OSAVUOSIKATSAUS TAMMI-MAALISKUU 2013

Transkriptio

1 OSAVUOSIKATSAUS TAMMI-MAALISKUU 213 BJÖRN ROSENGREN, KONSERNIJOHTAJA Wärtsilä

2 Keskeistä Q1/213 NEW PIC Tilauskertymä milj. euroa, +22% Liikevaihto 882 milj. euroa, -12% Tilauskanta milj. euroa, +13% Tilaus-laskutussuhde 1,53 EBITA 79 milj. euroa, 8,9% liikevaihdosta Liiketulos (EBIT) 7 milj. euroa, 8,% liikevaihdosta Tulos/osake,37 euroa Liiketoiminnan rahavirta 84 milj. euroa EBITA on esitetty ilman kertaluonteisia eriä ja yritysostoihin liittyviä aineettomien hyödykkeiden poistoja EBIT on esitetty ilman kertaluonteisia eriä Tämän esityksen vertailulukuja on oikaistu eläkevastuiden laskentasääntöjen muutoksen johdosta

3 Vahva kasvu tilauskertymässä MEUR Ensimmäisen neljänneksen kehitys 35 MEUR % -4% 6% Services Ship Power Power Plants % /213 Q1/212 Q1/213 3 Wärtsilä

4 Liikevaihto kehittyi odotusten Net sales mukaisesti in line with our expectations MEUR % 4-7,6% 12% Ensimmäisen neljänneksen kehitys 35 MEUR % -12% 3% 882 Services Ship Power Power Plants % /213 Q1/212 Q1/213 4 Wärtsilä

5 Liikevaihto liiketoiminnoittain Net 1-3/213 sales by business 1-3/212 Ship Power 28% (24) Services 49% (49) Power Plants 23% (27) 5 Wärtsilä

6 Tilaus-laskutussuhde edelleen yli yhden MEUR ,53 1,8 1,6 1, ,63,88 1,7 1,5 1,2 1,,8,6,4, /213, Tilauskertymä Liikevaihto Tilaus-laskutussuhde 6 Wärtsilä

7 Vakaa tilauskanta tukee näkymiä MEUR Toimitus kuluvana vuonna Toimitus seuraavana vuonna tai myöhemmin 7 Wärtsilä

8 Toimitusten matala taso vaikutti kannattavuuteen MEUR 25 16% ,8% 12,1% 11,% 1,7% 11,5% 11,7% 11,1% 1,9% 8,9% 14% 12% 1% EBIT% tavoite: 1-14% 1 8,% 8% 6% 5 4% 2% Q1 Q2 Q3 Q4 % 8 Wärtsilä EBITA% (liiketulos ennen kertaluonteisia eriä ja yritysostoihin liittyviä aineettomien hyödykkeiden poistoja) EBIT% (liiketulos ennen kertaluonteisia eriä)

9 Power Plants -tilauskertymä kasvoi 31%

10 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 MW Tarjousaktiviteetti keskittyy edelleen kaasuun Tarjotut MW:t polttoaineittain Muut Maakaasu Raskasöljy Maakaasun osuus kasvaa jatkuvasti 1 Wärtsilä

11 Power Plants -tilauskertymä MEUR Q1 Q2 Q3 Q4 11 Wärtsilä

12 Power Plants -tilauskertymä asiakassegmenteittäin MEUR 2 Ensimmäisen neljänneksen kehitys Yhteensä 46 milj. euroa (39) % 1% 6% x% Sähkölaitokset Teollisuusasiakkaat Itsenäiset voimantuottajat Katsauskauden tilauskertymä polttoaineittain, MW /213 Öljy 18% Kaasu 82% 12 Wärtsilä

13 Merkittävä voimalaitostilaus Yhdysvalloista NEW PIC Tilaus moottoreiden ja lisälaitteiston toimittamisesta uuteen 22 MW:n voimalaitokseen Yhdysvaltoihin Tilaus sisältää 12 maakaasukäyttöistä Wärtsilä 5SG -moottoria Laitoksen on määrä olla käytössä vuoteen 215 mennessä Wärtsilä 5SG -moottorit tarjoavat korkean tehokkuuden ja käytön joustavuuden uusiutuvien energialähteiden vaihtuvien syöttömäärien sopeuttamisessa ja käytössä 13 Wärtsilä

14 Power Plants - maailmanlaajuinen tilauskertymä Eurooppa 72 (5) Aasia 5 (212) 28 Amerikka 324 (257) Afrikka ja Lähi-itä 314 (134) 268 Sähkölaitokset Itsenäiset voimantuottajat Teollisuusasiakkaat 314 Tilauskertymä 1-3/213: 76 MW (68) 14 Wärtsilä

15 Kaasuun ja nestemäisiin polttoaineisiin pohjautuvat voimalaitosmarkkinat 212 Kokonaismarkkinat 75,4 GW 4,2% 3,8% 3,6% GE 4,8% 2,6% 34,2% Siemens MHI Alstom Wärtsilä Ansaldo 28,8% Muut kaasuturbiinit Markkinadata sisältää kaikki Wärtsilän voimalaitokset ja muiden valmistajien yli 5 MW:n kokoiset kaasulla ja nestemäisillä polttoaineilla käyvät voimakoneet sekä höyryturbiinien kombikiertojen arvioidun tehon. Data on kerätty McCoy Power -raportista. Muut moottorivalmistajat eivät sisälly lukuihin, moottoriteknologiassa Wärtsilällä on johtava asema. 15 Wärtsilä

16 Vahva aktiviteetti offshore- ja erikoistuneissa aluksissa

17 Kpl Miljoona CGT Alustilausten kehitys Kauppalaivat Offshore Matkustajalaivat Erikoisalukset 3 kuukauden liukuva keskiarvo CGT * * Lähde: Clarkson Research Services * CGT = työn määrällä kompensoitu bruttokantavuus 17 Wärtsilä

18 Ship Power -tilauskertymä kasvoi 6% MEUR 16 Ensimmäisen neljänneksen kehitys Yhteensä 443 milj. euroa (276) 12 Kauppalaivat 23% Offshore 5% 8 4 Erikoisalukset 9% Matkustajalaivat 1% Merivoimat 8% / Wärtsilä

19 Jatkotilaus Messinalta rikkipesureiden toimittamisesta NEW PIC Tilaus toimittaa rikkipesurit neljään uuteen Ro/Ro konttialukseen, jotka rakennetaan Ignazio Messina & Co:lle Italiaan Järjestelmät mahdollistavat nykyisten ja tulevien ympäristölakien noudattamisen SECA -alueilla,1% rikkipitoisuus vuodesta 215 Muilla Euroopan vesillä,5% rikkipitoisuus vuodesta 22 Wärtsilä on rikkipesureiden markkinajohtaja; 29 alukselle toimitettu tai tilattu 57 järjestelmää 19 Wärtsilä

20 Yhteisyritysten tilausaktiviteetti MEUR Eteläkorealaisen yhteisyrityksen Wärtsilä Hyundai Engine Company Ltd:n ja kiinalaisen yhteisyrityksen Wärtsilä Qiyao Diesel Company Ltd:n tilauskertymä oli yhteensä 25 milj. euroa (54) katsauskaudella tammi-maaliskuu 213 Wärtsilän omistusosuus näissä yhteisyrityksissä on 5% ja tulos kirjataan osuutena osakkuus- ja yhteisyritysten tuloksesta 5 Q1/213 Q4/212 Q3/212 Q2/212 Q1/212 Q4/211 Q3/211 Q2/211 Q1/211 Q4/21 Q3/21 Q2/21 Q1/21 Yhteisyritysten tilauskertymä Ship Power -tilauskertymä 2 Wärtsilä

21 Wärtsilän merimoottoreiden markkinaosuudet Keskinopeat päämoottorit Hidaskäyntiset päämoottorit Apumoottorit Mitsubishi 2%(2) Wärtsilä 4%(4) Muut 29%(25) Wärtsilä 48%(47) Wärtsilä 15%(18) MAN Diesel 19%(23) Caterpillar (MAK) 4%(5) MAN Diesel 83%(8) Muut 96%(96) Kokonaismarkkinat viimeiset 12 kk: MW (4.356) Kokonaismarkkinat viimeiset 12 kk: MW (11.17) Kokonaismarkkinat viimeiset 12 kk: MW (3.585) Wärtsilän markkinaosuus lasketaan 12 kuukautta rullaavasti, suluissa edellisen neljänneksen päättävät luvut. Wärtsilän oma laskelma perustuu Marine Market Databaseen. 21 Wärtsilä

22 Huoltomarkkinoiden näkymät edelleen tasaiset

23 Services-liikevaihdon kehitys MEUR % % 5% Ensimmäisen neljänneksen kehitys MEUR % /213 Q1/212 Q1/ Wärtsilä

24 Services-liikevaihto kvartaaleittain MEUR Q1 Q2 Q3 Q4 24 Wärtsilä

25 Services-liikevaihdon jakauma 1-3/213 Varaosat 54%(52) Kenttähuolto 23%(23) Projektit 7%(12) Sopimukset 16%(13) Yhteensä 434 milj. euroa (492) 25 Wärtsilä

26 Viiden vuoden huoltosopimus Viking Grace -alukselle NEW PIC Maailman suurin nesteytettyä maakaasua (LNG) polttoaineenaan käyttävän matkustajaaluksen Viking Gracen ylläpito- ja huoltosopimus solmittu Sopimuksen piiriin kuuluu neljä Wärtsilä 5DFmonipolttoainemoottoria sekä Wärtsilän LNGPac kaasujärjestelmän pikasulkuventtiilit Tavoitteena on pidentää huoltoväliä, optimoida varaosatoimitusten logistiikkaa sekä pienentää käyttökustannuksia Wärtsilän monipolttoaineteknologian ansiosta Viking Grace on IMO:n ja EU:n tiukimpien nykyisten ja tulossa olevien merenkulkualan ympäristösäädösten mukainen 26 Wärtsilä

27 Power Plants -huoltosopimusten kehitys MW 45 9% 4 8% 35 7% 3 53% 57% 58% 57% 6% % 5% 4% 15 3% 1 2% 5 1% Q1/213 12kk rullautuvasti % O&M- ja huoltosopimukset Power Plants -toimitukset % toimitetuista MW:sta 27 Wärtsilä

28 Aluskannan käyttö Ankkuroidut* ja liikenteestä poissa olevat** alukset, % aluskannasta 26% 22% 18% 14% 1% 6% 2% Mar.13 Feb.13 Jan.13 Dec.12 Nov.12 Oct.12 Sep.12 Aug.12 Jul.12 Jun.12 May.12 Apr.12 Mar.12 Feb.12 Jan.12 Dec.11 Nov.11 Oct.11 Sep.11 Aug.11 Ankkuroidut Anchored Idle Liikenteestä poissa olevat Aluskannan keskimääräinen nopeus***, solmuissa 1,5 1, 9,5 9, Apr.13 Mar.13 Feb.13 Jan.13 Dec.12 Nov.12 Oct.12 Sep.12 Aug.12 Jul.12 Jun.12 May.12 Apr.12 Mar.12 Feb.12 Jan.12 Dec.11 Nov.11 Oct.11 Sep.11 Aug.11 Jul.11 Jun.11 May.11 Apr.11 * Lähde: Bloomberg (AISLive). Tieto kattaa yli 25. alusta (>299 GT). ** Konttilaivat, jotka eivät ole liikkuneet 19 päivään, muut alukset 35 päivään. Lähde: Lloyd s MIU. Tieto kattaa noin 15. alusta (>299 GT). *** Lähde: Bloomberg 28 Wärtsilä

29 Liiketoiminnan rahavirta MEUR / Wärtsilä

30 Nettokäyttöpääoman kehitys MEUR 2 25% % * 12,6% 15% 8 9,2% 9,8% 1% ,8% ,7% 235 6,8% % % Nettokäyttöpääoma Vaihto-omaisuus Saadut ennakot Nettokäyttöpääoma / Liikevaihto * Käyttöpääoma suhteutettuna vuositason liikevaihtoon 3 Wärtsilä

31 Vahvistetut lainat MEUR Yhteensä 89 milj. euroa nostettu Nostetut pitkäaikaiset lainat Pitkäaikaisten lainojen lyhytaikainen osuus Nostetut lyhytaikaiset lainat Nostamattomat luottolimiittisopimukset Katsauskauden lopussa nostetut luottolimiittisopimukset olivat yhteensä euroa. Nostetut lyhytaikaiset lainat sisältävät 197 milj. euroa suomalaisia yritystodistusohjelmia. Suomalaisia yritystodistusohjelmia oli yhteensä 7 milj. euroa (vahvistamattomia). 31 Wärtsilä

32 Rahoitusasema Omavaraisuus 5% 45% 4% 35% 3% 25% 2% 15% Nettovelkaantumisaste,5,4,3,2,1 1% 5% %, , Wärtsilä

33 Markkinanäkymät NEW PIC Power Plants: Vuonna 213 maakaasua ja nestemäisiä polttoaineita käyttävien voimantuotannon markkinoiden odotetaan olevan vuoden 212 kaltaiset. Ship Power: Näkymämme merenkulun ja laivanrakennuksen markkinoille vuonna 213 ovat varovaiset, mutta paremmat kuin vuonna212. Tilausten jakauman odotetaan olevan samankaltainen kuin vuonna 212 ja suosivan offshore- ja erikoistuneiden alusten segmenttejä. Services: Huoltomarkkinoiden näkymät ovat kokonaisuudessaan tasaiset huolimatta vuoden 213 hitaammasta alusta vuoteen 212 verrattuna. 33 Wärtsilä

34 Näkymät vuodelle 213 ennallaan Wärtsilä odottaa vuoden 213 liikevaihdon kasvavan -1% ja kannattavuuden (EBIT% ennen kertaluonteisia eriä) olevan noin 11%.

35 IR yhteyshenkilö: Natalia Valtasaari Sijoittajasuhdejohtaja Puh S-posti: natalia.valtasaari@wartsila.com