Osavuosikatsaus kaudelta tammikuu syyskuu

Osavuosikatsaus kaudelta tammikuu syyskuu 28.10. Tammikuu syyskuu verrattuna tammikuu-syyskuuhun Liiketulos parani 12,1 7,4 miljoonaan euroon (-4,7). Osakkeenomistajille kuuluva kauden tulos parani 7,9 4,5 miljoonaan euroon (-3,4). Korkokate aleni 2 prosenttia 30,8 miljoonaan euroon (31,3). Palkkiotuotot, netto kasvoivat 26 prosenttia 29,6 miljoonaan euroon (23,5). Kulut alenivat 2 prosenttia 67,5 miljoonaan euroon (68,9). Arvonalentumistappiot luotoista (mukaan lukien palautukset) olivat 2,6 miljoonaa euroa (3,4) vastaten 0,11 prosentin luottotappiotasoa (0,16). Oman pääoman tuotto verojen jälkeen (ROE) oli 3,4 prosenttia (-2,6). Osakekohtainen tulos oli 0,31 euroa (-0,24). Rajoituksettomien ensisijaisten omien varojen suhde riskipainotettuihin saamisiin laskettuna ilman siirtymäsääntöjä oli 10,5 prosenttia (10,9 prosenttia 31. joulukuuta ). Liiketulos 15,0 11,0 7,0 3,0-1,0 Q3 12 Q4 12 Q1 13 Q2 13 Q3 13 Vakavaraisuussuhde, rajoituksettomat ensisijaiset omat varat prosenttia 12 10 8 Kolmas vuosineljännes verrattuna toiseen vuosineljännekseen Liiketulos oli 2,2 (2,5). Osakkeenomistajille kuuluva kauden tulos oli 0,9 (1,6). Korkokate kasvoi 10 prosenttia 11,2 miljoonaan euroon (10,2). Palkkiotuotot, netto kasvoivat 5 prosenttia 10,4 miljoonaan euroon (9,9). Kulut alenivat 9 prosenttia 21,1 miljoonaan euroon (23,2). Arvonalentumistappiot luotoista (mukaan lukien palautukset) olivat 1,6 miljoonaa euroa (nettovaikutukseltaan aikaisemmin kirjattujen arvonalentumistappioiden peruutusta 0,5) vastaten 0,21 prosentin luottotappiotasoa (-0,06). 6 Q3 12 Q4 12 Q1 13 Q2 13 Hallinnoitava pääoma 4 500 4 125 3 750 3 375 3 000 Q3 12 Q4 12 Q1 13 Q2 13 Q3 13 Q3 13 Antolainaus Ohitimme kolmannella vuosineljänneksellä virstanpylvään Ruotsin toimintamme rakentamisessa. Ruotsin liiketoiminta-alueemme operatiivinen tulos on ensimmäistä kertaa positiivinen. Myös muiden liiketoiminta-alueiden kohdalla on nähtävissä positiivista vaikutusta tulosparannustoimenpiteistämme. Nämä toimenpiteet johtavat ajan myötä hyväksyttävään kannattavuustasoon, haasteellisen alhaisesta korkotilanteesta huolimatta. 3 100 2 825 2 550 2 275 Peter Wiklöf, toimitusjohtaja 2 000 Q3 12 Q4 12 Q1 13 Q2 13 Q3 13 Ålandsbanken on pankki, joka panostaa voimakkaasti asiakassuhteisiin ja henkilökohtaiseen palveluun. Pankilla on vankka sijoitusosaaminen ja lisäksi se tarjoaa hyviä rahoituspalveluja. Vuonna 1919 perustettu liikepankki on ollut listattuna Helsingin pörssissä vuodesta 1942. Ålandsbankenin pääkonttori sijaitsee Maarianhaminassa. Pankilla on seitsemän konttoria Ahvenanmaalla ja kuusi konttoria Manner-Suomessa sekä kolme konttoria Ruotsissa. Ålandsbanken-konserniin kuuluu kaikkineen seitsemän tytäryhtiötä, joiden toiminta liittyy eri tavoin pankkitoimintaan. Ålandsbanken Abp Kotipaikka: Maarianhamina Osoite: Nygatan 2, FI-22100 MARIEHAMN Y-tunnus: 0145019-3 Puhelin 0204 29 011 www.alandsbanken.fi

Taloudelliset tunnusluvut Konserni 3. nelj. 2. nelj. % 3. nelj. % 1.1.-30.9. 1.1.-30.9. % Tulos Korkokate 11,2 10,2 10 10,2 10 30,8 31,3-2 Palkkiotuotot, netto 10,4 9,9 5 7,7 35 29,6 23,5 26 Käyvän arvon rahoituserien nettotuotto -0,3 1,4 0,6 5,5 1,5 Muut tuotot 3,7 3,8-3 3,6 3 11,6 11,4 2 Tuotot yhteensä 25,0 25,3-1 22,0 13 77,4 67,6 14 Henkilöstökulut -11,7-13,2-11 -12,4-6 -38,0-38,7-2 Muut kulut -7,4-8,2-10 -7,2 2-23,7-24,7-4 Poistot -2,1-1,9 12-2,0 7-5,8-5,5 6 Kulut yhteensä -21,1-23,2-9 -21,6-2 -67,5-68,9-2 Tulos ennen arvonalentumistappioita 3,8 2,1 86 0,4 10,0-1,3 Arvonalentumistappiot luotoista ja muista saamisista -1,6 0,5-1,0 68-2,6-3,4-23 Liiketulos 2,2 2,5-13 -0,5 7,4-4,7 Tuloverot -1,0-0,6 69 0,3-2,1 1,6 Katsauskauden tulos 1,2 1,9-38 -0,3 5,3-3,0 Määräysvallattomat omistajat 0,3 0,3-8 0,2 89 0,8 0,4 Ålandsbanken Abp:n osakkeenomistajat 0,9 1,6-44 -0,4 4,5-3,4 Volyymitietoja Antolainaus yleisölle 3 073 3 021 2 2 895 6 Ottolainaus yleisöltä 1 2 487 2 516-1 2 557-3 Hallinnoitava pääoma 4 271 4 255 0 4 174 2 Oma pääoma 182 179 2 173 5 Taseen loppusumma 3 867 3 787 2 3 615 7 Riskipainotetut saamiset 1 479 1 451 2 1 420 4 Tunnuslukuja Oman pääoman tuotto, % (ROE) 2 2,1 3,7-0,9 3,4-2,6 Kulu/tuotto-suhdeluku 3 0,85 0,92 0,98 0,87 1,02 Luottotappiotaso, % 4 0,21-0,06 0,14 0,11 0,16 Järjestämättömien saamisten osuus, brutto, % 5 0,60 0,51 0,86 Epävarmojen saatavien varausaste, % 6 86 90 67 Core funding ratio, % 7 105 102 106 Omavaraisuus, % 8 4,7 4,7 4,8 Vakavaraisuussuhde, rajoituksettomat ensisijaiset omat varat, ilman siirtymäsääntöjä, % 9 10,5 10,8 9,7 Osakekohtainen tulos, euroa 10 0,06 0,11-44 -0,03 0,31-0,24 Osakekohtainen oma pääoma, euroa 11 12,40 12,20 2 11,83 5 Osakekurssi A-osake, euroa 12,50 10,50 19 10,04 25 Osakekurssi B-osake, euroa 8,50 7,68 11 7,77 9 Osakkeiden lukumäärä (poislukien omat osakkeet), tuhat kpl 14 395 14 395 0 14 395 0 Tehdyt työtunnit kokopäivätoimiksi muunnettuna 622 609 2 633-2 612 653-6 1 Ottolainaus yleisöltä ja julkisyhteisöiltä, mukaan lukien yleiseen liikkeeseen lasketut sijoitustodistukset, indeksiobligaatiot ja debentuurit 2 Osakkeenomistajille kuuluva katsauskauden tulos / Osakkeenomistajien osuus omasta pääomasta keskimäärin 3 Kulut / Tuotot 4 Arvonalentumistappiot luotoista ja muista saamisista / Antolainaus yleisölle 5 Järjestämättömät saamiset > 90 pv / Antolainaus yleisölle mukaan lukien arvonalentumistappiovaraukset 6 Arvonalentumistappiovaraukset / Epävarmat saatavat 7 Antolainaus yleisölle / Ottolainaus mukaan lukien yleiseen liikkeeseen lasketut sijoitustodistukset, indeksiobligaatiot ja debentuurit sekä liikkeeseen lasketut katetut joukkolainat 8 Oma pääoma / Taseen loppusumma 9 (Rajoituksettomat ensisijaiset omat varat / Vakavaraisuusvaatimus) x 8 % 10 Osakkeenomistajien osuus tilikauden tuloksesta / Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä 11 Oma pääoma / Osakkeiden lukumäärä tilinpäätöspäivänä Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 2

Kommentteja MAKROTILANNE JA VIRANOMAISVAATIMUKSET Euroopan velkakriisi ei ole vielä lähelläkään loppua, mikä vaikuttaa edelleen negatiivisesti Suomen ja Ruotsin talouksiin. Sen vuoksi korot ovat juuttuneet itsepintaisesti ennätysalhaisiksi. Samanaikaisesti näkymät ovat kirkastuneet maailmantalouden muissa osissa, etenkin Yhdysvalloissa. Pitkät markkinakorot ovat lähteneet nousuun. Osakekurssit ovat nousseet 26 prosenttia Helsingin pörssissä (OMXHPI) ja 20 prosenttia Tukholman pörssissä (OMXSPI) 12 viime kuukauden aikana. VIITEKOROT KESKIMÄÄRIN, PROSENTTIA 3. nelj. 2. nelj. 3. nelj. Euribor 3 kk 0,22 0,21 0,36 Euribor 12 kk 0,54 0,51 0,89 Stibor 3 kk 1,21 1,22 1,95 tammi-syyskuu tammi-syyskuu Euribor 3 kk 0,21 0,70 Euribor 12 kk 0,54 1,28 Stibor 3 kk 1,21 2,18 Ruotsin kruunun arvo euroon nähden oli tammi-syyskuussa keskimäärin 2 prosenttia korkeampi kuin edellisen vuoden vastaavana kautena. Vuodenvaihteen tilanteeseen verrattuna kruunu on heikentynyt 1 prosentin. Muunnettaessa pankin ruotsalaisten toimintojen tulos euroiksi käytetään kauden keskikurssia, kun taas tase muunnetaan tasepäivän kurssiin. Finanssikriisin vanavedessä tulleita uusia sääntelyjä ja kirjanpitosääntöjä ei ole vielä lopullisesti hyväksytty kaikissa instansseissa, vaikka finanssikriisi on jatkunut jo runsaat viisi vuotta. Euroopan parlamentti on kuitenkin hyväksynyt niin kutsutun CRR/CRD IV:n (Basel 3), joka sisältää määräyksiä tiukennetuista vakavaraisuusvaatimuksista, vaatimuksia suuremmista maksuvalmiuspuskureista, vaatimuksia pankkien varainhankinnan pidemmistä juoksuajoista jne. Määräykset tulevat virallisesti voimaan lainsäädännön nojalla vuodesta 2014 alkaen, mutta ne ovat jo pitkään olleet normina toimialalla. Uudella sääntelyllä pyritään luomaan vakaampi globaali pankkijärjestelmä. Uusista viranomaisvaatimuksista aiheutuu kuitenkin pankeille 0,6-1,0 prosentin lisäkustannus antolainausvolyymeista laskettuna. Suomessa on lisäksi vuonna otettu käyttöön pankkivero, joka on 0,125 prosenttia riskipainotettujen erien määrästä. Vero nostattaa luotonantoon liittyviä kuluja entisestään. Koska Suomen valvontaviranomaiset ovat olleet erittäin haluttomia suostumaan siihen, että pankit saisivat siirtää nämä lisäkustannukset edelleen henkilöasiakkaiden nykyisiin luottoihin, kuten useimmissa muissa Euroopan maissa on tehty, lainamarginaaleja on korotettu sitäkin enemmän uusien luottojen kohdalla Suomessa. TÄRKEITÄ TAPAHTUMIA Kahdesta Ålandsbankenin kokonaan omistamasta kolmesta rahastoyhtiöstä, nimittäin Alpha Management Company S.A:sta (Luxemburg) ja Ålandsbanken Fonder AB:stä (Ruotsi), liiketoiminta on siirretty pois. Yhtiöt ovat selvitystilassa sen jälkeen, kun niiden rahastojen hallinnollinen käsittely on siirretty luxemburgilaiselle ulkoiselle osapuolelle. Toteutettu muutos merkitsee kustannusten alentumista vuositasolla runsaalla 0,5 miljoonalla eurolla. Finanssivalvonta on myöntänyt Ålandsbankenille luvan laskea operatiivisen riskin vakavaraisuusvaatimuksen standardimenetelmällä perusmenetelmän asemasta 30. kesäkuuta alkaen. Tämän seurauksena vakavaraisuusvaatimus on alentunut 1,3 miljoonaa euroa. Maarianhaminassa 5. maaliskuuta pidetyssä ylimääräisessä yhtiökokouksessa riittävä äänienemmistö ei kannattanut hallituksen ehdotusta siitä, että pankin yhtiöjärjestyksestä poistetaan määräys, jonka mukaan 67 vuotta täyttänyt henkilö ei ole vaalikelpoinen hallitukseen. Tämän jälkeen Ålandsbankenia vastaan aloitettiin oikeusprosessi, jossa kantaja väitti Ålandsbankenin yhtiöjärjestyksen olevan tältä osin syrjivä ja siten lakia rikkova. Käräjäoikeus hylkäsi kanteet 23. syyskuuta perustelunaan, että Ålandsbanken ei ole oikea vastaaja. Yhtiökokouksessa 18. huhtikuuta Nils Lampi, Christoffer Taxell ja Dan-Erik Woivalin valittiin hallituksen uusiksi jäseniksi. Hallituksen jäsenet Agneta Karlsson, Anders Å Karlsson, Annika Wijkström ja Anders Wiklöf valittiin uudelleen hallitukseen. Samana päivänä pidetyssä hallituksen järjestäytymiskokouksessa hallituksen puheenjohtajaksi valittiin Nils Lampi ja varapuheenjohtajaksi Christoffer Taxell. Ålandsbankenin on tarkoitus etsiä kokonaan omistamalleen Crosskey Banking Solutions Ab Ltd -tytäryhtiölle pitkän tähtäimen strateginen yhteistyökumppani. Mahdollisiin yhteistyömuotoihin voi sisältyä Ålandsbankenin omistusosuuden aleneminen. Uuden sääntelyn vuoksi pankit ovat vähemmän sopivia IT-yhtiöiden omistajiksi. Crosskeyn kasvu samoin kuin kannattavuus on ollut hyvä sitten Ålandsbankenin IT-toiminnan yhtiöittämisen vuonna 2004. Lähes kolmannes konsernin henkilöstöstä on tällä hetkellä Crosskeyn palveluksessa. tulos KOLMANNELTA VUOSINELJÄNNEKSELTÄ Osakkeenomistajille kuuluva kauden tulos oli kolmannelta neljännekseltä 0,9, mikä oli 0,7 alhaisempi kuin edelliseltä neljännekseltä. Lomakauden johdosta aktiviteettitaso on kolmannella neljänneksellä kausiluonteisesti hieman muita neljänneksiä alhaisempi. Tulosta rasitti 1,5 miljoonan euron varaus kauppahinnan mahdollisen alennuksen varalta sen johdosta, että Ruotsin verottaja (Skatteverket) on oikaissut lokakuussa myydyn ruotsalaisen tytäryhtiön aikaisempia veroilmoituksia. Pankki on valittanut verottajan päätöksestä. Tulos ilman tätä kertaluoteista erää oli 0,8 parempi kuin edellisenä neljänneksenä. Oman pääoman tuotto oli 2,1 prosenttia ja ilman kauppahinnan alennusta koskevaa varausta 5,4 prosenttia (3,7) Korkokate kasvoi edelliseen neljännekseen verrattuna 1,0 miljoonaa euroa eli 10 prosenttia 11,2 miljoonaan euroon. Tähän myötävaikuttivat sekä volyymien kasvu että marginaalien korotukset. Neljännekseen sisältyi myös 0,4 miljoonan euron kertaluonteiset korkotuotot. Sijoitusmarginaali, määriteltynä korkokate suhteessa taseen loppusummaan keskimäärin, parani 1,17 prosenttiin (1,08). Nettomääräiset palkkiotuotot kasvoivat 0,5 eli 5 Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 3

prosenttia 10,4 miljoonaan euroon, pääasiallisesti kohonneiden antolainausprovisioiden seurauksena. Käyvän arvon rahoituserien nettotuotto oli -0,3 verrattuna 1,4 miljoonaan euroon edellisenä neljänneksenä. Heikkeneminen johtui suurimmaksi osin 1,5 miljoonan euron varauksesta myytyyn ruotsalaiseen tytäryhtiöön liittyvän kauppahinnan mahdollisen alennuksen varalta. IT-tuotot Crosskeyn toiminnasta olivat 3,6 eli edellisen neljänneksen tasolla. Kulut olivat 21,1, mikä oli 2,1 eli 9 prosenttia alhaisemmat kuin edellisenä neljänneksenä. Kolmannen neljänneksen kulut ovat kausiluonteisesti aina alhaisemmat kuin muina neljänneksinä. Edellisen vuoden vastaavaan neljännekseen verrattuna kulut olivat 0,5 eli 2 prosenttia alhaisemmat. Arvonalentumistappiot luotoista olivat 1,6 verrattuna nettovaikutukseltaan 0,5 miljoonan euron aikaisemmin kirjattujen arvonalentumistappioiden peruutukseen edellisenä neljänneksenä. Saamiskohtainen arvonalentumistappiovaraus kasvoi bruttomääräisesti 0,9 (1,4). Peruutus saamiskohtaisista arvonalentumistappiovarauksista, jotka eivät enää ole välttämättömiä, ja palautukset todetuista tappioista olivat 0,1 (2,5). Merenkulkualaan kohdistuva ryhmäkohtainen arvonalentumistappiovaraus kasvoi 0,8 (0,5). Liiketulos oli 2,2, ja ilman 1,5 miljoonan euron kertaluoteista erää 3,7 (2,5). Ahvenanmaan liiketoiminta-alueen liiketulos kohentui 0,5 1,1 miljoonaan euroon. Suomen liiketoiminta-alueen liiketulos heikkeni 1,5 0,3 miljoonaan euroon, koska edelliseen neljännekseen sisältyi 2,5 aikaisempien arvonalentumistappioiden palautuksia. Ruotsin liiketoiminta-alue kirjasi, ilman kertaluonteisia eriä, 1,3 miljoonan euron tulosparannuksen ja 0,1 miljoonan euron liiketuloksen. Tämä on ensimmäinen liiketulokseltaan positiivinen vuosineljännes, ilman kertaluonteisia eriä, sitten Ålandsbankenin aloitettua toimintansa Ruotsissa vuonna 2009. TULOS TAMMIKUU - syyskuulta Osakkeenomistajille kuuluva kauden tulos oli 4,5, mikä oli parannusta 7,9 vuoden vastaavaan kauteen verrattuna. Oman pääoman tuotto oli 3,4 prosenttia (-2,6). Vuonna kertaluonteisiin eriin sisältyi 1,5 miljoonan varaus kauppahinnan mahdollisen alennuksen varalta sen seurauksena, että verottaja on oikaissut myydyn ruotsalaisen tytäryhtiön aikaisempia veroilmoituksia. Vuonna kertaluonteisiin eriin sisältyi 0,8 miljoonan euron alaskirjaus Burgundy-kauppapaikan osakkeista. Ilman näitä eriä tulosparannus oli 8,6. Tuotot kasvoivat 9,8 vuodesta eli 14 prosenttia 77,4 miljoonaan euroon. Rajusti alenevien rahamarkkinakorkojen negatiivista vaikutusta korkokatteeseen voitiin tietyltä osin supistaa luottosalkun uudelleenhinnoittelulla sekä volyymien kasvulla. Korkokate aleni kuitenkin 0,5 eli 2 prosenttia 30,8 miljoonaan euroon edelliseen vuoteen verrattuna. Korkokatteen aleneva trendi on katkennut. Pohja saavutettiin ensimmäisellä vuosineljänneksellä. Nettomääräiset palkkiotuotot kasvoivat 6,1 eli 26 prosenttia 29,6 miljoonaan euroon, pääasiassa kohonneiden sijoitus- ja arvopaperipalvelutuottojen seurauksena. Käyvän arvon rahoituserien nettotuotto kasvoi 4,0 miljoonaa euroa 5,5 miljoonaan euroon, pääasiassa korkeampien tuottojen ansiosta Treasuryn likviditeettisalkusta. Kirjattuun käyvän arvon rahoituserien nettotuottoon sisältyvät kauppahinnan mahdolliseen alennukseen vuonna sekä Burgundy-osakkeiden alaskirjaukseen vuonna perustuvat kertaluonteiset erät. IT-tuotot olivat periaatteessa muuttumattomalla tasolla, 10,9. Kulut alenivat 1,4 eli 2 prosenttia 67,5 miljoonaan euroon, huolimatta noin 0,7 miljoonan euron sopimuksen mukaisista palkankorotuksista, uudesta pankkiverosta johtuvista runsaan 1,2 miljoonan euron kuluista ja kruunun vahvistumisen seurauksena noin 0,4 korkeammista euroina kirjatuista kuluista. Toteutettujen kustannustehostamistoimenpiteiden vaikutukset näkyvät näin ollen selvästi. Tehty työaika kokopäivätoimiksi muunnettuna aleni 41 toimella eli 6 prosenttia 612 toimeen (653). Arvonalentumistappiot luotoista (mukaan lukien palautukset) olivat 2,6 vastaten 0,11 prosentin luottotappiotasoa verrattuna 3,4 miljoonaan ja 0,16 prosenttiin edellisenä vuonna. Liiketulos parani 12,1 7,4 miljoonaan euroon. Tulosparannus jakautui seuraavasti: Konsernitoiminnot +4,6 (pääasiassa Treasury) Ruotsi +3,8 (liiketoiminnan volyymien kasvu ja kustannustehokkuus); +4,5 ilman kertaluoteisia eriä Ahvenanmaa +2,1 (korkeammat palkkiotuotot ja kustannustehokkuus) Suomi +1,5 (korkeammat palkkiotuotot ja alhaisemmat arvonalentumistappiot Crosskey +0,1 (alhaisemmat kulut) liiketoiminta-alueet Tämänvuotiset asiakastutkimukset antoivat Ålandsbankenille edelleen korkeat arvosanat. Peräti 88 prosenttia sekä Private Banking- että Premium Banking -asiakkaista Ahvenanmaalla ja Manner-Suomessa vastasivat olevansa erittäin tyytyväisiä ja suosittelisivat mielellään Ålandsbankenia muille. Myös Ruotsissa asiakkaat ovat vahvistaneet olevansa todella tyytyväisiä Ålandsbankeniin. Kaikilla liiketoiminta-alueilla on kuluvana vuonna järjestetty runsaasti asiakastapahtumia, jotka on suunnattu sekä nykyisille asiakkaille ja heidän tarpeisiinsa että uusille asiakkaille ja potentiaalisille asiakkaille. Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 4

Ahvenanmaan liiketoiminta-alueella saaristoyhteistyötä Posten Ålandin kanssa on laajennettu käsittämään myös Brändön. Posten Åland toimii entuudestaan Ålandsbankenin pankkiasiamiehenä Kumlingessa ja Kökarissa. Brändössä Ålandsbanken on yhteistyössä päämiehenä. Kyrkobyn konttori Jomalassa on suljettu. Suomen liiketoiminta-alue on sulkenut Helsingissä Munkkiniemen konttorin ja Aleksanterinkadun konttorin. Näiden konttoreiden asiakkaita palvellaan nyttemmin Espoon Tapiolan konttorin tai Helsingin Bulevardin konttorista käsin. Ruotsin liiketoiminta-alue on aloittanut lisäpanostuksen eläkesäästämiseen, jossa pankki on Folksam-vakuutusyhtiön sidonnaisasiamies. Göteborgin konttori on muuttanut uusiin toimitiloihin. Liiketoiminnan volyymit ovat edelleen kasvaneet erittäin hyvin, etenkin Private Banking -toiminnassa. Crosskey on solminut Ruotsissa sopimuksen uuden asiakkaan, Marginalen Bankin, kanssa. LIIKETOIMINTAVOLYYMIT Hallinnoitava pääoma kasvoi 19 vuodenvaihteesta ollen 4 271 (4 252). Markkina-arvojen nousu kompensoi nettomerkinnät täyden valtakirjan varainhoidon toimeksiannoista, joista muun muassa yksi suurehko toimeksianto Ruotsissa päättyi kolmannella neljänneksellä. Hallinnoitava pääoma omissa rahastoissa kasvoi 69 eli 8 prosenttia vuodenvaihteesta 936 miljoonaan euroon (867). Vuodenvaihteessa markkinoille tuotu uusi Asuntorahasto on otettu erittäin positiivisesti vastaan. Nettomerkinnät Asuntorahastoon olivat 30. syyskuuta mennessä 68. Täyden valtakirjan varainhoidossa oleva pääoma aleni 150 eli 8 prosenttia 1 641 miljoonaan euroon (1 791). Konsultatiivisessa varainhoidossa oleva pääoma kasvoi 101 eli 6 prosenttia 1 694 miljoonaan euroon (1 593). Yhteenlasketusta hallinnoitavasta pääomasta Ruotsin liiketoiminta-alueen osuus oli 2 325 eli 54 prosenttia (56). Ottolainaus yleisöltä, mukaan luettuna yleiseen liikkeeseen lasketut sijoitustodistukset, indeksiobligaatiot ja vastuudebentuurilainat, kasvoi 40 eli 2 prosenttia vuodenvaihteesta ollen 2 487 30. syyskuuta (2 447), vaikka asiakkaat kasvaneen riskinottohalunsa ja alhaisen korkotilanteen seurauksena ovat suuremmassa määrin suosineet muita sijoitusvaihtoehtoja vähentäen tallettamistaan tilille. Antolainaus yleisölle oli 3 073 (2 906), mikä oli lisäystä 167 eli 6 prosenttia vuodenvaihteesta. Antolainauksen lisäys juontui ensisijaisesti Ruotsin markkinoilta. LUOTTOJEN LAATU Luottosalkusta vajaat kaksi kolmasosaa koostuu antolainauksesta yksityishenkilöille. Asuntolainojen osuus antolainauksesta yksityishenkilöille on noin kaksi kolmasosaa. Yksityishenkilöiden kohdalla toiseksi suurin luottolaji on arvopaperiluotot, joiden vakuutena on markkinanoteerattuja arvopapereita. Vakuuksien lainoitusarvot ovat konservatiiviset. Historiallisesti tarkasteltuna Ålandsbankenilla ei ole ollut olennaisia luottotappioita tästä luotonannosta. Yrityssalkku on suuresti samankaltainen kuin vähittäissalkku, koska monessa tapauksessa yritysten omistajat ovat myös Private Banking -henkilöasiakkaita. Järjestämättömät, yli 90 päivää erääntyneenä olleet, saamiset alenivat vuodenvaihteesta 0,1 18,5 miljoonaan euroon (18,6). Järjestämättömien saamisten osuus antolainauksesta yleisölle aleni kauden aikana 0,64 prosentista 0,60 prosenttiin. Epävarmojen saatavien varausaste, toisin sanoen saamiskohtaiset arvonalentumistappiot suhteessa epävarmoihin saataviin, oli 62 prosenttia verrattuna 83 prosenttiin vuoden päättyessä. Ryhmäkohtaiset arvonalentumistappiot mukaan lukien varausaste olivat 86 prosenttia verrattuna 108 prosenttiin vuoden päät tyessä. Konsernin arvonalentumistappiovaraukset ovat 14,8, josta saamiskohtaisia varauksia 10,4 miljoonaa euroa ja ryhmäkohtaisia varauksia 4,4. LIKVIDITEETTI JA VARAINHANKINTA Ålandsbankenin maksuvalmiusvaranto, joka koostuu käteis varoista, tilivaroista ja sijoituksista muissa pankeissa sekä likvideistä korkoa tuottavista arvopapereista sekä pankin omistamista pankin liikkeeseen laskemista, pantiksi asettamattomista katetuista joukkolainoista, oli 525 30. syyskuuta (483 per 31. joulukuuta ), vastaten 14 prosenttia varojen yhteismäärästä (13) ja 17 prosenttia antolainauksesta yleisölle (17). Pankilla on lisäksi käyttämätön maksuvalmiusvaranto, kun huomioidaan pankin mahdollisuus laskea liikkeeseen lisää katettuja joukkolainoja. Pankilla ei ole merkittäviä pitkäaikaisen pääomamarkkinavarainhankinnan erääntymisiä vuonna. Vuonna 2014 erääntyy noin 200. Liikkeellä olevien obligaatioiden keskimääräinen jäljellä oleva juoksuaika oli syyskuun lopussa noin 3,2 vuotta (vuodenvaiheessa kolme vuotta). Ensimmäisellä neljänneksellä Ålandsbanken laski liikkeeseen 10-vuotisia katettuja joukkolainoja 100. Toisella neljänneksellä Ålandsbanken laski liikkeeseen juoksuajaltaan 18 kuukauden pituisia kattamattomia joukkolainoja 500 miljoonaa Ruotsin kruunua. Kolmannella neljänneksellä Ålandsbanken laski liikkeeseen 2-vuotisia kattamattomia joukkolainoja 750 miljoonaa Ruotsin kruunua. Kolmannella neljänneksellä Ålandsbanken laski liikkeeseen myös 5-vuotisen, vuosittain 20 %:lla lyhennettävän vastuudebentuurilainan, 17. Ålandsbankenin core funding ratio, määriteltynä antolainauksen yleisölle suhteena ottolainaukseen yleisöltä, mukaan lukien yleiseen liikkeeseen lasketut sijoitustodistukset, indeksiobligaatiot ja vastuudebentuurilainat sekä liikkeeseen lasketut katetut joukkolainat olivat syyskuun lopussa 105 prosenttia (104). LUOTTOLUOKITUS Ålandsbankenilla on luottoluokituslaitos Standard & Poor silta luottoluokitus BBB/A-3 yrityksenä, jolla on vakaat näkymät pitkäaikaiselle ja lyhytaikaiselle varainhankinnalle. Pankin katetuille joukkolainoille Standard & Poor s on antanut luottoluokituksen AA. PÄÄOMA JA VAKAVARAISUUS Oma pääoma mukaan lukien määräysvallattomien omistajien osuus muuttui 3,7 miljoonan euron kauden laajan tuloksen määrällä sekä vähennyksellä Ålandsbanken Abp:n osakkeenomistajille maksetulla Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 5

2,2 miljoonan euron osingolla sekä tytäryhtiöiden vähemmistöosakkaille maksetulla 0,7 miljoonan euron osingolla ja oli 181,8 30. syyskuuta (181,0 31. joulukuuta ). Muihin laajan tuloksen eriin sisältyi etuuspohjaisten eläkejärjestelyjen IAS19:n mukaiset uudelleenarvostukset 1,4 miljoonalla eurolla verojen jälkeen. Omavaraisuus aleni 4,7 prosenttiin verrattuna 5,0 prosenttiin vuoden päättyessä. Rajoituksettomat ensisijaiset omat varat määriteltynä vakavaraisuussäännöstön mukaan lisääntyivät vuodenvaihteesta 2,9 155,8 miljoonaan euroon (152,9). Käyvän arvon rahastoon vuodenvaihteessa sisältyneet realisoitumattomat arvonnousut on suurelta osin realisoitu vuoden aikana, mikä on myötävaikuttanut nousuun. Riskipainotetut saamiset lisääntyivät vuodenvaihteesta 77 miljoonaa euroa eli 5 prosenttia 1 479 miljoonaan euroon (1 402), pääasiallisesti Ruotsin liiketoiminta-alueen antolainauksen kasvun seurauksena. Operatiivisen riskin vakavaraisuusvaatimus lasketaan 30. kesäkuuta alkaen standardimenetelmällä aiemmin käytetyn perusmenetelmän asemasta, mikä on alentanut vakavaraisuusvaatimusta 1,3 vastaten riskipainotettuja saamisia 16. tulevaisuudennäkymät Koska uudesta arvopaperilainsäädännöstä on poistettu nimenomainen velvollisuus antaa osavuosikatsauksissa selvitys kuluvan tilikauden todennäköisestä kehityksestä, Ålandsbanken ei anna tulosennusteita osavuosikatsauksissa. Lainsäädännön vaatimusten mukaisesti lausunto pankin tulevaisuudennäkymistä annettiin vuosikertomuksessa, joka julkistettiin 20. maaliskuuta. TALOUDELLISET TIEDOTTEET Tilinpäätöstiedote kaudelta 1.1. - 31.12. julkistetaan 14. helmikuuta 2014. Vuosikertomus julkistetaan 14. maaliskuuta 2014. Maarianhamina 28. lokakuuta HALLITUS Rajoituksettomien ensisijaisten omien varojen suhde riskipainotettuihin saamisiin aleni 10,5 prosenttiin (10,9), siirtymäsääntöjä huomioimatta. Koska Ålandsbankenilla ei ole hybridipääomaa, rajoituksettomien ensisijaisten omien varojen suhde riskipainotettuihin saamisiin on sama kuin ensisijaisten omien varojen suhde riskipainotettuihin saamisiin. Vakavaraisuussuhde aleni 15,2 prosenttiin (16,1). OLENNAISIA TAPAHTUMIA KAUDEN PÄÄTTYMISEN JÄLKEEN Kauden päättymisen jälkeen ei ole sattunut olennaisia tapahtumia. RISKIT JA EPÄVARMUUSTEKIJÄT Ålandsbankenin tulokseen vaikuttavat toimintaympäristön muutokset, joihin yhtiö ei voi itse vaikuttaa. Konsernin tuloskehitykseen vaikuttavat muun muassa makrotaloudelliset muutokset, yleisen korkotilanteen, pörssi- ja valuuttakurssien muutokset, samoin kuin viranomaispäätöksistä ja -direktiiveistä johtuvat lisääntyneet kulut sekä kilpailutilanne. Konserni pyrkii harjoittamaan toimintaansa kohtuullisin ja harkituin riskein. Konserniin kohdistuu luottoriski, likviditeettiriski, markkina riski, operatiivinen riski ja toimintariski. Pankki ei harjoita tradingiä omaan lukuunsa. Ålandsbankenilla ei ole suoria vastuita ns. GIIPS-maissa (Kreikka, Italia, Irlanti, Portugali ja Espanja) tai Kyproksella. Heikentyneet taloudelliset näkymät ovat vaikuttaneet muun muassa merenkulkualaan negatiivisesti. Näin ollen luottotappioriski tämän toimialan kohdalla on yhä suuri. Nämä asiakkaat ovat erityisen huomiomme kohteena. Ålandsbankenin antolainaus merenkulkualan yrityksille on 2,2 prosenttia kokonaisantolainauksesta. Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 6

Taloudellinen informaatio, sisällysluettelo Lyhennetty laaja tuloslaskelma...8 Yhteenveto muun laajan tuloksen eristä... 9 Tuloskehitys neljännesvuosittain... 10 Lyhennetty tase... 11 Lyhennetty laskelma oman pääoman muutoksista... 12 Lyhennetty rahavirtalaskelma... 13 LIITETIEDOT 1. Tietoja yrityksestä... 14 2. Osavuosikatsauksen laadintaperusteet ja olennaiset tilinpäätöksen laadintaperiaatteet... 14 3. Segmenttiraportointi... 16 4. Korkokate... 18 5. Palkkiotuotot, netto... 18 6. Käyvän arvon rahoituserien nettotuotto... 19 7. Muut kulut... 19 8. Arvonalentumistappiot luotoista ja muista saamisista... 19 9. Tuloverot... 20 10. Antolainaus yleisölle ja julkisyhteisöille käyttötarkoituksittain... 20 11. Epävarmat saatavat ja arvonalentumistappiot... 21 12. Ottolainaus yleisöltä ja julkisyhteisöiltä, mukaan lukien joukkolainat ja sijoitustodistukset... 22 13. Liikkeeseen lasketut velkakirjat... 22 14. Johdannaissopimukset... 23 15. Rahoitusinstrumentit käypään arvoon... 24 16. Taseen ulkopuoliset sitoumukset... 25 17. Omien velkojen vakuudeksi asetetut vakuudet... 25 18. Varojen ja velkojen maturiteettijakauma... 26 19. Korkosidonnaisuusajat... 28 20. Vakavaraisuus... 29 21. Hallinnoitava pääoma... 31 22. Tehdyt työtunnit kokopäivätoimiksi muunnettuna... 31 Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 7

Lyhennetty laaja tuloslaskelma Konserni Liitetieto 3. nelj. 2. nelj. % 3. nelj. 1.1.-30.9. 1.1.-30.9. % % Korkokate 4 11,2 10,2 10 10,2 10 30,8 31,3-2 Palkkiotuotot, netto 5 10,4 9,9 5 7,7 35 29,6 23,5 26 Käyvän arvon rahoituserien nettotuotto 6-0,3 1,4 0,6 5,5 1,5 IT-tuotot 3,6 3,6 0 3,5 3 10,9 10,8 1 Liiketoiminnan muut tuotot 0,1 0,3-53 0,1 23 0,7 0,6 27 Tuotot yhteensä 25,0 25,3-1 22,0 13 77,4 67,6 14 Henkilöstökulut -11,7-13,2-11 -12,4-6 -38,0-38,7-2 Muut kulut 7-7,4-8,2-10 -7,2 2-23,7-24,7-4 Poistot -2,1-1,9 12-2,0 7-5,8-5,5 6 Kulut yhteensä -21,1-23,2-9 -21,6-2 -67,5-68,9-2 Tulos ennen arvonalentumistappioita 3,8 2,1 86 0,4 10,0-1,3 Arvonalentumistappiot luotoista ja muista saamisista 8-1,6 0,5-1,0 68-2,6-3,4-23 Liiketulos 2,2 2,5-13 -0,5 7,4-4,7 Tuloverot 9-1,0-0,6 69 0,3-2,1 1,6 Tilikauden tulos 1,2 1,9-38 -0,3 5,3-3,0 Tuloksen jakautuminen: Määräysvallattomat omistajat 0,3 0,3-8 0,2 89 0,8 0,4 Ålandsbanken Abp:n osakkeenomistajat 0,9 1,6-44 -0,4 4,5-3,4 Osakekohtainen tulos, euroa 0,06 0,11-44 -0,03 0,31-0,24 Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 8

Yhteenveto muun laajan tuloksen eristä Konserni 3. nelj. 2. nelj. % 3. nelj. % 1.1.-30.9. 1.1.-30.9. % Tilikauden tulos 1,2 1,9-38 -0,3 5,3-3,0 Rahavirran suojaus 0,4-0,3 0,0 0,5 0,0 Myytävissä olevat rahoitusvarat 1,1-2,1 1,1 1-4,6 1,5 Muuntoerot -0,3 0,6-0,3 21 0,1-0,7 Tuloverot -0,3 0,4-0,2 45 1,0-0,2 Erät, jotka on siirretty tai jotka voidaan myöhemmin siirtää tulosvaikutteisiksi, yhteensä 0,9-1,4 0,6 45-3,0 0,6 Etuuspohjaisten eläkejärjestelyjen uudelleenarvostukset 1,4 0,4-0,9 1,8-2,8 Tuloverot -0,3-0,1 0,2-0,4 0,7 Erät, joita ei myöhemmin siirretä tulosvaikutteisiksi, yhteensä 1,1 0,3-0,7 1,4-2,1 Muut laajan tulokset erät 1,9-1,0-0,1-1,6-1,5 12 Tilikauden laaja tulos 3,1 0,9-0,4 3,7-4,5 Laajan tuloksen jakautuminen: Määräysvallattomat omistajat 0,3 0,3-8 0,2 89 0,8 0,4 Ålandsbanken Abp:n osakkeenomistajat 2,8 0,6-0,6 2,8-4,9 Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 9

Tuloskehitys neljännesvuosittain Konserni 3. nelj. 2. nelj. 1. nelj. 4. nelj. 3. nelj. Korkokate 11,2 10,2 9,4 9,9 10,2 Palkkiotuotot, netto 10,4 9,9 9,3 9,2 7,7 Käyvän arvon rahoituserien nettotuotto -0,3 1,4 4,4 19,3 0,6 IT-tuotot 3,6 3,6 3,7 3,7 3,5 Liiketoiminnan muut tuotot 0,1 0,3 0,3 0,6 0,1 Tuotot yhteensä 25,0 25,3 27,1 42,7 22,0 Henkilöstökulut -11,7-13,2-13,1-13,7-12,4 Muut kulut -7,4-8,2-8,1-8,9-7,2 Poistot -2,1-1,9-1,9-2,6-2,0 Kulut yhteensä -21,1-23,2-23,1-25,3-21,6 Tulos ennen arvonalentumistappioita 3,8 2,1 4,1 17,4 0,4 Arvonalentumistappiot luotoista ja muista saamisista -1,6 0,5-1,4-3,1-1,0 Liiketulos 2,2 2,5 2,6 14,4-0,5 Tuloverot -1,0-0,6-0,5 0,6 0,3 Tilikauden tulos 1,2 1,9 2,1 15,0-0,3 Tuloksen jakautuminen: Määräysvallattomat omistajat 0,3 0,3 0,2 0,2 0,2 Ålandsbanken Abp:n osakkeenomistajat 0,9 1,6 1,9 14,8-0,4 Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 10

Lyhennetty tase Konserni Liitetieto 30.9. 31.12. % 30.9. % Varat Käteiset varat 136 133 3 55 Keskuspankkirahoitukseen oikeuttavat saamistodistukset 334 305 9 278 20 Saamiset luottolaitoksilta 135 104 30 184-27 Saamiset yleisöltä ja julkisyhteisöiltä 10, 11 3 073 2 906 6 2 895 6 Saamistodistukset 65 45 44 27 Osakkeet ja osuudet 6 7-12 5 8 Osakkeet ja osuudet omistusyhteysyrityksissä 1 1 6 1-34 Johdannaissopimukset 14 17 20-16 24-28 Aineettomat hyödykkeet 11 11-3 12-11 Aineelliset hyödykkeet 31 33-4 33-5 Muut varat 32 45-29 71-56 Siirtosaamiset ja maksetut ennakot 24 20 20 26-7 Laskennalliset verosaamiset 2 3-17 3-26 Varat yhteensä 3 867 3 631 7 3 615 7 Velat Velat luottolaitoksille 372 375-1 379-2 Velat yleisölle ja julkisyhteisöille 12 2 150 2 127 1 2 242-4 Liikkeeseen lasketut velkakirjat 12, 13 972 760 28 595 63 Johdannaissopimukset 14 13 15-8 18-23 Muut velat 72 67 7 87-17 Pakolliset varaukset 0 1-95 0 Siirtovelat ja saadut ennakot 28 28 2 42-33 Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla 12 64 64-1 63 1 Laskennalliset verovelat 14 14-2 15-11 Velat yhteensä 3 685 3 450 7 3 441 7 Oma pääoma ja määräysvallattomien osuus Osakepääoma 29 29 0 29 0 Ylikurssirahasto 33 33 0 33-2 Vararahasto 25 25 0 25 0 Käyvän arvon rahasto 0 3-98 10-99 Vapaan oman pääoman rahasto 24 24 0 24 0 Omat osakkeet 0 0 0 0 0 Edellisten tilikausien voitto 67 63 6 48 39 Osakkeenomistajien osuus pääomasta 178 178 0 170 5 Määräysvallattomien omistajien osuus omasta pääomasta 3 3 3 3 12 Oma pääoma yhteensä 182 181 0 173 5 Velat ja Oma pääoma yhteensä 3 867 3 631 7 3 615 7 Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 11

Lyhennetty laskelma oman pääoman muutoksista Konserni Osakepääoma Vapaan oman pääoman rahasto Ylikurssirahasto Vararahasto Rahavirran suojaus Käyvän Omat arvon osakkeet rahasto Muuntoero Edellisten tilikausien tulos Osakkeenomistajien osuus omasta pääomasta M ä ä r äy s- vallattomien omistajien osuus omasta pääomasta Yhteensä Oma pääoma 31.12.2011 29,1 24,5 33,3 25,1 0,0-0,1 1,8 7,8 56,4 177,9 2,6 180,6 Oikaisu takautuvan soveltamisen vuoksi -2,0-2,0-2,0 Oikaistu oma pääma 29,1 24,5 33,3 25,1 0,0-0,1 1,8 7,8 54,4 175,9 2,6 178,6 31.12.2011 Kauden laaja tulos 1,2-0,5-6,1-5,5 0,4-5,1 Omien osakkeiden osto -0,2-0,2-0,2 Liiketoimet konsernin omistajien kanssa Osingonjako 0,0 0,0 0,0 0,0 Oma pääoma 30.9. 29,1 24,5 33,3 25,1 0,0-0,2 2,9 7,3 48,3 170,3 3,0 173,3 Kauden laaja tulos -1,2 1,6-7,6 15,2 8,0 0,2 8,3 Muut -0,5-0,5-0,5 Oma pääoma 31.12. 29,1 24,5 32,7 25,1-1,2-0,2 4,5-0,3 63,5 177,8 3,2 181,0 Kauden laaja tulos 0,4-3,5 0,1 5,9 2,8 0,8 3,7 Liiketoimet konsernin omistajien kanssa Osingonjako -2,2-2,2-0,7-2,9 Oma pääoma 30.9. 29,1 24,5 32,7 25,1-0,8-0,2 1,1-0,2 67,2 178,4 3,3 181,8 Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 12

Lyhennetty rahavirtalaskelma Konserni 1.1.-30.9. 1.1.-31.12. 1.1. 30.9. Liiketoiminnan rahavirta Liiketulos 7,4 10,0-4,7 Oikaisut liikevoittoon sisältyvistä, rahavirtaan vaikuttamattomista eristä 4,7 16,5 9,7 Tulos investointitoiminnasta 0,1-16,8-0,7 Maksetut tuloverot -1,1-2,3-1,6 Liiketoiminnan varojen ja velkojen muutos -116,1-105,0-96,3-88,9 51,5 54,2 Investointitoiminnan rahavirta 3,2 2,3-6,7 Rahoitustoiminnan rahavirta 95,7 144,8-3,1 Rahavarojen kurssiero -0,4 2,8 3,3 Rahavarojen muutos -6,5 60,9 47,7 Rahavarat kauden alussa 245,6 184,7 184,7 Rahavarat kauden lopussa 239,2 245,6 232,5 Rahavarojen muutos -6,5 60,9 47,7 Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 13

Liitetiedot konsernin osavuosikatsaukseen 1. Tietoja yrityksestä Ålandsbanken Abp on suomalainen julkinen osakeyhtiö, jonka pääkonttori sijaitsee Maarianhaminassa. Ålandsbanken Abp on liikepankki, jolla on kaikkiaan 16 konttoria. Tytäryhtiönsä Crosskey Banking Solutions Ab Ltd:n kautta konserni on myös modernien pankkijärjestelmien toimittaja. Crosskey toimittaa pankkijärjestelmiä pienehköille ja keskisuurille pankeille. Emoyhtiön pääkonttorin virallinen osoite on: Ålandsbanken Abp Nygatan 2 22100 MARIEHAMN Ålandsbanken Abp:n osakkeet ovat kaupankäynnin kohteena Nasdaq OMX Helsinki Oy:ssä. Hallitus on 28. lokakuuta hyväksynyt osavuosikatsauksen kaudelta 1.1.-30.9.. 2. Osavuosikatsauksen laadintaperusteet ja olennaiset tilinpäätöksen laadintaperiaatteet OSAVUOSIKATSAUKSEN Laadintaperusteet Osavuosikatsaus kaudelta 1.1. 30.9. on laadittu kansainvälisten tilinpäätösstandardien (International Financial Reporting Standards, IFRS) sekä International Accounting Standards, IAS 34 Osavuosikatsaukset -standardin mukaisesti sellaisina, kuin ne on hyväksytty EU:ssa. Osavuosikatsaus ei sisällä kaikkia tietoja ja liitetietoja, jotka vaaditaan vuositilinpäätöksen yhteydessä, ja katsaus tulee lukea yhdessä konsernin vuositilinpäätöksen per 31.12. kanssa. Taulukot esittävät oikein pyöristetyt luvut yksittäisillä riveillä. Se merkitsee kuitenkin sitä, että pyöristetyistä arvoista ei voida tehdä yhteenlaskua. Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 14

Olennaiset tilinpäätöksen laadintaperiaatteet Osavuosikatsauksen laadinnassa käytetyt olennaiset tilinpäätösperiaatteet ovat samat kuin ne, joita käytettiin vuositilinpäätöksen per 31.12. laadinnassa. Uudet tilinpäätösnormit ja standardit, joilla on olennainen vaikutus ja joita sovelletaan vuodesta alkaen, ovat IAS 19 Työsuhdeetuudet ja IAS 1 Tilinpäätöstietojen esittäminen. IAS 19 -standardin muutos merkitsee, että mahdollisuutta jaksottaa vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot osana putkea tai kirjata vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot välittömästi tulosvaikutteisesti ei voida soveltaa. Ne on kirjattava juoksevasti muihin laajan tuloksen eriin. Tämän lisäksi sijoitusvarojen tuotto on jatkossa laskettava samalla diskonttauskorolla kuin eläkevelka. Vertailuluvut vuodelta on laskettu uudelleen. Vaikutus esitetään alla olevassa taulukossa. IAS 1 -standardin muutos koskee muiden laajan tuloksen erien esittämistapaa. Muutos merkitsee, että muihin laajan tuloksen eriin kirjattavien tapahtumien ryhmittely muuttuu. Myöhemmin tulosvaikutteisiksi siirrettävät erät on esitettävä erillään niistä eristä, joita ei koskaan siirretä tulosvaikutteisiksi. Muutos ei muuta muiden laajan tuloksen erien tosiasiallista sisältöä, vaan ainoastaan kaavaa. IAS 19 -standardin vaikutus tuhat euroa Muutokset IFRS 7:ssä Rahoitusinstrumentit: Tilinpäätöksessä esitettävät tiedot ja IAS 32:ssa Rahoitusinstrumentit: Luokittelu koskevat uusia esittämisvaatimuksia rahoitusvarojen ja -velkojen netottamisesta sekä selvennyksiä säännöksiin, milloin rahoitusvarojen ja -velkojen netottaminen on sallittu. Ensiksi mainittua muutosta on sovellettava 1. tammikuuta tai sen jälkeen alkaviin tilivuosiin ja viimeksi mainittua takautuvasti soveltaen 1. tammikuuta 2014 tai myöhemmin alkaviin tilivuosiin. IFRS 7:n muutos ei ole aiheuttanut olennaisia muutoksia konsernin osavuosikatsaukseen ja konserni on valinnut, ettei se sovella muutettua IAS 32:ta aikaisemmin. IFRS 13 sisältää säännöksiä käyvän arvon määrittämisestä sekä täsmentää esittämisvaatimukset. Uudet esittämisvaatimukset esitetään osavuosikatsauksen liitetiedossa 15. arvioinnit JA ARVOSTUKSET IFRS-standardien mukaisen tilinpäätöksen laatiminen vaatii yrityksen johdolta arviointeja ja arvostuksia, jotka vaikuttavat esitettäviin varojen ja velkojen, tuottojen ja kulujen määrään sekä tietoihin sitoumuksista. Vaikka nämä arvioinnit perustuvat yrityksen johdon parhaaseen tietämykseen kyseisistä tapahtumista ja toimenpiteistä, tosiasiallinen tulos saattaa poiketa arvioinneista. IAS 19 -standardin (2011) mukaan etuuspohjaisten eläkejärjestelyjen uudelleenarvostukset on kirjattu muihin laajan tuloksen eriin sille kaudelle, jolla ne syntyvät. Aikaisemman IAS 19 -standardin mukaan vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot on jaksotettu osana putkea. Tämä johtaa siihen, että vakuutusmatemaattiset voitot ja tappiot kirjataan aiempaa nopeammin. Tämän lisäksi sijoitusvarojen tuotto lasketaan samalla diskonttaus korolla kuin eläkevelka. Näitä voittoja ja tappioita ei enää siirretä tuloslaskelman kautta myöhempinä kausina. Muutettuja tilinpäätöksen laadintaperiaatteita on sovellettu takautuvasti ja vaikutukset konsernin lyhennettyyn taseeseen ja laajaan tuloslaskelmaan ovat seuraavat: Aikaisempi tilinpäätöksen laadintaperiaate Uusi tilinpäätöksen laadintaperiaate Muutos Tase 1.1. Varat (-) / velat (+) jotka kirjataan taseeseen -6 880-4 241 2 639 Laskennalliset verovelat 1 686 1 039-647 Edellisten tilikausien tulos -5 195-3 202 1 992 Tase 31.12. Varat (-) / velat (+) jotka kirjataan taseeseen -7 182-578 6 604 Laskennalliset verovelat 1 759 142-1 618 Edellisten tilikausien tulos -5 422-436 4 986 Tuloslaskelma Henkilöstökulut -343-113 230 Verokulut 84 28-56 Tuloksen muutos -259-85 174 Muut laajan tuloksen erät Muihin laajan tuloksen eriin kirjattavien vakuutusmatemaattisten voittojen/ tappioiden muutos 0 3 734 3 734 Muihin laajan tuloksen eriin kirjattaviin eriin liittyvien verojen muutos 0-915 -915 Vuoden laajan tuloksen muutos 0 2 819 2 819 Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 15

3. Segmenttiraportointi Ålandsbanken raportoi segmenttiraportoinnin IFRS 8 -standardin mukaisesti, mikä tarkoittaa sitä, että segmenttiraportointi heijastaa konsernin johdon saamaa informaatiota. Liiketoiminta-alue Ahvenanmaa käsittää konttoriliiketoiminnan Ahvenanmaalla. Liiketoiminta-alue Suomi käsittää konttoriliiketoiminnan Manner- Suomessa ja Asset Management Ab:n. Liiketoiminta-alue Ruotsi käsittää Ruotsin sivuliikkeen (Ålandsbanken Abp (Finland), svensk filial) liiketoimintayksiköt sekä Ålandsbanken Fonder AB:n ja Alpha Management Company S.A:n. Liiketoiminta-alue Crosskey käsittää Crosskey Banking Solutions Ab Ltd:n ja S-Crosskey Ab:n. Konsernitoiminnot & eliminoinnit käsittää kaikki keskitetyt konsernitoiminnot, eliminoinnit sekä tytäryhtiöt Ålandsbanken Rahastoyhtiö Oy:n ja Ab Compass Card Oy Ltd:n. Konserni 1.1. 30.9. Ahvenanmaa Suomi Ruotsi Crosskey Konsernitoiminnot & eliminoinnit Yhteensä Korkokate 8,4 11,3 9,6-0,1 1,5 30,8 Palkkiotuotot, netto 5,7 12,3 10,0-0,1 1,7 29,6 Rahoituserien nettotuotto 0,5 0,1 0,5 0,0 6,0 7,0 Muu tuotot 0,1 0,2 0,2 20,3-9,2 11,6 Kertaluonteiset erät 0,0 0,0-1,5 0,0 0,0-1,5 Tuotot yhteensä 14,8 23,8 18,7 20,2-0,1 77,4 Henkilöstökulut -3,0-6,9-8,3-9,8-9,9-38,0 Muut kulut -2,6-5,5-4,6-6,0-4,9-23,7 Poistot -0,2-0,7 0,0-2,6-2,3-5,8 Sisäinen kustannustenjako -5,0-8,5-9,0 0,0 22,5 0,0 Kulut yhteensä -10,8-21,6-21,9-18,4 5,4-67,5 Tulos ennen arvonalentumistappioita 4,0 2,2-3,2 1,8 5,3 10,0 Arvonalentumistappiot luotoista ja muista saamisista -1,3-1,0 0,0 0,0-0,3-2,6 Liiketulos 2,7 1,2-3,2 1,8 5,0 7,4 Tuloverot -0,7-0,3 0,7-0,4-1,4-2,1 Määräysvallattomat omistajat 0,0-0,8 0,0 0,0-0,1-0,8 Osakkeenomistajille kuuluva kauden tulos 2,0 0,1-2,5 1,3 3,5 4,5 Volyymitietoja Antolainaus yleisölle 657 1 633 758 0 25 3 073 Ottolainaus yleisöltä 692 985 566 0 244 2 487 Hallinnoitava pääoma 264 1 596 2 325 0 85 4 271 Riskipainotetut saamiset 338 447 508 43 144 1 479 Allokoitu oma pääoma 41 56 61 6 19 182 Tunnuslukuja Oman pääoman tuotto, % (ROE) 4,4 0,2-4,0 31,4 41,0 3,4 Kulu/tuotto-suhdeluku 0,73 0,91 1,17 0,91 0,87 Järjestämättömien saamisten osuus, % 0,44 0,83 0,17 0,60 Luottotappiotaso, % 0,26 0,08 0,00 0,11 Antolainaus/Ottolainaus, % 95 166 134 124 Kokopäivätoimia 1 66 114 73 190 175 618 Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 16

Konserni 1.1. 30.9. Ahvenanmaa Suomi Ruotsi Crosskey Konsernitoiminnot & eliminoinnit Yhteensä Korkokate 8,6 12,7 7,9 0,0 2,2 31,3 Palkkiotuotot, netto 4,7 9,6 7,8 0,0 1,4 23,5 Rahoituserien nettotuotto 0,2 0,0 0,5 0,0 1,6 2,3 Muut tuotot 0,2 0,2 0,2 20,5-9,7 11,4 Kertaluonteiset erät 0,0 0,0-0,8 0,0 0,0-0,8 Tuotot yhteensä 13,6 22,5 15,6 20,4-4,5 67,6 Henkilöstökulut -3,1-6,5-9,3-10,2-9,6-38,7 Muut kulut -2,7-5,0-5,3-6,3-5,4-24,7 Poistot -0,2-0,6 0,0-2,3-2,5-5,5 Sisäinen kustannustenjako -5,5-9,0-8,2 0,0 22,7 0,0 Kulut yhteensä -11,6-21,1-22,8-18,8 5,3-68,9 Tulos ennen arvonalentumistappioita 2,1 1,4-7,2 1,7 0,7-1,3 Arvonalentumistappiot luotoista ja muista saamisista -1,5-1,8 0,2 0,0-0,3-3,4 Liiketulos 0,6-0,4-6,9 1,7 0,4-4,7 Tuloverot -0,1 0,1 1,8-0,4 0,3 1,6 Määräysvallattomat omistajat 0,0-0,5 0,0 0,0 0,1-0,4 Osakkeenomistajille kuuluva kauden tulos 0,5-0,8-5,2 1,2 0,8-3,4 Volyymitietoja Antolainaus yleisölle 661 1 643 565 0 26 2 895 Ottolainaus yleisöltä 786 1 110 463 0 197 2 557 Hallinnoitava pääoma 275 1 442 2 389 0 69 4 174 Riskipainotetut saamiset 334 452 452 46 137 1 420 Allokoitu oma pääoma 40 55 54 5 19 173 Tunnuslukuja Oman pääoman tuotto, % (ROE) 1,0-1,1-8,6 30,1 7,1-2,6 Kulu/tuotto-suhdeluku 0,85 0,94 1,46 0,92 1,02 Järjestämättömien saamisten osuus, % 1,27 0,91 0,26 0,86 Luottotappiotaso, % 0,30 0,14-0,05 0,16 Antolainaus/Ottolainaus, % 84 148 122 113 Kokopäivätoimia 1 70 120 84 207 174 654 1 Kokopäivätoimien määrä määriteltynä työllisyysasteena lukuun ottamatta vanhempainlomalla ja pitkäaikaissairauslomalla olevaa henkilökuntaa. Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 17

4. Korkokate Konserni 3. nelj. 2. nelj. % 3. nelj. % 1.1.-30.9. 1.1.-30.9. Korkotuotot Luottolaitokset 0,3 0,2 22 0,3 9 0,7 1,0-28 Yleisö ja julkisyhteisöt 18,0 17,2 5 19,3-7 51,7 59,3-13 Saamistodistukset 0,8 0,7 12 1,7-50 2,6 5,6-52 Muut korkotuotot 0,2 0,1 0,3-26 0,3 1,4-76 Yhteensä 19,3 18,2 6 21,5-10 55,4 67,2-18 Korkokulut Luottolaitokset -1,1-1,1-5 -1,4-23 -3,5-4,4-21 Yleisö ja julkisyhteisöt -3,6-3,8-4 -6,2-41 -11,6-19,0-39 Velkakirjat -2,8-2,6 7-2,8-1 -7,9-9,7-18 Velat, joilla on huonompi etuoikeus kuin muilla veloilla -0,3-0,3 2-0,4-24 -1,0-1,2-23 Muut korkokulut -0,3-0,2 17-0,5-43 -0,8-1,7-55 Yhteensä -8,1-8,1 0-11,3-28 -24,7-36,0-31 Korkokate 11,2 10,2 10 10,2 10 30,8 31,3-2 % Sijoitusmarginaali, prosenttia 1 1,17 1,08 1,14 1,09 1,18 1 Sijoitusmarginaali määritellään korkokatteen suhteena taseen loppusummaan keskimäärin. 5. Palkkiotuotot, netto Konserni 3. nelj. 2. nelj. % 3. nelj. % 1.1.-30.9. 1.1.-30.9. Ottolainaus 0,2 0,2 4 0,2 9 0,6 0,6 8 Antolainaus 1,3 1,0 35 0,6 2,9 2,2 31 Maksuliikenne 2,1 2,1 1 1,9 10 6,1 5,6 9 Rahastot 3,0 3,2-5 2,2 34 9,2 7,1 31 Varainhoito 2,2 1,9 16 1,7 29 6,0 4,9 24 Arvopaperinvälitys 2,9 2,8 4 2,0 45 9,0 7,1 27 Muut palkkiot 0,5 0,7-24 0,6-12 1,7 1,7 2 Palkkiotuotot 12,2 11,8 4 9,2 32 35,5 29,0 22 Maksuliikennepalkkiokulut -1,0-0,9 10-1,1-9 -2,8-3,3-15 Rahastopalkkiokulut 1-0,2-0,3-26 0,0-1,0 0,0 Varainhoitopalkkiokulut 1-0,1-0,1-1 0,0-0,5 0,0 Arvopaperinvälityspalkkiokulut -0,2-0,3-19 -0,3-14 -0,8-0,8-8 Muut palkkiokulut -0,3-0,3-4 -0,2 32-0,8-1,4-40 Palkkiokulut -1,8-1,9-3 -1,6 19-5,9-5,5 7 Palkkiotuotot, netto 10,4 9,9 5 7,7 35 29,6 23,5 26 1 Rahastopalkkiokuluja ja varainhoitopalkkiokuluja ei kirjattu erikseen tilivuonna, minkä vuoksi vertailukukuja ei esitetä 3. neljännekselle ja kaudelle 1.1.-30.9.. % Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 18

6. Käyvän arvon rahoituserien nettotuotto Konserni 3. nelj. 2. nelj. % 3. nelj. % 1.1.-30.9. 1.1.-30.9. Saamistodistukset 0,0 0,0-13 -0,2 0,0-0,2-80 Osakkeet ja osuudet 0,5 0,0 0,3 0,4 0,3 27 Johdannaissopimukset 0,2 0,4-56 -0,2 1,3-1,5 Lainasaamiset Fair value -option mukaan -2,4-1,5 61 1,7-4,6 3,2 Liikkeeseen lasketut velkakirjat Fair value -option mukaan 2,1 0,7-0,8 3,2-1,6 Arvopaperikaupan nettotuotot 0,4-0,3 0,8-42 0,3 0,2 65 Valuuttatoiminnan nettotuotot 0,7 0,9-15 0,4 99 2,7 1,5 83 Nettotuotot myytävissä olevista rahoitusvaroista -1,5 0,8-0,6 2,4-0,2 Yhteensä -0,3 1,4 0,6 5,5 1,5 7. Muut kulut Konserni 3. nelj. 2. nelj. % 3. nelj. % 1.1-30.9. 1.1-30.9. IT-kulut (lukuun ottamatta IT-palveluja) 1,9 2,2-13 2,0-2 6,3 6,0 5 Kiinteistö- ja konttoritilakulut 1,6 1,5 4 1,5 8 4,6 4,5 4 Markkinointikulut 0,4 0,7-43 0,4-2 1,7 2,5-31 IT-palvelut 0,6 0,5 8 0,6 0 1,6 1,8-8 Henkilöstöön liittyvät kulut 0,4 0,5-19 0,3 29 1,4 1,5-2 Matkakulut 0,3 0,3-16 0,2 36 0,8 0,9-6 Ostetut palvelut 0,6 0,7-23 0,6-11 2,2 2,6-17 Talletussuojarahaston maksu 0,3 0,3-3 0,3 11 1,0 0,9 8 Pankkivero 0,4 0,4 3 0,0 1,2 0,0 Muut kulut 1,4 1,6-11 1,7-18 4,3 5,3-19 Valmistus omaan käyttöön -0,5-0,6-20 -0,3 58-1,5-1,1 31 Yhteensä 7,4 8,2-10 7,2 2 23,7 24,7-4 8. Arvonalentumistappiot luotoista ja muista saamisista Konserni 3. nelj. 2. nelj. Saamiskohtaiset arvonalentumistappiot % 3. nelj. % 1.1.-30.9. 1.1.-30.9. Uudet ja lisääntyneet arvonalentumistappiot 0,9 1,4-34 0,1 2,4 2,2 8 Arvonalentumistappioiden peruutus -0,1-0,4-66 0,0-2,2-0,2 Todettu arvonalentumistappio 0,1 0,3-57 0,9-87 3,4 1,4 Todettujen arvonalentumistappioiden palautus 0,0-2,2-100 0,0-34 -2,2 0,0 Yhteensä 0,9-1,0 1,0-8 1,4 3,4-60 % % % Ryhmäkohtaiset arvonalentumistappiot Uudet ja lisääntyneet arvonalentumistappiot 0,8 0,5 50 0,0 1,3 0,0 Arvonalentumistappioiden peruutus 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 Yhteensä 0,8 0,5 50 0,0 1,3 0,0 Yhteensä 1,6-0,5 1,0 68 2,6 3,4-23 Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 19

9. Tuloverot Konserni 3. nelj. 2. nelj. % 3. nelj. % 1.1.-30.9. 1.1.-30.9. Verot tilikaudelta ja aikaisemmilta tilikausilta 0,5 0,1 0,8-36 1,2 1,6-23 Laskennallisten verosaamisten/-velkojen muutos 0,5 0,4 9-1,1 0,8-3,2 Tuloverot 1,0 0,6 69-0,3 2,1-1,6 % 10. Antolainaus yleisölle ja julkisyhteisöille käyttötarkoituksittain Konserni 30.9. 31.12. % 30.9. % Yritykset Merenkulku 69 74-7 78-12 Kauppa 57 55 3 56 1 Asuntotoiminta 156 140 11 130 20 Muu kiinteistötoiminta 394 334 18 335 17 Rahoitus- ja vakuutustoiminta 196 178 10 187 5 Hotelli- ja ravintolatoiminta 23 22 3 21 8 Muu palvelutoiminta 113 108 5 107 6 Maatalous, metsätalous ja kalatalous 14 14 0 15-6 Rakennustoiminta 27 36-24 35-22 Muu teollisuustoiminta 35 35 0 36-2 Yritykset yhteensä 1 083 996 9 1 001 8 Yksityishenkilöt Asunnot 1 342 1 251 7 1 241 8 Arvopaperit ja muut sijoitukset 308 309 0 309 0 Elinkeinotoiminta 138 126 10 122 13 Muu yksityistalous 181 202-10 201-10 Yksityishenkilöt yhteensä 1 969 1 889 4 1 872 5 Julkisyhteisöt ja aatteelliset järjestöt 22 21 3 22-2 Julkisyhteisöt ja aatteelliset järjestöt yhteensä 22 21 3 22-2 Antolainaus yhteensä 3 073 2 906 6 2 895 6 Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 20

11. Epävarmat saatavat ja arvonalentumistappiot Konserni 30.9. 31.12. % 30.9. % Järjestämättömät saamiset erääntyneet > 90 päivää 18,5 18,6 0 25,0-26 Järjestämättömien saamisten osuus, % 0,60 0,64-5 0,86-30 Epävarmat saatavat, brutto 17,7 12,7 39 16,1 10 Epävarmojen saatavien osuus, % 0,57 0,44 31 0,56 3 Saamiskohtaiset arvonalentumistappiot 10,9 10,6 3 9,7 13 Ryhmäkohtaiset arvonalentumistappiot 4,4 3,1 40 1,1 Epävarmat saatavat, netto 2,4-1,1 5,3-55 Epävarmojen saatavien varausaste, % 86 108-20 67 29 Erääntyneiden ( > 90 päivää ) saamisten jakauma Yksityishenkilöt 12,0 12,9-7 12,6-5 Kiinteistötoiminta 1,3 0,0 1,8-30 Asuntotoiminta 0,2 0,2-27 0,0 Merenkulku 1,4 2,0-33 6,0-77 Rahoitus- ja vakuutustoiminta 0,2 0,8-75 0,8-75 Muut 3,5 2,6 35 3,7-6 Yhteensä 18,5 18,6 0 25,0-26 Saamiskohtaisten arvonalentumistappioiden jakauma Yksityishenkilöt 3,2 3,1 3 2,4 36 Kiinteistötoiminta 0,3 2,1-85 1,7-81 Asuntotoiminta 2,0 1,9 6 1,9 6 Merenkulku 0,7 0,8-11 0,8-11 Rahoitus- ja vakuutustoiminta 0,1 1,8-96 1,4-95 Muut 4,1 0,9 1,3 Yhteensä 10,4 10,6-2 9,5 9 Ryhmäkohtaisten arvonalentumistappioiden jakauma Yksityishenkilöt 0,0 0,0 0,0 Kiinteistötoiminta 0,6 0,6 0 0,6 0 Asuntotoiminta 0,0 0,0 0,0 Merenkulku 3,8 2,5 50 0,5 Rahoitus- ja vakuutustoiminta 0,0 0,0 0,0 Muut 0,0 0,0 0,0 Yhteensä 4,4 3,1 40 1,1 Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 21

12. Ottolainaus yleisöltä ja julkisyhteisöiltä, mukaan lukien joukkolainat ja sijoitustodistukset Konserni 30.9. 31.12. % 30.9. % Talletukset yleisöltä ja julkisyhteisöiltä Avista 1 764 1 652 7 1 694 4 Määräaikaiset talletukset 386 475-19 549-30 Talletukset yhteensä 2 150 2 127 1 2 242-4 Yleiseen liikkeeseen lasketut sijoitustodistukset 1 162 134 21 109 49 Indeksiobligaatiot (strukturoidut tuotteet) 1 110 122-10 142-22 Vastuudebentuurit 1 64 64-1 63 1 Joukkolainat ja sijoitustodistukset yhteensä 337 320 5 314 7 Ottolainaus yhteensä 2 487 2 447 2 2 557-3 1 Tähän erään eivät sisälly luottolaitosten merkitsemät velkakirjat. 13. Liikkeeseen lasketut velkakirjat Konserni 30.9. 31.12. % 30.9. % Sijoitustoditukset 182 188-3 151 21 Katetut joukkolainat 451 354 27 180 Senior kattamattomat joukkolainat 228 95 122 87 Indeksiobligaatiot (strukturoidut tuotteet) 110 122-10 142-22 Yhteensä 972 760 28 595 63 Ålandsbanken Abp Osavuosikatsaus tammikuu syyskuu 22