Tiedote 1(10) Osuuskunta KPY -konsernin osavuosikatsaus

Tiedote 1(10) Osuuskunta KPY -konsernin osavuosikatsaus 1.1. 30.6.2016 Konsernin rakenne Osuuskunta KPY on pitkäjänteinen kuopiolainen omistaja, jonka merkittävimmät omistukset ovat Enfo Oyj:ssä (omistusosuus 85 %), Voimatel Oy:ssä (100 %), Vetrea Terveys Oy:ssä (100 %). Lisäksi konserniin kuuluvat KPY Sijoitus Oy (100 %) ja Kiinteistö Oy Siilinjärven Lentokapteeni (100 %). Konsernin liiketoiminnot Enfo on pohjoismainen IT-palvelutalo, joka tuottaa liiketoimintaratkaisuja, talousprosessipalveluita ja IT-palveluita. Enfon toiminnan painopiste on siirtymässä jatkossa vahvasti digitalisaatiota tukevien uusien ITpalvelujen suuntaan. Enfon päämarkkinat ovat Suomessa ja Ruotsissa. Yrityksessä työskentelee noin 1 000 erikoisasiantuntijaa. Enfon asiakaskunnassa on laajasti sekä julkisen että yksityisen sektorin toimijoita mm. energia-, logistiikka- ja rahoitusalalta sekä teollisuudesta. Voimatel on kotimainen sähkö- ja tietoverkkojen sekä -järjestelmien suunnittelija, rakentaja ja huoltaja sekä mittaus- ja tiedonhallinnan palveluiden tuottaja. Voimatel uudistaa yhteiskunnan ja yritysten kriittiset verkot ja järjestelmät ja varmistaa niiden korkean käyttövarmuuden ja arvon vahvistumisen asiantuntijapalveluillaan. Yhtenä alansa suurimpana toimijana Voimatelin asiakkaina ovat kaikki merkittävimmät siirto- ja jakeluverkkoyhtiöt, teleoperaattorit, tietoverkkojen laitevalmistajat sekä suuri joukko teollisuusyrityksiä, kaupunkeja ja kuntia. Voimatelin palveluksessa on noin 500 henkilöä. Vetrea Terveys on Itä-Suomen johtava yksityinen hyvinvointi-, hoiva- ja kuntoutuspalvelujen tuottaja. Yhtiön palveluvalikoimaan kuuluvat mm. asumis-, kotihoito, kuntoutus- ja laitoshoitopalvelut ikääntyneille ja erityisryhmille, kuten kehitysvammaisille. Vetrea toimii yhdeksällä paikkakunnalla 12 toimipisteessä työllistäen noin 500 työntekijää. Vetrean asiakkaina ovat mm. alueen kunnat, KELA ja yksityishenkilöt. KPY Sijoitus harjoittaa arvopaperi- ja kiinteistösijoitustoimintaa. KPY Sijoitus omistaa 40 % Technopolis Kuopio Oy:stä, joka on toimitilavuokrauksen markkinajohtaja Kuopiossa. Lisäksi konsernilla on suoraa toimitilojen vuokrausta Kiinteistö Oy Siilinjärven Lentokapteenin kautta. Emoyhteisö Osuuskunta KPY keskittyy omassa toiminnassaan tukemaan ja kehittämään edellä mainittuja liiketoimintoja sekä suoraan että yhtiöiden hallitustyöskentelyn kautta. Tuloskehitys Konsernin liikevaihto oli katsauskaudella 126,1 miljoonaa euroa (175,7 milj. euroa tammi-kesäkuussa 2015). Liikevaihdon laskuun vaikutti olennaisimmin KPY Sijoitus Oy:n aiemmin harjoittaman arvopaperikaupan loppuminen, jonka vaikutus vertailukaudella oli 61,0 milj. euroa. Konsernin käyttökate oli -0,3 (8,3) milj. euroa ja liiketulos -5,7 (0,8) milj. euroa. Vertailujaksolla liiketulokseen sisältyi 5,1 milj. euroa KPY Sijoitus Oy:n sijoitustoiminnan myyntivoittoja. FAS-raportoinnin mukaiset konserniliikearvon poistot olivat 4,0 (6,1) milj. euroa. Konsernin nettorahoitustuotot toteutuivat noin 6,4 milj. euroa edellistä vuotta pienempinä. Merkittä-

Tiedote 2(10) vimmin eroon vaikuttivat KPY Sijoitus Oy:n vertailujaksolla kirjaamat muiden arvopaperisijoitusten myyntivoitot 5,0 milj. euroa. Konsernin tilikauden tulos oli -6,2 (4,4) milj. euroa. Vertailukaudella arvopaperikauppojen vaikutus tulokseen oli yhteensä 10,1 milj. euroa. Katsauskaudella Enfo-alakonsernin liikevaihto kasvoi kasvustrategian mukaisesti merkittävästi. Mm. strategiamuutokseen ja kasvuun liittyvien panostusten vuoksi tulos kuitenkin heikentyi edellisvuoteen verrattuna. Voimatelin liikevaihto kasvoi edelliseen vuoteen verrattuna, mutta tulos jäi edellisestä vuodesta selvästi. Yhtiön liiketoiminta on painottunut kasvavassa määrin projektitoimintaan, jonka vuoksi tulos muodostuu vuoden aikana epätasaisesti. Vetrea Terveys -alakonsernin liikevaihto ja tulos laskivat hieman edellisvuodesta. Emoyhteisö Osuuskunta KPY:n tilikauden tulos oli 10,4 (3,5) milj. euroa. Tulos muodostui pääosin tytäryhtiöiltä saaduista osinkotuotoista, joista merkittävimmät olivat Enfo Oyj:ltä 3,0 (3,0) milj. euroa ja Voimatel Oy:ltä 1,8 (0,8) milj. euroa. KPY Sijoitus Oy:n osinko emoyhteisölle oli 6,0 (0) milj. euroa. Investoinnit Enfo laajensi palvelutarjontansa ostamalla ruotsalaisen Next Improvement yhtiön tammikuussa 2016. Yritysoston myötä Enfon markkinaasema liiketoimintakonsultoinnin tarjoajana vahvistui etenkin Process Innovation- ja Service & Asset management konsultointipalveluissa. Voimatel Oy hankki Boftel Oy:n liiketoiminnat 30.6.2016. Boftel Oy on tietoliikenneverkkojen kokonaisvaltaisia elinkaaripalveluita tarjoava yritys, joka tuottaa asiakkailleen tietoliikenneverkon suunnittelu-, optimointi-, ylläpito- ja operointipalveluja. Boftelin asiakkaina ovat teleoperaattorit sekä johtavat laitevalmistajat ja sen päämarkkina-alueet ovat Pohjoismaat ja Baltia. Kaupan myötä Voimatelista tulee kriittisten tietoliikenneverkkojen moniosaaja. Kaupan mukana Voimatelin palvelukseen siirtyi noin 140 henkilöä. Henkilöstö Osuuskunta KPY -konsernin henkilöstön kokonaismäärä oli katsauskaudella keskimäärin 1 936 (1 885) henkilöä. Emoyhteisön palveluksessa työskenteli katsauskaudella kolme henkilöä. Edustajiston varsinainen kokous ja hallinto Osuuskunta KPY:n edustajiston varsinainen kokous pidettiin 12.4.2016. Edustajisto päätti hallituksen esityksen mukaisesti maksaa vuodelta 2015 osuuspääoman korkoa 1,40 euroa osuudelta eli yhteensä 7 767 343 euroa. Osuuskunnan edustajisto valitsi hallituksen puheenjohtajaksi Tarja Tikkasen tehtävästä vetäytyneen Ossi Saksmanin tilalle. Varapuheenjohtajaksi valittiin Mikko Isotalo ja hallituksen jäseniksi Tuija Keinonen ja Mikko Räsänen ja uudeksi jäseneksi Anssi Lehikoinen. Yhtiön tilintarkastajaksi valittiin KHT-yhteisö PricewaterhouseCoopers Oy ja sen nimeämänä vastuunalaisena tarkastajana KHT Pekka Loikkanen.

Olennaiset tapahtumat katsauskauden päättymisen jälkeen Arvio todennäköisestä tulevasta kehityksestä Tiedote 3(10) KTM Laura Airaksinen aloitti Vetrea Terveys Oy:n toimitusjohtajana 1.9.2016 alkaen. Tytäryhtiöt jatkavat kasvuhakuista liiketoimintaansa lukuun ottamatta KPY Sijoitusta, jonka liikevaihdon arvioidaan putoavan nollaan rahastosijoituksista viime vuonna tehdyn irtautumisen myötä. Osuuskunta KPY hakee kannattavaa kasvua tytäryhtiöistä ja niiden kanssa synergisistä toimialoista. KPY keskittyy nykyisten tytäryhtiöiden orgaanisen ja yritysostoin tapahtuvan kasvun tukemiseen. Lisäksi harkitaan mahdollisuuksia alueellisten kiinteistösijoituskohteiden lisäämiseen ja mahdollisuuksia laajentua uudelle toimialalle. Arvio toiminnan riskeistä ja epävarmuustekijöistä Riskienhallinta on osa Osuuskunta KPY -konsernin valvontajärjestelmää, jonka avulla pyritään varmistamaan, että konsernin liiketoimintaan vaikuttavat riskit tunnistetaan ja niitä seurataan. Osuudet ja omistajat Osuuskunta KPY:n omistavat jäsenet, joita oli katsauskauden lopussa 22 007 (22 342). Jäsenet omistavat Osuuskunta KPY:n osuuksia yhteensä 5 548 102 kappaletta. Suurimmat osuudenomistajat 30.6.2016 Nimi Määrä kpl Määrä% 1. Keskinäinen eläkevakuutusyhtiö Ilmarinen 761 900 13,7 2. Mandatum Life Unit-Linked 112 273 2,0 3. Foculus Oy 112 250 2,0 4. Kuopion kaupunki 103 400 1,9 5. Hymy Lahtinen Oy 101 900 1,8 6. Thominvest Oy 101 000 1,8 7. Karelia Finland Ky 80 100 1,4 8. Rautanen Timo 77 481 1,4 9. Olvi-Säätiö 74 800 1,3 10. Lakiasiantoimisto Asiakasturva Oy 63 823 1,2 Kymmenen suurinta yhteensä 1 588 927 28,6

Tiedote 4(10) Tunnusluvut Konsernin taloudellista asemaa ja tulosta kuvaavat tunnusluvut: 1.1.-30.6.2016 1.1.-30.6.2015 1.1.-31.12.2015 1.000 konserni emo konserni emo konserni emo Liikevaihto 126 059 12 175 738 12 319 722 24 Liikevoitto (-tappio) -5 733-575 786-474 3 963-1 485 Liikevoitto (-tappio) %:a liikevaihdosta -4,5 0,4 1,2 Voitto (tappio) ennen tilinpäätössiirtoja ja veroja -4 771 10 307 8 143 3 429 16 529 8 691 Tilikauden voitto (tappio) -6 231 10 413 4 413 3 510 9 948 10 047 Sijoitetun pääoman tuotto-% -5,6 16,7 12,5 6,0 12,3 7,3 Oman pääoman tuotto-% -9,0 16,6 9,5 5,8 9,9 7,2 Omavaraisuusaste-% 49,0 98,6 51,9 98,5 54,3 99,0 Palkat ja palkkiot 53 205 314 49 550 281 95 316 535 Henkilöstö 1 936 3 1 885 3 1 914 3 Osuuksien määrä 5 548 102 5 548 102 5 548 102 Tulos/osuus 1,9 0,6 1,8 Oma pääoma/osuus 17,1 22,8 18,5 21,2 19,7 22,4 Voitonjakoaste-% 77,3 Maksettu osuuskorko /osuus 1,40 Kuopiossa Osuuskunta KPY Hallitus Lisätietoja: Osuuskunta KPY:n toimitusjohtaja Lauri Kerman, puhelin 050 357 5384 tai lauri.kerman@kpy.fi

Tiedote 5(10) Osuuskunta KPY -konserni, tase Konserni Konserni Konserni Rahayksikkö euro 30.6.2016 30.6.2015 31.12.2015 V A S T A A V A A PYSYVÄT VASTAAVAT Aineettomat hyödykkeet Aineettomat oikeudet 66 238 126 479 88 396 Liikearvo 62 452 312 878 183 665 Konserniliikearvo 29 292 075 27 862 340 32 226 598 Muut pitkävaikutteiset menot 2 756 232 2 040 266 2 961 222 Aineettomat hyödykkeet 32 176 996 30 341 964 35 459 880 Aineelliset hyödykkeet Maa- ja vesialueet 788 175 788 175 788 175 Rakennukset ja rakennelmat 9 482 809 9 921 051 9 670 847 Koneet ja kalusto 2 288 111 2 512 569 2 524 885 Muut aineelliset hyödykkeet 128 425 317 963 161 686 Ennakkomaksut ja keskener hankinnat 436 358 1 003 626 209 835 Aineelliset hyödykkeet 13 123 878 14 543 383 13 355 428 Sijoitukset Osuudet omistusyhteysyrityksissä 20 998 654 20 695 998 20 824 625 Saamiset omistusyhteysyrityksiltä 30 158 186 30 158 186 30 158 186 Muut osakkeet ja osuudet 4 666 012 4 664 842 4 666 012 Sijoitukset 55 822 852 55 519 026 55 648 824 PYSYVÄT VASTAAVAT 101 123 726 100 404 372 104 464 131 VAIHTUVAT VASTAAVAT Vaihto-omaisuus Aineet ja tarvikkeet 1 657 364 2 206 281 2 506 907 Keskeneräiset tuotteet 23 272 898 18 807 704 13 219 034 Valmiit tuotteet 32 582 25 513 32 582 Vaihto-omaisuus 24 962 844 21 039 498 15 758 523 Saamiset Pitkäaikaiset Laskennalliset verosaamiset 1 113 491 125 750 1 188 605 Muut saamiset 208 204 183 194 200 258 Pitkäaikaiset saamiset 1 321 695 308 944 1 388 863 Lyhytaikaiset Myyntisaamiset 38 891 456 33 909 997 41 614 196 Lainasaamiset 0 22 0 Laskennalliset verosaamiset 1 021 827 674 755 179 332 Muut saamiset 393 512 806 574 506 856 Siirtosaamiset 13 344 908 9 678 168 7 191 968 Lyhytaikaiset saamiset 53 651 704 45 069 516 49 492 352 Rahoitusarvopaperit Muut osakkeet ja osuudet 6 817 534 9 503 419 6 817 534 Muut arvopaperit 1 670 1 872 1 670 Rahoitusarvopaperit 6 819 203 9 505 291 6 819 203 Rahat ja pankkisaamiset 21 342 067 31 507 945 32 717 863 VAIHTUVAT VASTAAVAT 108 097 513 107 431 195 106 176 805 VASTAAVAA YHTEENSÄ 209 221 239 207 835 567 210 640 936

Tiedote 6(10) Osuuskunta KPY -konserni, tase Konserni Konserni Konserni Rahayksikkö euro 30.6.2016 30.6.2015 31.12.2015 V A S T A T T A V A A OMA PÄÄOMA Osuuspääoma 471 589 471 589 471 589 Ylikurssirahasto 9 097 739 9 097 739 9 097 739 Vararahasto 1 470 239 1 470 239 1 470 239 Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 1 325 570 322 160 1 303 943 Käyvän arvon rahasto -43 057-121 195-77 582 Liittymismaksut 30 002 411 30 002 411 30 002 411 Muuntoero 1 848 457 1 673 956 1 645 521 Edellisten tilikausien voitto (tappio) 57 058 295 55 477 379 55 497 521 Tilikauden voitto (tappio) -6 230 625 4 412 973 9 947 792 OMA PÄÄOMA 95 000 618 102 807 251 109 359 173 VÄHEMMISTÖOSUUS 1 751 743 669 226 1 271 381 PAKOLLISET VARAUKSET Eläkevaraukset 1 956 2 101 2 029 Muut pakolliset varaukset 319 038 396 590 759 607 PAKOLLISET VARAUKSET 320 994 398 691 761 636 KONSERNIRESERVI Konsernireservi 0 0 145 799 KONSERNIRESERVI 0 0 145 799 VIERAS PÄÄOMA Pitkäaikainen Joukkovelkakirjalainat 20 000 000 0 10 000 000 Lainat rahoituslaitoksilta 4 784 783 23 927 661 13 716 590 Laskennalliset verovelat 46 769 95 219 48 242 Muut velat 5 943 568 1 980 621 6 240 121 Pitkäaikainen vieras pääoma 30 775 121 26 003 500 30 004 953 Lyhytaikainen Lainat rahoituslaitoksilta 17 987 823 17 033 144 9 372 828 Saadut ennakot 11 675 444 8 393 395 6 857 865 Ostovelat 17 007 338 16 284 908 15 570 373 Laskennalliset verovelat 0 1 669 1 669 Muut velat 10 688 468 10 707 645 13 147 064 Siirtovelat 24 013 690 25 536 137 24 148 196 Lyhytaikainen vieras pääoma 81 372 763 77 956 898 69 097 995 VIERAS PÄÄOMA 112 147 884 103 960 399 99 102 948 VASTATTAVAA YHTEENSÄ 209 221 239 207 835 567 210 640 936

Tiedote 7(10) Osuuskunta KPY -konserni, tuloslaskelma Konserni Konserni 1.1.-30.6.2016 1.1.-30.6.2015 1.1.-31.12.2015 LIIKEVAIHTO 126 058 904 175 738 428 319 722 248 Valmiiden ja keskeneräisten tuotteiden varastojen lisäys (+) tai vähennys (-) 10 053 864 11 058 936 5 470 266 Liiketoiminnan muut tuotot 553 822 762 812 1 428 411 Materiaalit ja palvelut Aineet, tarvikkeet ja tavarat Ostot tilikauden aikana -14 409 080-16 962 260-30 449 616 Varastojen lisäys / vähennys -849 543-52 103 162-51 794 985 Ulkopuoliset palvelut -36 343 153-31 349 038-70 655 745-51 601 776-100 414 459-152 900 347 Henkilöstökulut Palkat ja palkkiot -53 204 871-49 550 124-95 316 141 Henkilösivukulut Eläkekulut -8 420 442-7 632 654-15 726 837 Muut henkilösivukulut -3 629 056-3 244 103-5 558 902-65 254 370-60 426 880-116 601 879 Poistot ja arvonalentumiset Suunnitelman mukaiset poistot -1 496 133-1 365 158-3 203 034 Konserniliikearvon poisto -4 048 740-6 116 575-12 037 979 Konsernireservin tuloutus 145 799 0 72 899-5 399 074-7 481 733-15 168 113 Liiketoiminnan muut kulut -20 144 349-18 451 383-37 987 380 LIIKEVOITTO (-TAPPIO) -5 732 978 785 721 3 963 205 Rahoitustuotot ja -kulut Osuus osakkuusyritysten voitosta (tappiosta) 174 029 139 105 266 583 Tuotot muista pysyvien vastaavien sijoituksista 606 515 5 947 393 11 886 406 Muut korko- ja rahoitustuotot 906 662 2 514 554 2 567 440 Arvonalentumiset/palautukset vaihtuvien vastaavien rahoitusarvopapereista 0 10 108 11 278 Korkokulut ja muut rahoituskulut -725 090-1 253 773-2 165 624 962 115 7 357 386 12 566 083 VOITTO (TAPPIO) ENNEN TILINPÄÄ- TÖS- SIIRTOJA JA VEROJA -4 770 863 8 143 107 16 529 288 Tuloverot -692 587-2 553 176-5 768 880 Laskennalliset verot 807 148-519 449 106 513 114 561-3 072 625-5 662 367 Vähemmistöosuudet -1 574 323-657 508-919 130 TILIKAUDEN VOITTO (TAPPIO) -6 230 625 4 412 973 9 947 792

Tiedote 8(10) Osuuskunta KPY, emoyhteisön tase Rahayksikkö EURO 30.6.2016 30.6.2015 31.12.2015 V A S T A A V A A PYSYVÄT VASTAAVAT Aineelliset hyödykkeet Maa- ja vesialueet Omistetut 152 677 152 677 152 677 Rakennukset ja rakennelmat Omistetut 71 963 74 638 73 432 Koneet ja kalusto 23 927 28 547 27 345 Muut aineelliset hyödykkeet 2 000 2 000 2 000 250 567 257 862 255 453 Sijoitukset Osuudet saman konsernin yrityksissä 87 696 774 87 508 475 87 508 475 Saamiset saman konsernin yrityksiltä 1 800 000 Muut osakkeet ja osuudet 1 431 651 1 431 651 1 431 651 90 928 425 88 940 126 88 940 126 91 178 992 89 197 988 89 195 579 VAIHTUVAT VASTAAVAT Saamiset Pitkäaikaiset Saamiset saman kons. yrityksiltä 19 406 000 20 906 000 19 406 000 19 406 000 20 906 000 19 406 000 Lyhytaikaiset Myyntisaamiset 33 556 114 322 20 639 Saamiset saman kons. yrityksiltä 12 949 741 2 219 878 11 164 802 Laskennalliset verosaamiset 105 952 81 309 Muut saamiset 175 509 646 107 285 256 Siirtosaamiset 186 387 83 767 332 325 13 451 145 3 145 383 11 803 021 Rahoitusarvopaperit Muut osakkeet ja osuudet 217 800 217 800 217 800 217 800 217 800 217 800 Rahat ja pankkisaamiset 4 165 358 5 769 850 4 620 813 37 240 303 30 039 033 36 047 634 VASTAAVAA YHTEENSÄ 128 419 295 119 237 021 125 243 213

Tiedote 9(10) Osuuskunta KPY, emoyhteisön tase Rahayksikkö EURO 30.6.2016 30.6.2015 31.12.2015 V A S T A T T A V A A OMA PÄÄOMA Osakepääoma Osakepääoma 471 589 471 589 471 589 471 589 471 589 471 589 Vararahasto 1 470 240 1 470 240 1 470 240 Muut rahastot Muut rahastot 28 809 230 28 809 230 28 809 230 28 809 230 28 809 230 28 809 230 Edellisten tilikausien voitto (tappio) 85 496 703 83 217 468 83 217 468 Tilikauden voitto (tappio) 10 413 371 3 510 013 10 046 578 126 661 133 117 478 540 124 015 105 TILINPÄÄTÖSSIIRTOJEN KERTYMÄ Poistoero 8 347 8 347 8 347 8 347 8 347 8 347 PAKOLLISET VARAUKSET Eläkevaraukset 2 029 2 174 2 029 2 029 2 174 2 029 VIERAS PÄÄOMA Lyhytaikainen Ostovelat 308 820 97 249 58 389 Velat saman konsernin yrityksille 235 600 235 600 Muut velat 1 146 710 1 471 696 842 065 Siirtovelat 56 655 179 015 81 679 1 747 786 1 747 960 1 217 733 1 747 786 1 747 960 1 217 733 VASTATTAVAA YHTEENSÄ 128 419 295 119 237 021 125 243 213

Tiedote 10(10) Osuuskunta KPY, emoyhteisön tuloslaskelma 1.1.2016 1.1.2015 1.1.2015 Rahayksikkö EURO - 30.06.2016-30.06.2015-31.12.2015 LIIKEVAIHTO 12 000 12 000 24 000 Liiketoiminnan muut tuotot 547 899 500 080 1 039 047 Henkilöstökulut Palkat ja palkkiot -314 036-281 065-535 344 Henkilösivukulut Eläkekulut -56 877-48 152-91 117 Muut henkilösivukulut -11 957-11 645 7 372-382 870-340 862-619 088 Poistot ja arvonalentumiset Suunnitelman mukaiset poistot -4 887-4 797-12 174-4 887-4 797-12 174 Liiketoiminnan muut kulut -747 535-639 969-1 916 565 LIIKEVOITTO (-TAPPIO) -575 393-473 549-1 484 781 Rahoitustuotot ja -kulut Tuotot osuuksista saman konsernin yrityksissä 10 836 365 3 823 307 10 023 307 Muut korko- ja rahoitustuotot Saman konsernin yrityksiltä 189 775 253 028 447 211 Muilta 26 875 23 090 94 736 Korkokulut ja muut rahoituskulut Saman konsernin yrityksille -150 000-190 000-380 000 Muille -20 203-7 171-9 965 10 882 812 3 902 253 10 175 288 VOITTO (TAPPIO) ENNEN TILINPÄÄTÖS- 10 307 419 3 428 705 8 690 507 SIIRTOJA JA VEROJA Tilinpäätössiirrot Konserniavustus 1 370 000 1 370 000 Tuloverot -13 929 Laskennalliset verot 105 952 81 309 105 952 81 309-13 929 TILIKAUDEN VOITTO (TAPPIO) 10 413 371 3 510 013 10 046 578