mandatum life ruotsi osake takuu 6/2014 -sijoituskori sijoituskorin säännöt 1/6 mandatum life ruotsi osake takuu 6/2014 Sijoituskorin salkunhoitaja Sijoituskorin pääoman suojaus Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiö Sijoituskori sisältää joko Nordea Bank AB (publ), Danske Bank A/S, Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ) tai BNP Paribas SA -yhtiön tai jonkin näiden tytäryhtiön (Arvonsuojayhtiö), jonka luottoluokitus Lähtöhetkellä on vähintään A (S&P-luokitusjärjestelmä), luottoriskiin sidotun suojan (Pääomasuoja). Pääomasuoja on voimassa 95 prosenttisesti (Pääomasuojataso) sijoituskorin osuuden lähtöarvolle 100,0000 (sata) euroa (Lähtöarvo) niille myyntiaikana tehdyille sijoituksille, jotka nostetaan Pääomasuojaaikana, edellyttäen, että Arvonsuojayhtiöön kohdistuva luottoriski ei ole toteutunut. Myyntiaika 16.3.2009 17.4.2009 Kohdemarkkina OMX Stockholm 30 (Reuters: OMXS30) Ruotsin kruunumääräisenä Osallistumisaste* Alustava Osallistumisaste* on 80 % Kohdemarkkinan arvonkehityksestä tuotonlaskennan** mukaisesti. Sijoitustoiminnan aloitushetki 22.4.2009 (Lähtöhetki) Sijoitustoiminnan päätöshetki 30.5.2014 (Päätöshetki; Sijoituskorin varsinaisen Kohdemarkkinaan sijoittamisen päättymishetki) Sijoitusaika 22.4.2009 30.5.2014 Pääomasuoja-aika 5.6.2014 19.6.2014 Sijoituskorin toiminta päättyy kokonaan Sijoituskorin osuuden arvon noteeraus Sijoituskorin vuotuinen hallinnointipalkkio 30.6.2014 (Päättymispäivä) Sijoituskorille lasketaan pankkipäivittäin viitteellinen arvo. Sijoituskorista tehtävien lunastusten arvo määräytyy toimeksiantokohtaisesti lunastushetken markkinatilanteen mukaisesti. Lunastushinta voi markkinatilanteesta riippuen poiketa merkittävästikin viitteellisestä arvosta. Vakuutusyhtiöllä on oikeus itse määrittää sijoituskorin sijoitusten käypä arvo, mikäli sijoituksille ei ole saatavissa markkinoilta markkinahäiriön tai muun vastaavan syyn vuoksi käypää arvoa. 0,5 % * Alustava Osallistumisaste on 80 %. Lopullinen Osallistumisaste on välillä 70 90 % ja se vahvistetaan Lähtöhetkellä. ** Tuotonlaskenta on esitetty tarkemmin kaavoineen säännöissä kohdassa Sijoituskorin sijoitusstrategia.
2/6 sijoituskorin määrittely Sijoituskori on Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiön (jäljempänä myös Vakuutusyhtiö) sallimiin sijoitussidonnaisiin vakuutus- ja kapitalisaatiosopimuksiin liitettävissä oleva Vakuutusyhtiön omistama sijoituskohde. Kori sijoittaa tuottoon tähtäävät varansa Ruotsin kruunumääräisenä OMX Stockholm 30 -indeksiin (Kohdemarkkina) sidottuihin sijoitusvälineisiin. Kori sijoittaa pääoman suojaukseen tähtäävät sijoituksensa euroalueen korkosijoituksiin ja johdannaissopimuksiin sääntöjen mukaisesti. Kori voi käyttää johdannaissijoitusvälineitä sekä tuottoon että pääomasuojaan tähtäävissä sijoituksissa. Sijoituskori ei jaa tuottoa. Mahdollinen tuotto lisätään osuuden arvoon. Sijoituskorin tuotto perustuu sijoituskorin varojen tuottokehitykseen. Sijoituskorin sijoitusriskejä on kuvattu jäljempänä kohdassa Sijoituskorin riskiprofiili. Ellei näissä säännöissä ole toisin määrätty, sovelletaan sijoituskoriin vakuutusehtojen sijoituskohteita koskevia määräyksiä. sijoituskorin sijoitusstrategia Sijoituskorin sijoitustoiminnan tavoitteena on saada sijoituskorin varoille pitkällä aikavälillä sijoituskorin Lähtöarvoa suojaavasti tuottoa. Vakuutusyhtiö ei ole vastuussa sijoituskorin sijoitustoiminnan tavoitteen saavuttamatta jäämisestä. sijoituskorin tuotto-osa ja osallistumisaste Mandatum Life Ruotsi Osake Takuu 6/2014 -sijoituskorin tuoton muodostamiseen tähtäävät varat sijoitetaan Kohde markkinan kehitykseen sidottuihin sijoitusvälineisiin (Tuottosijoitus). Tuottosijoitus tehdään valuuttamääräisenä Ruotsin kruunuissa (SEK), joten vakuutuksenottaja kantaa Ruotsin kruunun ja sijoituskorin noteerausvaluutta euron välisen valuuttakurssin arvonmuutosriskin. Mikäli Ruotsin kruunu vahvistuu euroa vastaan Sijoitusaikana (mukaan lukien siihen mahdollisesti sisältyvän +/- 6 pankkipäivän muutos sen mukaan kuin jäljempänä on määritelty), on korin mahdollinen tuotto suurempi, kuin mitä se olisi, mikäli Tuottosijoitus olisi tehty euromääräisenä. Mikäli kruunu heikkenee euroa vastaan Sijoitusaikana (mukaan lukien siihen mahdollisesti sisältyvän +/- 6 pankkipäivän muutos sen mukaan kuin jäljempänä on määritelty), on korin mahdollinen tuotto pienempi, kuin mitä se olisi, mikäli Tuottosijoitus olisi tehty euromääräisenä. Sijoituskorin tuotto perustuu Kohdemarkkinan arvon - kehitykseen, josta sijoittaja hyötyy vahvistetun Osallistumisasteen mukaisesti. Alustava Osallistumisaste on 80 %. Lopullinen Osallistumisaste on välillä 70 90 %. Lopullinen Osallistumisaste vahvistetaan Lähtöhetkellä. Sijoituskorin (euromääräinen) tuotto (PT) suhteelliselle Lähtöarvolle (100 %) päätöshetkellä (T) muodostuu seuraavasti. PT = Max{ -5 %; b*δc*min[m T /M 0-1; 100 % ] -5 % }, missä b on Lähtöhetkellä vahvistettu Osallistumisaste, Δc on Vakuutusyhtiön määrittämä SEKEUR-valuuttakurssin c suhteellinen muutos aikavälillä t 1 = (Lähtöhetki ± 3 pankkipäivää) ja t 2 = (Päätöshetki ± 3 pankkipäivää) eli, missä suureen c t yksikkö on EUR/SEK, M T on aritmeettinen keskiarvo Kohdemarkkinan kuukausittaisista päätösarvohavainnoista Sijoitusajan viimeisen vuoden ajalta (Päätöstaso; Loppukeskiarvotus), eli, missä M i on Indeksin päätösarvohavainto (i-1) kuukautta ennen Päätöshetkeä ja M 0 on aritmeettinen keskiarvo Kohdemarkkinan kuukausittaisista päätösarvohavainnoista Sijoitusajan ensimmäisten 0 6 kuukauden ajalta (Lähtötaso; Alkukeskiarvotus) eli, missä M i on Indeksin päätösarvohavainto (i-1) kuukautta Lähtöhetken jälkeen ja n {1,2,3,4,5,6,7}. Alkukeskiarvotuksen ajallisen keston nollan ja kuuden kuukauden välillä eli Lähtötason määritykseen käytettävien keskiarvotushetkien lukumäärän n päättää Vakuutusyhtiö Lähtöhetkellä. Päätösarvolla tarkoitetaan Kohdemarkkinan kunkin arvohavaintopäivän virallista sulkemisarvoa tai tätä vastaavaa Vakuutusyhtiön vahvistamaa arvohavaintoa. Sijoituksen tuotto Päätöshetkellä määräytyy Osallistumisasteesta, osto-optiovälin 100 % tuottokatosta, 95 % Pääomasuojasta ja EURSEK-valuuttakurssin muutoksesta yllä olevan tuottoyhtälön mukaisesti. Alustavan Osallistumisasteen (80 %) mukainen sijoituksen enimmäistuotto ilman EURSEK-valuuttakurssivaikutusta Lähtöarvolle on 75 %. Enimmäistuottoja laskettaessa ei ole otettu huomioon sijoituskorin 0,5 %:in vuotuisen hallinnointipalkkion vaikutusta. Lopullisesta Osallistumisasteesta riippuen sijoituksen enimmäistuotto ilman EURSEK-valuuttakurssivaikutusta on välillä 65 % 85 %. Mikäli Osallistumisaste jäisi alle 70 %:n, sijoituskori perutaan ja siihen tehdyt merkinnät palautetaan asiakkaille.
3/6 sijoituskorin pääomaa suojaava osa Sijoituskorin pääoman suojauksen (Pääomasuoja) toteutta miseksi sijoituskorin varoja voidaan allokoida vähintään A -luottoluokitetun (Lähtöhetkellä, S&P-luokitusjärjestelmä) joko Nordea Bank AB (publ), Danske Bank A/S, Skandinaviska Enskilda Banken AB (publ) tai BNP Paribas SA -yhtiön tai jonkin näiden tytäryhtiön (Arvonsuojayhtiö) liikkeelle laskemiin arvopapereihin, muihin korkoinstrumentteihin taikka luottojohdannaisiin, joiden viiteyhtiönä on kyseinen Arvonsuojayhtiö. Sijoituskorin suojatun pääoman osalta sijoittaja kantaa Arvonsuojayhtiön luottoriskin. Tämä tarkoittaa sitä, että sijoittajalla on riski menettää sijoituksen pääoma joko kokonaan tai osittain, mikäli Arvonsuojayhtiön luottoriski toteutuu. Pääomasuojaosan laskennallisen arvon osalta koriin voidaan tehdä korkoriskisuojaus, jonka arvonmuutos lasketaan sijoituskorin arvoon, mikäli suojaus on toteutettu. Pääomasuojan toteuttamiseen tähtääviä sijoituksia voidaan tehdä jo korin Myyntiaikana. Myyntiaikana mahdollisesti tehtyjen pääomasuojasijoitusten arvonmuutos lasketaan korin arvoon Sijoitusajan alusta lähtien. tuotto-osan ja pääomasuojaosan johdannaisvastapuolet Kori voi käyttää johdannaisia sekä tuoton hankintaan että suojautumiseen. Sekä tuotto-osan että Pääomasuojaosan johdannaisvastapuoleksi hyväksytään sellainen finanssilaitos, jonka luottoluokitus on Lähtöhetkellä vähintään A (S&P-luokitusjärjestelmä). Vakuutuksenottaja kantaa sekä tuotto-osan että Pääomasuojan osalta johdannaisvastapuoleen liittyvän vastapuoliriskin. Tämä tarkoittaa sitä, että sijoittajalla on riski tuoton tai Pääomasuojan menetyksestä kokonaan tai osittain, mikäli johdannaisvastapuoli tulee maksukyvyttömäksi ennen sijoituksen lunastusta. Sijoituskorin perusvaluuttana on euro. Sijoittajat kantavat mahdollisten muiden kuin euromääräisten sijoitusten valuuttakurssiriskin. sijoituskorin osuuden lähtöarvon suojaus eli pääomasuoja Sijoituskoriin Myyntiaikana tehdyille sijoituksille annetaan Arvonsuojayhtiön luottoriskiin sidottu suojaus (Pääomasuoja), joka on suuruudeltaan 95 % sijoituskorin Lähtöarvosta (Pääomasuojataso). Pääomasuoja ei siis koske Lähtöarvoa kokonaan (100 %), vaan 95 prosenttia Lähtöarvosta. Sijoituskorin Myyntiaikana annettujen osuuksien Pääomasuoja on siis Pääomasuojatason suuruinen osuus Lähtöarvosta. Pääomasuoja on voimassa Pääomasuojaaikana tehdyille nostoille. Luottoriskiin sidottu suojaus eli Pääomasuoja tarkoittaa, että vakuutuksenottaja kantaa riskin Arvonsuojayhtiön liikkeelle laskemien arvopapereiden tai muiden korkosijoitusten arvon alentumisesta, joka voi johtua muun muassa Arvonsuojayhtiön maksukyvyttömyydestä tai maksuvaikeuksista johtuvasta luottovastuutapahtumasta, esimerkiksi joukkolainan suoritusten merkittävästä maksuviivästyksestä taikka sen velkojen uudelleenjärjestelystä. Mikäli Arvonsuojayhtiön luottoriski ei toteudu, sijoituskorin osuuden arvo on Pääomasuoja-aikana vähintään 95 prosenttia Lähtöarvosta, eli 95,0000 euroa. Mikäli Arvonsuojayhtiön luottoriski toteutuu ennen Pääomasuoja-ajan alkamista, sijoittajat voivat menettää sijoittamansa pääoman joko kokonaan tai osittain. Sijoituskorin pääoman suojaus on voimassa Pääomasuoja-aikana tehtäville lunastuksille. Jos sijoituskorin osuus lunastetaan ennen Pääomasuoja-aikaa, osuuden arvolla ei ole suojausta ja sen hinta määräytyy sijoituskorin osuuden markkina-arvon mukaisesti. Suojaus koskee vain Pääomasuojatasoa sijoituskorin osuuden Lähtöarvosta, ei vakuutusta tai siihen mahdollisesti liitettyjä muita sijoituskohteita. Suojaus ei kata vakuutuksen kuluja vaan ainoastaan Pääomasuojatason sijoituskorin osuuksien Lähtöarvosta. Jos Sijoitustoiminta-aikana toteutetaan Arvonsuojayhtiötä koskeva järjestely tai toimenpide, kuten esimerkiksi sen liikkeeseen laskeman arvopaperin poistaminen arvopaperipörssistä, osakkeen splittaus, rahastoanti, uusmerkintä, arvopapereihin oikeuttavan instrumentin liikkeeseenlasku, yritystoiminnan lopettaminen, julkinen ostotarjous, sulautuminen, jakautuminen, kansallistaminen, konkurssi tai muu tapahtuma tai jos sen liikkeelle laskemien arvopapereiden likviditeetti arvopaperipörssissä tai muussa markkinapaikassa vähenee olennaisesti ja tällaisella järjestelyllä, toimenpiteellä tai tapahtumalla on Vakuutusyhtiön arvion mukaan olennainen vaikutus Arvonsuojayhtiön liikkeelle laskemien arvopapereiden arvoon, Vakuutusyhtiö voi, ilman vakuutuksenottajien suostumusta muuttaa suojausta siten, että Pääomasuoja-aikana nostettavat varat suojataan luottoriskillä, joka muutoshetkellä vastaa sijoitusta Arvonsuojayhtiön seuraajan taikka luottoriskiltään vastaavan yhtiön luottoriskiin. Vakuutusyhtiöllä ei ole kuitenkaan velvollisuutta tehdä muutoksia suojaukseen. Suojausta ei anneta vakuutukselle vaan Pääomasuojatasolle sijoituksen Lähtöarvosta. Arvonsuojayhtiö ei anna suojausta eikä siitä ole vastuussa. Vakuutusyhtiö ei itse vastaa sijoituskorin arvon alentumisesta eikä anna takuuta sijoituskorin arvon säilymisestä.
4/6 sijoituskorin riskiprofiili Sijoituskorissa on keskisuuri tuottoriski ja pieni pääomariski. Sijoituskorin tuoton muodostamiseen tähtääviä sijoituksia ja niihin liittyvää vastapuoliriskiä on kuvattu edellä kohdassa Sijoituskorin sijoitusstrategia. Sijoituskorissa on edellä kuvatun kaltainen Arvonsuojayhtiön luottoriskiin perustuva pääoman suojaus ja korin arvo määräytyy korin tekemien sijoitusten perusteella. Pääomasuoja koskee vain Pääomasuojatasoa sijoituksen Lähtöarvosta, ei sijoituksen tuottoa. Sijoituskorin arvo lasketaan säännöllisesti sen sisältämien sijoituskohteiden sen hetkisiin markkinaarvoihin. Muun muassa osake- ja valuuttamarkkinoiden sekä korkojen muutokset heijastuvat korin arvoon, joka voi vaihdella lyhyellä aikavälillä voimakkaastikin. Sijoittajat saattavat menettää sijoituskoriin sijoittamiaan varoja osittain tai kokonaan, jos varoja lunastetaan tai siirretään muulloin kuin Pääomasuoja-aikana, tai jos Arvonsuojayhtiötä kohtaa luottovastuutapahtuma (eli maksukyvyttömyys, maksuviivästys taikka sen velkojen uudelleenjärjestely taikka esimerkiksi luottovastuutapahtu masta johtuva Arvonsuojayhtiön liikkeelle laskemien arvo papereiden arvon alentuminen tai muu vastaava tapahtuma) kuten edempänä on kuvattu. Sijoittaja voi menettää myös Pääomasuojaaikana tapahtuvan lunastuksen kohdalla ja ilman luottovastuutapahtumaa sijoituskoriin sijoittamistaan varoista noin 5 prosenttia, mikä vastaa Lähtöarvosta sitä osuutta, jolla ei ole Pääomasuojaa eli Myyntihinnan ja Pääomasuojatason erotusta. Sijoituskori ei ole sijoittajien korvausrahaston tai talletussuojarahaston piirissä. sijoittajakohderyhmä Sijoituskori sopii sekä aloittelevalle että kokeneelle sijoittajalle, joka tavoittelee hyvin hajautettua ja korkosijoituksia parempaa tuottoa pääomaa suojaavasti. sijoituskorin palkkiot ja kulut Sijoituskorin vuotuinen hallinnointipalkkio on 0,5 %. Sijoituskorin hallinnointipalkkio sekä sijoituksiin liittyvät kulut, kuten kaupankäyntikulut sekä mahdolliset verot ja muut julkisoikeudelliset maksut vähennetään päivittäin sijoituskorin arvosta osuuden arvoa laskettaessa eikä niitä veloiteta erikseen vakuutuksenottajalta. Sijoituskohteena mahdollisesti olevista sijoitusrahastoista ja muista sijoituskohteista veloitetaan niiden perimät palkkiot. Palkkiot otetaan huomioon arvon laskennassa. sijoituskorin arvon laskeminen Sijoituskorin arvo lasketaan vähentämällä sijoituskorin varoista sijoituskoria koskevat velat, kuten hallinnointipalkkio ja sijoituksiin liittyvät kulut. sijoistuskorin sijoituksia koskevat muutokset Jos sijoitusaikana toteutetaan sijoituskorissa olevaan sijoitukseen, kuten osakkeen, indeksin tai muun sijoitusvälineen liikkeeseen laskeneeseen yhtiöön liittyvä järjestely tai toimenpide, kuten esimerkiksi osakkeen poistaminen arvopaperipörssistä, osakkeen splittaus, rahastoanti, uusmerkintä, arvopapereihin oikeuttavan instrumentin liikkeeseenlasku, lopettaminen, julkinen ostotarjous, sulautuminen, jakautuminen, kansallistaminen, konkurssi tai muu tapahtuma tai jos kyseisen sijoituksen toteuttavan sijoitusvälineen likviditeetti arvopaperipörssissä tai muussa markkinapaikassa vähenee olennaisesti ja tällaisella järjestelyllä, toimenpiteellä tai tapahtumalla on Vakuutusyhtiön arvion mukaan olennainen vaikutus sijoituksen arvoon, Vakuutusyhtiö voi, ilman vakuutuksenottajien suostumusta, muuttaa arvonlaskentaa kyseisen muutoksen johdosta. Muutokset voivat vaikuttaa muun muassa sijoitusten arvoihin, sijoituskorin koostumukseen ja sijoitusten määrään ja muihin arvonlaskentaa koskeviin seikkoihin. Muutos voi tarkoittaa myös sitä, että sijoitus korvataan toisella sijoituksella tai -sijoituksilla. Vakuutusyhtiöllä ei ole kuitenkaan velvollisuutta korvata sijoitusta. sijoituskorin osuuden arvon laskeminen ja julkistaminen Sijoituskorin osuuden arvo lasketaan jakamalla sijoituskorin arvo liikkeellä olevien sijoituskorin osuuksien luku määrällä. Sijoituskorin osuuden arvo voidaan jakaa murto-osiin. Yksi sijoituskorin osuus muodostuu kymmenestä tuhannesta (10 000) yhtä suuresta murto-osasta. Sijoituskorin osuudelle lasketaan viitteellinen arvo kunakin sellaisena päivänä, jolloin talletuspankit ovat Suomessa yleisesti avoinna (pankkipäivä). sijoituskorin osuuksien merkinta, lunastus ja siihen liittyvät rajoitukset Sijoituskorin myyntiaika on 16.3.2009 17.4.2009 (Myyntiaika). Vakuutusyhtiöllä on oikeus jatkaa myyntiaikaa. Vakuutusyhtiöllä on oikeus olla hyväksymättä sijoituskoriin tehtäviä merkintöjä. Vakuutuksenottajalla on oikeus nostaa sijoituskorissa olevat säästönsä vakuutusehtojen mukaisesti.
5/6 Vakuutusyhtiöllä on oikeus peruuttaa sijoituskori, mikäli yhteenlaskettu merkintämäärä Myyntiaikana jää vähäiseksi. Sijoituskorin osuuden Lähtöarvon suojaus on voimassa sijoituksille, jotka on tehty myyntiaikana ja jotka nostetaan Pääomasuoja-aikana. Muina ajankohtina lunastushinta määräytyy sijoituskorin osuuden sen hetkisen käyvän arvon mukaisesti. sijoituskorin päättyminen Vakuutuksenottajalla on oikeus nostaa tai siirtää sijoituskoriin sidottuja säästöjä jo ennen Pääomasuoja-ajan alkamista. Tällöin Pääomasuoja ei ole voimassa. Sijoituskori lopettaa varsinaisen sijoittamisen Kohdemarkkinaan Päätöshetkellä, minkä jälkeen korin varat sijoitetaan rahamarkkinasijoituksiin. Sijoituskorin toiminta loppuu kokonaan Päättymispäivänä. Sijoituskorin osuuden arvon suojaus on voimassa Pääomasuojatasolle Pääomasuojaaikana. Jos sijoituskori lopettaa ennenaikaisesti toimintansa lainsäädännön muutoksen tai muun vastaavan syyn takia ennen sijoituskorin alkuperäistä Päättymispäivää (Ennenaikainen Päättymispäivä), sijoituskoriin sidotut vakuutussäästöt siirretään Ennenaikaisen Päättymispäivän arvolla muihin sijoituskohteisiin. Tällöin osuuden Lähtöarvon suojaus ei ole voimassa, mikäli Ennenaikainen Päättymispäivä on ennen sijoitustoiminnan Päätöshetkeä. Sijoituskorin toiminnan päättyessä vakuutuksenottajan tulee ilmoittaa, Vakuutusyhtiön hänelle asettamassa kohtuullisessa määräajassa, minkä sijoituskohteen arvonkehitykseen hän haluaa säästönsä sidottavan. Ellei vakuutuksenottaja Vakuutusyhtiön hänelle asettamassa kohtuullisessa määräajassa ilmoita, minkä sijoituskohteen arvonkehitykseen hän haluaa säästönsä sidottavan, Vakuutusyhtiöllä on oikeus siirtää koriin sidotut vakuutussäästöt valitsemiinsa muihin sijoituskohteisiin. sijoistuskorin ja sen osuuksien omistaminen ja oikeudet koriin ja sen osuuksiin Vakuutuksenottajalla tai edunsaajilla ei ole omistus- tai muita oikeuksia vakuutuksiin liitettyyn sijoituskoriin tai sen osuuksiin. Vakuutukseen liitetyn korin osuuksien omistusoikeus kuuluu vakuutusyhtiölle. sijoistuskoria koskevat muutokset Vakuutusyhtiöllä on oikeus vaihtaa edellä mainitulla tavalla suojauksen Arvonsuojayhtiötä ja salkunhoitajaa ja tehdä muita muutoksia Sijoituskorin sääntöihin esimerkiksi lainsäädännön, viranomaismääräysten tai markkinatilanteiden muutoksista johtuen. Vakuutusyhtiöllä on oikeus peruuttaa sijoituskori, mikäli yhteenlaskettu merkintämäärä Myyntiaikana jää vähäiseksi. Vakuutusyhtiöllä on oikeus painavasta syystä lopettaa Sijoituskori ennen Päättymispäivää. sijoituskorin vakuutuskirjalainaus Vakuutuskirjalainauksen velkakirjan ja yleisten ehtojen mukainen vakuusarvoraja on tässä kohteessa 1,05 x (lainan määrä + kertyneet, mutta maksamattomat korot). sijoituskoria koskevat toimenpiderajoitukset Vakuutusyhtiöllä on oikeus rajoittaa sijoituskorin osuuksien lunastuksia tai merkintöjä, mikäli rajoitus katsotaan tarpeelliseksi muiden vakuutuksenottajien etujen suojelemiseksi. verot ja viranomaismaksut Mikäli lain tai viranomaisen antaman määräyksen nojalla sijoituskoriin tai siinä oleviin sijoituskohteisiin kohdistuu suoraan tai välillisesti veroja tai muita viranomaisen määräämiä maksuja, jotka tulevat Vakuutusyhtiön maksettavaksi, on Vakuutusyhtiöllä oikeus tehdä vastaavan suuruinen veloitus sijoituskorista. määräpäivät Mikäli jokin näissä säännöissä mainittu määräpäivä ei ole pankkipäivä, katsotaan kyseiseksi määräpäiväksi sitä seuraava pankkipäivä edellyttäen, että tämä pankkipäivä on saman kalenterikuukauden puolella, muussa tapauksessa määräpäiväksi katsotaan alkuperäistä määräpäivää edeltävä pankkipäivä. valuuttakurssiriski Mikäli sijoituskohteet sisältävät muita kuin euromääräisiä sijoituksia, valuuttakurssien muutokset saattavat vaikuttaa sijoituskohteen arvonkehitykseen. luottoriski Luottoriskillä tarkoitetaan menetystä tai taloudellisen aseman heikentymistä, joka johtuu siitä, että arvopaperin liikkeeseenlaskija tai muu velallinen ei vastaa sitoumuksistaan. Luottoriski koskee erityisesti korkosijoituksia ja osakesijoituksia.
6/6 vastapuoliriski Vastapuoliriski syntyy rahoitus- tai johdannaissopimuksen toisesta osapuolesta ja toteutuu, mikäli vastapuoli ei pysty tai halua täyttää velvoitteitaan. Vastapuoliriskin toteutuessa ainoastaan vastapuolen kanssa solmitun sopimuksen markkina-arvo on alttiina riskille. Sijoittajalla on riski tuoton menetyksestä kokonaan tai osittain, mikäli vastapuoliriski toteutuu johdannaisvastapuolen maksukyvyttömyyden takia ennen sijoituksen lunastusta. likviditeettiriski Markkinoiden likviditeettiriskillä tarkoitetaan sitä, että sijoituksia ei pystytä tai ei helposti voida realisoida tai kattaa vallitsevaan markkinahintaan, tai että sijoituksille ei saada markkina-arvoa, koska markkinoilla ei ole riittävästi syvyyttä tai markkinat eivät toimi jonkin häiriön takia. Markkinahäiriön seurauksena sijoitusten arvo voidaan joutua määrittelemään poikkeavana ajankohtana poikkeavalla tavalla. markkinariski Sijoituskohteisiin vaikuttaa myös markkinariski eli riski, joka tulee yleisen taloudellisen kehityksen kautta, toisin sanoen tekijöistä, jotka vaikuttavat kaikkien markkinoilla toimivien yritysten tuloksentekokykyyn ja/tai siihen, että sijoituksen arvo laskee talousnäkymien muutoksen seurauksena. sijoitusriski Sijoitustoimintaan liittyy aina riskejä. Sijoitussidonnaisten vakuutusten arvonkehitys perustuu vakuutuksenottajan valitsemien sijoituskohteiden, kuten esimerkiksi sijoituskorien, sijoitusrahastojen, indeksien, valuuttojen, hyödykkeiden tai osakkeiden arvonkehitykseen. Sijoituskohteiden arvo voi nousta tai laskea ja vakuutuksenottajalla on riski omien sijoituspäätöstensä taloudellisista seuraamuksista ja vakuutussäästöjen menettämisestä. Vakuutuksenottajan tulee huomioida, että sijoituskohteen historiallinen kehitys ei ole tae tulevasta tuotosta. Sijoituskori ei ole sijoittajien korvausrahaston tai talletussuojarahaston piirissä. Vakuutuksenottaja päättää itsenäisesti sijoituskohteiden valinnasta omien sijoitustavoitteidensa mukaisesti ja kantaa riskin vakuutussäästöjen arvon alenemisesta tai menettämisestä. Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiö tai sen asia miehet eivät vastaa sijoituskohteiden arvonkehityksestä eivätkä vakuutukseen liitettyjen sijoituskohteiden valinnasta. Vakuutusyhtiö voi vaihtaa vakuutukseen valittavissa olevia sijoituskohteita tai sijoituskohdevalintoja hallinnoivia varainhoitajia vakuutuksen voimassaoloaikana. Sijoituskohteita ja muuta sijoittamista koskevat tiedot on annettu vain tiedonantotarkoituksessa eikä annettuja tietoja voida pitää suosituksena merkitä, pitää tai vaihtaa tiettyjä sijoituskohteita tai tehdä muita vakuutuksen arvonkehitykseen vaikuttavia toimenpiteitä. Vakuutuksenottajan tulee huolellisesti perehtyä vakuutuksen ja sijoituskohteiden ehtoihin, hinnastoihin, tuoteselosteisiin ja esitteisiin ennen vakuutuksen ottamista, vakuutukseen tehtäviä muutoksia tai sijoituskohteiden valitsemista tai muuttamista. Lainsäädännön, muiden säännösten ja viranomaisten menettelytapojen muutoksilla tai tuomioistuimien päätöksillä voi olla vaikutusta Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiön liiketoimintaan, taloudelliseen asemaan ja sen toiminnan tuloksiin. Lisäksi sijoittaja kantaa riskin verotusta koskevien muutosten vaikutuksista vakuutussopimuksiin. Vakuutuksen tai kapitalisaatiosopimuksen myöntää Mandatum Henkivakuutusosakeyhtiö Postiosoite PL 627, 00101 Helsinki. Rekisteröity kotipaikka ja osoite Bulevardi 56, 00120 Helsinki. Y-tunnus 0641130-2 www.mandatumlife.fi