ Hallinto Yrityssuunnittelu MDS- liiketoiminta T&K Järjestelmäpalvelut Asiakkaat ja yhteistyökumppanit 10
Arvioimme mediaattorimarkkinoiden kasvavan edelleen voimakkaasti ja näkymät Comptelin uusille tuotteille ovat hyvät Operaattoreiden GPRS-investoinnit ovat tärkeä osa yhtiön loppuvuoden kasvustrategiaa Vaikka GPRS- toimitukset ovat käynnistyneet, sisältyy käyttöönottoaikatauluun ja käyttäjämäärien laajuuteen epävarmuutta Uskomme lisenssipäivitysten jatkuvan edelleen matkapuhelinverkkojen tilaajamäärien kasvaessa Vientitoiminnan kasvu on voimakkainta Amerikan ja Aasia-Tyynenmeren alueella 11
Operaattorien yhteenliittymät sekä muutokset omistussuhteissa, esim: Vodafone-Mannesmann VoiceStream - Aerial - Omnipoint IT -toimittajien yhteenliittymät, esim: Amdocs-Solect, Lucent-Kenan, Sema-LHS Lukuisia uusia operaattoreita, verkkoelementtitoimittajia ja palvelutoimittajia markkinoille kilpailuetuinaan mm. joustavuus, nopeus, kustannustehokkuus sekä uudet palvelut Teknologiamurros jatkuu tietoliikenneverkoissa 12
Yhteistyösopimukset IP-ympäristössä: Geneva, Xacct ja Portal Yhteistyön syventyminen Logican kanssa Markkinointiyhteistyö Japanissa Globaali MDS -innovaatiokeskus Tšekinmaalle Uusia integraattoreita Toimitussopimukset Lucentin ja Alcatelin kanssa 13
Uusien tuotteiden asiakastoimitukset käynnistyneet: MDS/AMD-DB, MDS Credit Guard ja GPRS Charging Gateway Useita uusia MDS-hankkeita käynnistyi, näistä julkistettuja kauppoja mm. Sonera MDS for GPRS/IP ja MDS/AMD-DB Radiolinja MDS for GPRS/IP ja MDS for Satellite Blu, Italia MDS-mediaattoriohjelmisto 14
Mmk Suoramyynti Partnerit 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 88,5 54,2 36,6 41,1 32,3 25,0 18,2 13,8 10,0 5,6 1997 1998 1999 1Q-99 1Q-00 15
16 Suomi Suomi Eesti Eesti Puola Puola Ranska Ranska Saksa Saksa Kreikka Kreikka Itävalta Itävalta Belgia Belgia Tsekinmaa Tsekinmaa Romania Romania Kanada Kanada USA USA Meksiko Meksiko Venezuela Venezuela Peru Peru Brasilia Brasilia Ecuador Ecuador Saudi Arabia Saudi Arabia Kiina Kiina Hong Kong Hong Kong Macao Macao Thaimaa Thaimaa Philippiinit Philippiinit Malesia Malesia Singapore Singapore Taiwan Taiwan Indonesia Indonesia Australia Australia Fiji Fiji Irlanti Irlanti Iso Iso-Britannia Britannia Tanska Tanska Italia Italia Luxemburg Luxemburg Hollanti Hollanti Portugali Portugali Turkki Turkki Slovakia Slovakia Ruotsi Ruotsi Sveitsi Sveitsi Namibia Namibia Intia Intia Pakistan Pakistan
Yhteensä 46,0 Mmk Aasia 28 % Australia 3 % Afrikka 2 % EMEA 50 % Amerikka 17 % 17
Tuotekehityksen painopistealueina olivat m-services platform, 3G tutkimus MDS for GPRS ja GPRS Charging Gateway MDS-perustuotteiden uusi sukupolvi MDS/AMD-DB (Transaktiotietokanta) Suorat T&K -kulut olivat 6,3 Mmk ja yrityksen henkilömäärästä hankkeissa oli mukana noin 25% Yhtiö kirjaa kaikki tuotekehityskustannukset kuluiksi Malesian T&K -yksikön rekrytointi käynnistettiin 18
MDS/AMD-DB Transaction Storage Billing & Payment Management WAP Users GSM-network GPRSnetwork Authentication PKI- Service Comptel m-services platform WAP Portals MDS Credit Guard m-shops m-services Content, media 19
Helsinki USA HONG KONG Kuala Lumpur SYDNEY 20
21
1998 1999 Q1/99 Q1/00 Muutos % Liikevaihto, EURm 25,4 39,0 8,4 13,8 65 % Liiketoiminnan muut tuotot, EURm 0,1 0,1 0,0 0,0 Materiaalit ja palvelut, EURm -3,0-3,9 0,7 2,2 188 % Henkilöstökulut, EURm -11,6-13,6 3,4 4,2 22 % Poistot ja arvonalentumiset, EURm -1,0-1,9 0,5 0,5 3 % Liiketoiminnan muut kulut, EURm -4,9-6,4 1,4 2,0 40 % Liikevoitto, EURm 4,9 13,3 2,3 4,9 116 % Rahoitustuotot ja -kulut yht., EURm 0,0 0,8 0,2 0,4 53 % Tulos rahoituserien jälkeen, EURm 4,9 14,1 2,5 5,3 110 % Tulos/osake, EUR 0,03 0,10 0,02 0,03 89 % Liikevoitto, %liikevaihdosta 19,4 34,3 27,3 35,7 Nettovelat, EURm -5,0-20,5-11,2-26,4 Henkilöstö (kauden lopussa) 265 339 275 363 32 % 22
1998 1999 Q1/99 Q1/00 Muutos % Liikevaihto, Mmk 151 232 50 82 65 % Liiketoiminnan muut tuotot, Mmk 0,3 0,5 0 0 Materiaalit ja palvelut, Mmk -18-23 4 13 188 % Henkilöstökulut, Mmk -69-81 20 25 22 % Poistot ja arvonalentumiset, Mmk -6-11 3 3 3 % Liiketoiminnan muut kulut, Mmk -29-38 9 12 40 % Liikevoitto, Mmk 29 79 14 29 116 % Rahoitustuotot ja -kulut yht., Mmk 0 5 1 2 53 % Tulos rahoituserien jälkeen, Mmk 29 84 15 31 110 % Tulos/osake, Mk 0,20 0,60 0,11 0,21 89 % Liikevoitto, %liikevaihdosta 19,4 34,3 27,3 35,7 Nettovelat, Mmk -30-122 -67-157 Henkilöstö (kauden lopussa) 265 339 275 363 32 % 23
TUNNUSLUVUT 1999 03/1999 03/2000 Taloudellista kehitystä kuvaavat tunnusluvut Liikevaihto, Tmk 232 238 49 780 81 988 Liikevaihto, kasvu % 53,2 43,5 64,7 Liikevoitto, Tmk 79 634 13 567 29 286 Liikevoitto, kasvu % 170,6 71,3 115,9 Liikevoitto, % liikevaihdosta 34,3 27,3 35,7 Voitto ennen satunnaiseriä, varauksia ja veroja, Tmk 84 146 14 908 31 341 Voitto ennen satunnaiseriä, varauksia ja veroja, % liikevaihdosta 36,2 29,9 38,2 Voitto ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja, Tmk 84 146 14 908 31 341 Voitto ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja, % liikevaihdosta 36,2 29,9 38,2 Omavaraisuusaste, % 78,0 49,3 76,6 Bruttoinvestoinnit pysyviin vastaaviin, Tmk 17 018 2 923 5 292 Bruttoinvestoinnit pysyviin vastaaviin, % liikevaihdosta 7,3 5,9 6,5 Tutkimus- ja tuotekehitysmenot, Tmk 16 204 2 972 6 253 Tutkimus- ja tuotekehitysmenot, % liikevaihdosta 7,0 6,0 7,6 Tilauskanta, Tmk 1) 79 500 109 700 181 300 Henkilöstön keskimääräinen lukumäärä tilikauden aikana 314 275 363 Korolliset nettovelat, Tmk -122 110-66 677-157 083 Nettovelkaantumisaste, % -93,7-149,6-103,2 1) Tilikauden sisäisen tilauskannan vaihtelu voimakas. Suurin osa vuosittaisista ylläpitosopimuksista sovitaan alkuvuodesta. Osakekohtaiset tunnusluvut Tulos/osake, mk 0,60 0,11 0,21 Tulos/osake, mk, laimennusvaikutuksen mukainen 0,60 0,11 0,20 Oma pääoma/osake, mk 1,22 0,42 1,42 Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä kauden lopussa 1) 107 000 000 105 000 000 107 000 000 Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä keskimäärin kauden aikana 105 153 425 105 000 000 107 000 000 Laimennusvaikutuksellinen osakkeiden määrä 107 530 155 105 000 000 108 609 250 1) Osakemäärä oli 22.10.1999 asti 105 kpl. Osakemääomaa korotettiin 22.10.1999 21 000 000 kappaleeseen. Tunnusluvuissa on 24
25
Tietojärjestelmät Laskutus Tilaajahallinta Asiakkaan käytön analysointi Laadun hallinta Tilaajatietojen hallinta Käyttötietojen keruu Tietoliikenneverkot 26
IBM, INTEC, Kenan, KSCL, LHS, Saville, jne. Mediaattoriohjelmistot Laskutus- ja tilaajahallintajärjestelmät Tietoliikenneverkkoelementit Alcatel, Aldiscon, Cisco, Comverse, Ericsson, Lucent, Nokia, Nortel, Sema, Siemens jne. 27
Application Interface licenses Gredit Guard Basic licenses Comptel services New Basic Licenses based on network type Mobile,Fixed,IP, GPRS,Satellite Volume components GPRS extension Training Installation Consulting Delivery Network Interface licenses GPRS CGW Portal pilots 28
Systeemiintegraattorit Andersen Consulting CSC Cap Gemini Compaq debis Systemhaus EDS Hewlett-Packard IBM Logica Lucent Laitevalmistajat Compaq Hewlett-Packard IBM Sun Nokia (OEM) Ohjelmistotoimittajat Amdocs Geneva Hewlett-Packard IBM INTEC KSCL Kenan LHS Logica Oracle Portal TCS Xacct 29
Mediaattoriohjelmistojen lisenssitulot Peruslisenssit Rajapintalisenssit - verkkoelementtityypeittäin Tilaaja- ja käyttömääriin sidotut lisenssilaajennukset Ylläpitotulot 15-25% lisenssimaksusta Asiakaskohtainen sovitus, koulutus ja konsultointi Järjestelmäkehitys operaattoreille Suomessa 30
1996 KPN Mobile 1997 KPN Satellite 1998 KPN Premium rate 1999 KPN International call Lisämahdollisuuksia: Tilaajatietojen hallinta Puhelutietojen keruu muista verkoista GPRS Uudet palvelut ja rajapinnat Tuote satelliittioperaattoreille (GlobalStar, ICO) KPN osakkuusyhtiöt muissa maissa Comptelin asiakkaiksi PT Telkomsel (Indonesia) KPN Orange (Belgia) 31
Tietojen Tilaajatieto- GPRS keruu jen hallinta mediaattori Globaali, riippumaton ACE*COMM (US) Lähinnä USA Architel (CND) Globaali EHPT (S) Ericsson 60% ICL (UK) Eurooppa, Aasia MSI (US) Lähinnä USA Tertio (UK) Lähinnä Eurooppa 32
On-line laskutus Laskutus- ja asiakashallintajärjestelmä WAP kysely: Viimeinen noteeraus? Comptelin mediaattoriohjelmisto GSM-verkko Palvelun tarjoaja GPRSverkko IP-verkko Helsingin Pörssi 33
www.comptel.com Ilkka Salonen +358 9 700 1461 Yrityssuunnittelujohtaja Tarja Hautala +358 9 700 1460 IR assistant Comptel Oyj Ruoholahdenkatu 4 00180 Helsinki 34