Sampo Oyj:n varsinainen yhtiökokous Björn Wahlroos hallituksen puheenjohtaja

Transkriptio

1 Sampo Oyj:n varsinainen yhtiökokous Björn Wahlroos hallituksen puheenjohtaja

2 EKP:n talletuskorko on negatiivinen EKP:n ja FED:n talletuskorot FED EKP Lähde: Thomson Reuters Datastream

3 Euroopan valtioden velkakirjojen tuotot painumassa negatiivisiksi USA:n ja Saksan valtion velkakirjojen tuotot Lähde: Thomson Reuters Datastream

4 Arvostus toimialoittain 25 Keskimääräinen P/E-luku toimialoittain, S&P S&P 500 Financials S&P 500 Info Tech S&P 500 Energy S&P 500 Health Care S&P 500 Industrials S&P 500 Cons Staples 0 12/ / / / /2014

5 Palkitseminen Sampo-konsernissa* milj Yhteensä 402 milj. euroa 8 21 Yhteensä 446 milj. euroa Yhteensä 471 milj. euroa Yhteensä 446 milj. euroa Lyhyt- ja pitkäaikaisissa kannustinjärjestelmissä ~ 130 johtajaa ~ työntekijää Koko henkilöstö ~ työntekijää * Ei sisällä eläkemaksuja ja muita työn sivukuluja (2014: 150 milj. euroa; 2013: 156 milj. euroa; 2012: 142 milj. euroa) Kiinteät palkat Lyhytaikaiset kannustinjärjestelmät Pitkäaikaiset kannustinjärjestelmät

6 Sampo jatkaa tuottoisana sijoituksena Kokonaistuotto vs. vertailuindeksi Vuosittainen kokonaistuotto ~21 % Markkina-arvo 27,5 mrd (EuroSTOXX Banks & EuroSTOXX Insurance, markkina-arvoilla painotettu kokonaistuotto) Lähde: Thomson Reuters Datastream

7 Sampo Oyj:n varsinainen yhtiökokous Björn Wahlroos hallituksen puheenjohtaja

8 Sampo Oyj:n varsinainen yhtiökokous Kari Stadigh Konsernijohtaja

9 Tulos ennen veroja kasvoi kautta linjan milj Sampo-konsernin tulos ennen veroja / / If Mandatum Life Nordea Omistusyhteisö (pl. Nordea) Sampokonserni

10 Sampo-konserni ylsi jälleen hyvään tulokseen 3,60 3,20 2,80 2,40 2,00 1,60 1,20 0,80 0,40 0,00 Osakekohtainen tulos ja osakekohtainen tulos ml. muut laajan tuloksen erät 2,59 2,54 2,75 2, / /2014 Osakekohtainen tulos Osakekohtainen tulos ml. muut laajan tuloksen erät 0,80 0,60 0,40 0,71 Osakekohtainen tulos vuosineljänneksittäin 0,63 0,71 0,71 0,70 Q4/13 Q1/14 Q2/14 Q3/14 Q4/14

11 Osakekohtainen substanssi kohosi edelleen 24,00 22,15 22,63 20,00 17,79 17,38 16,00 13,49 14,63 14,05 12,00 8,00 7,67 9,21 8,28 4,00 0,

12 Sijoituksista valtaosa on koroissa Osakkeet 16 % Sijoitusjakauma, Sampo-konserni Private equity 2 % Kiinteistöt 2 % Muut 2 % Rahamarkkinat 20 % Yhteensä 19,2 mrd. Mandatum Life 35 % Sijoitusomaisuus yhtiöittäin Sampo Oyj 5 % Julkinen sektori 13 % If 60 % Muut korot 45 %

13 Korkosalkun keskimääräinen tuotto on edelleen laskussa Korkosalkun keskimääräinen tuotto 3/ /2014 6,0 % 5,0 % 5,0 % 5,4 % 4,8 % 4,0 % 3,0 % 2,0 % 3,9 % 4,1 % 3,6 % 3,7 % 2,9 % 3,1 % 2,4 % 1,0 % 0,0 % If Mandatum Life

14

15 66,2 65,9 66,9 68,1 68,0 69,1 68,4 65,9 65,4 65,1 24,3 24,0 23,7 23,7 24,1 23,7 23,5 23,0 22,8 22,5 90,5 89,9 90,6 91,8 92,1 92,8 92,0 88,9 88,1 87,7 Yhdistetty kulusuhde kaikkien aikojen paras % 100,0 90,0 80,0 70,0 60,0 50,0 40,0 30,0 20,0 10,0 0,0 If Vahinkovakuutuksen yhdistetty kulusuhde Toimintakulusuhde Riskisuhde Pitkän aikavälin tavoite < 95 %

16 Topdanmark on ollut erinomainen sijoitus milj Sijoituksen tasearvo Sijoituksen käypä arvo

17 Verkossa tehtyjen vahinkoilmoitusten osuus (If Henkilöasiakkaat) 35% 34% 35% 32% 30% 28% 26% 25% 20%

18 Henkilöstötyytyväisyys Keskiarvot liiketoiminta-alueittain 5,95 5,90 5,85 5,80 5,75 5,70 5,65 5,60 5,55 5, Spring kevät Autumn syksy Spring kevät Autumn syksy Spring kevät Autumn syksy Asteikolla 1-7, 1 = Täysin erimieltä ja 7 = Täysin samaa mieltä Hyvä tulos 5,5 johdolle ja 5,0 työntekijöille If Koko totalif Commercial Yritysasiakkaat Private Henkilöasiakkaat Industrial Suurasiakkaat

19

20 Nordea Keskeiset viestit Vahva tulos haastavassa ympäristössä 2014 vs Tuotot kasvoivat 2 %* Kulut laskivat 1 %* Luottotappiot vähenivät 26 %* Liikevoitto parani 12 %* Ydinvakavaraisuussuhde koheni 13,9 prosentista 15,7 prosenttiin Ehdotettu osinko on 0,62 euroa osakkeelta (0,43 euroa) Uusia asiakkaita ja entistä vahvempia asiakassuhteita Asiakasohjelmiin saatiin edelleen runsaasti uusia asiakkaita vuonna 2014 Ennätysmäärä uutta varallisuutta hoidettavaksi 18,6 mrd. euroa Entistä vahvempi asema johtavana suuryritysten pankkina * Pl. valuuttakurssimuutosten vaikutukset ja kertaluonteiset erät

21 Nordea Strategiset tavoitteet Strategiset tavoitteet 1 2 Kansainvälisen tuoteosaamisen ja tehokkaan pohjoismaisen palveluverkoston hyödyntäminen Yhteisten pohjoismaisten järjestelmien ja mittakaavaetujen hyödyntäminen Tuottorakenne paranee ja tuottokasvu kiihtyy Kustannustehokkuus lisääntyy Pääoma pysyy tiukasti hallinnassa 3 Aktiivisesti hallittu ja vakaa liiketoimintasalkku Riskienhallinta on kurinalaista 21

22 12/31/2009 3/31/2010 6/30/2010 9/30/ /31/2010 3/31/2011 6/30/2011 9/30/ /31/2011 3/31/2012 6/30/2012 9/30/ /31/2012 3/31/2013 6/30/2013 9/30/ /31/2013 3/31/2014 6/30/2014 9/30/ /31/2014 3/31/2015 Nordea Osakkeen arvostus korjaantunut 13,0 12,0 11,0 10,0 9,0 8,0 7,0 6,0 5,0 Osakkeen kurssi, lhs Tasearvo, lhs Keskimääräinen hankintahinta 6,46 euroa/osake eli yhteensä 5,6 miljardia euroa Kurssi ,68 euroa/osake eli omistuksen arvo yhteensä 10 miljardia euroa Sammon Nordeasta saama kumulatiivinen osinko 4/2015 mennessä 1,9 miljardia euroa

23

24 Sijoitussidonnainen kanta uuteen ennätykseen milj Mandatum Lifen laskuperustekorkoinen ja sijoitussidonnainen vastuuvelka Laskuperustekorkoinen Eriytetty kanta Sijoitussidonnainen

25 Eriytetty kanta Keskinäinen Henkivakuutusyhtiö Suomi Laskuperustekorkoinen ryhmäeläkevakuutuskanta siirrettiin Mandatum Lifeen Käsittää noin vakuutussopimusta ja vakuutettua Siirtyneitä varoja ja velkoja yhteensä 1,3 miljardia euroa Eriytetyn kannan sijoitusomaisuuden jakauma Yhteensä 1,3 miljardia euroa Osakkeet 8 % Muut 11 % Korkosijoitukset 48 % Rahamarkkinat 33 %

26 ML European Small & Mid Cap /14 06/14 07/14 08/14 09/14 10/14 11/14 12/14 01/15 02/15 03/15 ML European Small & Mid Cap Vertailuindeksi (STOXX Europe Small 200 NTR) 1kk 3kk 6kk YTD Sijoituskorin alusta ML European Small & Mid Cap 8,47 % 28,36 % 27,75 % 22,94 % 25,76 % Vertailuindeksi 5,80 % 23,09 % 21,16 % 17,34 % 18,85 %

27 ML Korkosalkku Abs /08 5/09 11/09 5/10 11/10 5/11 11/11 5/12 11/12 5/13 11/13 5/14 11/14 ML Korkosalkku Abs 1kk 3kk 6kk 12kk YTD Sijoituskorin alusta ML Korkosalkku Abs 0,37 % 1,68 % 1,35 % 3,14 % 1,68 % 48,06 %

28 Asiakastyytyväisyys on parantunut kaikissa Mandatum Lifen asiakasryhmissä * Varainhoito Yritysasiakkaat Henkilöasiakkaat Mandatum Lifen asiakastyytyväisyysindeksi ei ole vertailukelpoinen muiden NPS-lukujen (Net Promoter Score) kanssa. * Varainhoidon asiakastyytyväisyysindeksi vuodelta 2010

29 Sampo Oyj

30 Sampo Oyj:n osinko noussut kuutena peräkkäisenä vuonna 2,00 1,80 1,60 1,40 1,20 1,00 0,80 0,60 0,40 0,20 0,00 1,15 1,20 Osinko/osake 1,35 1,65 1, * * Hallituksen osinkoehdotus yhtiökokoukselle

31 Vahva sisäinen kassavirta takaa osinkojen kasvun milj. Sisäinen kassavirta vs. osingot, kevät Osinko Nordeasta Q1/2015 Osinko Mandatum Lifesta Q1/ Osinko Ifistä Q4/ Sisäinen kassavirta Hallituksen ehdotus osingosta yhtiökokoukselle

32 Sampo on ollut erinomainen sijoitus Kokonaistuotto vs. vertailuindeksit Vuosittainen kokonaistuotto ~21 % Markkina-arvo 27,5 mrd Vakuutus Pankit (EuroSTOXX 600 Banks ja EuroSTOXX Insurance, markkina-arvoilla painotettu kokonaistuotto) Lähde: Thomson Reuters Datastream

33 Sampo Oyj:n varsinainen yhtiökokous Kari Stadigh Konsernijohtaja